Сравнение INVH vs VICI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VICI торгуется с P/E 9.77, тогда как INVH — с P/E 30.34. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу INVH: 6.21 vs 7.55 у VICI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B VICI — 1.08, у INVH — 1.94. EV/EBITDA VICI — 11.96, у INVH — 17.65. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VICI — 11.22%, у INVH — 6.15%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. VICI удерживает чистую маржу на уровне 76.69%, опережая INVH (20.89%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у INVH — 0.97, у VICI — 0.63. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности INVH ниже 1 (0.37), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | INVH | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.34 | 9.77 | |
| P/B | 1.94 | 1.08 | |
| P/S | 6.21 | 7.55 | |
| PEG | 1.39 | 0.58 | |
| EV/EBITDA | 17.65 | 11.96 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 6.15% | 11.22% | |
| ROA | 3.12% | 6.59% | |
| Валовая маржа | 45.04% | 99.22% | |
| Операц. маржа | 31.17% | 98.67% | |
| Чистая маржа | 20.89% | 76.69% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.97 | 0.63 | |
| Текущая ликв. | 0.37 | 33.27 | |
| Быстрая ликв. | 0.37 | 33.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.05% | 6.28% | |
| Коэфф. выплат | 123.41% | 60.43% | |
| EPS | $0.96 | $2.91 | |
| Балансовая стоим. | $15.06 | $26.79 | |
Технический анализ
По техническому скорингу INVH сильнее: 64/100 против 49/100 у VICI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у INVH составляет 63.3 (нейтральная зона), у VICI — 50.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. INVH и VICI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+8.5% и +0.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. INVH выше SMA 200 (+4.3%), VICI — ниже (-4.6%). Долгосрочный тренд в пользу INVH. ADX: INVH — 37.9 (выраженный тренд), VICI — 13.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VICI менее волатилен — бета 0.23 против 0.29 у INVH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | INVH | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 63.26 | 50.14 | |
| Stochastic %K | 88.33 | 45.45 | |
| CCI (20) | 88.71 | -40.25 | |
| MFI | 73.32 | 40.80 | |
| Williams %R | -11.67 | -54.55 | |
| MACD гистограмма | -0.05 | -0.04 | |
| Momentum (10) | 0.06 | -0.25 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.90 | 13.70 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.09% | +0.12% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.55% | +0.01% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.50% | +0.91% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.29% | -4.60% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | 0.00 | |
| Volume Ratio | 88.49 | 66.66 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.29 | 0.23 | |
| ATR % | 1.92% | 1.72% | |
| Sharpe (1г) | -0.83 | -0.95 | |
| RS Rating | 24.00 | 31.00 | |
| 52w от хая | -16.05 | -16.50 | |
| BB ширина | 7.41 | 4.46 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): INVH — 2,73 млрд $, VICI — 4,01 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: INVH — 587,92 млн $, VICI — 2,78 млрд $. VICI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): INVH — 963,48 млн $, VICI — 2,51 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | INVH | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,73 млрд $ | 4,01 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 587,92 млн $ | 2,78 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.96 | $2.61 | |
| Операц. Cash Flow | 1,21 млрд $ | 2,51 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 963,48 млн $ | 2,51 млрд $ |
Дивиденды
INVH и VICI — дивидендные акции. Доходность: INVH — 4.05%, VICI — 6.28%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: INVH — 10 лет, VICI — 9 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): INVH — 123.41%, VICI — 60.43%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | INVH | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.05% | 6.28% | |
| Годовые дивиденды | $0.30 | $0.45 | |
| Коэфф. выплат | 123.41% | 60.43% | |
| Лет выплат | 10.00% | 9.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -15.10% | -20.08% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность INVH приходится на апреле (+4.46%), а VICI — на апреле (+4.31%). Наименее удачные месяцы: INVH — сентябрь (-4.10%), VICI — март (-5.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VICI: +6.24% против +6.23%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Invitation Homes Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше рентабельность — INVH или VICI?
Какие дивиденды у Invitation Homes Inc. и VICI Properties Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Invitation Homes Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше маржинальность — INVH или VICI?
Какая акция лучше по технике — INVH или VICI?
Что лучше купить — INVH или VICI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией