Сравнение TSCO vs ULTA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу TSCO — P/E 15.43 vs 19.17 у ULTA. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу TSCO: 1.06 vs 1.74 у ULTA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA TSCO оценён ниже: 11.68 vs 12.66. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ULTA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 44.07% против 42.57% у TSCO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ULTA — 9.31%, TSCO — 6.91%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. TSCO несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.55, тогда как ULTA практически без долга (D/E 0.78). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | TSCO | ULTA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 15.43 | 19.17 | |
| P/B | 6.64 | 7.89 | |
| P/S | 1.06 | 1.74 | |
| PEG | 15.58 | 21.25 | |
| EV/EBITDA | 11.68 | 12.66 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 42.57% | 44.07% | |
| ROA | 9.27% | 16.48% | |
| Валовая маржа | 32.46% | 39.10% | |
| Операц. маржа | 9.28% | 12.50% | |
| Чистая маржа | 6.91% | 9.31% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.55 | 0.78 | |
| Текущая ликв. | 1.38 | 1.41 | |
| Быстрая ликв. | 0.16 | 0.43 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.93% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 45.47% | 0.00% | |
| EPS | $2.05 | $25.72 | |
| Балансовая стоим. | $4.78 | $62.52 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 22/100 и 19/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у TSCO составляет 32.3 (нейтральная зона), у ULTA — 37.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: TSCO на -20.7%, ULTA на -7.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: TSCO — 59.0 (выраженный тренд), ULTA — 34.6 (выраженный тренд). TSCO менее волатилен — бета 0.55 против 0.66 у ULTA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TSCO составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TSCO | ULTA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 32.33 | 37.13 | |
| Stochastic %K | 49.56 | 32.50 | |
| CCI (20) | -41.80 | -106.51 | |
| MFI | 44.25 | 26.55 | |
| Williams %R | -50.44 | -67.50 | |
| MACD гистограмма | 0.48 | -2.94 | |
| Momentum (10) | -0.07 | -41.98 | |
| Тренд | |||
| ADX | 58.96 | 34.58 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.57% | -0.96% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.04% | -3.90% | |
| Цена vs SMA 50 | -20.72% | -7.25% | |
| Цена vs SMA 200 | -38.20% | -13.06% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.27 | -0.19 | |
| Volume Ratio | 67.11 | 93.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.55 | 0.66 | |
| ATR % | 3.92% | 3.31% | |
| Sharpe (1г) | -1.75 | 0.53 | |
| RS Rating | 9.00 | 61.00 | |
| 52w от хая | -50.51 | -31.03 | |
| BB ширина | 25.03 | 18.19 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): TSCO — 15,52 млрд $, ULTA — 12,39 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: TSCO — 1,10 млрд $, ULTA — 1,15 млрд $. ULTA генерирует больше чистой прибыли. FCF: TSCO генерирует 740,49 млн $, ULTA — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TSCO | ULTA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 15,52 млрд $ | 12,39 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,10 млрд $ | 1,15 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.07 | $25.72 | |
| Операц. Cash Flow | 1,64 млрд $ | 1,50 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 740,49 млн $ | 1,07 млрд $ |
Дивиденды
TSCO выплачивает дивиденды с доходностью 2.93% годовых, тогда как ULTA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. TSCO платит дивиденды 13 лет подряд, ULTA — 1. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | TSCO | ULTA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.93% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.48 | $1.00 | |
| Коэфф. выплат | 45.47% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -25.42% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность TSCO приходится на ноябре (+6.40%), а ULTA — на ноябре (+9.16%). Слабые месяцы: для TSCO — сентябрь (-3.17%), для ULTA — октябрь (-4.34%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ULTA: +14.72% против +9.39%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Tractor Supply Company или Ulta Beauty, Inc.?
У кого выше рентабельность — TSCO или ULTA?
Какие дивиденды у Tractor Supply Company и Ulta Beauty, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Tractor Supply Company или Ulta Beauty, Inc.?
У кого выше маржинальность — TSCO или ULTA?
Какая акция лучше по технике — TSCO или ULTA?
Что лучше купить — TSCO или ULTA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией