Сравнение INTU vs ZM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу ZM — P/E 15,27 vs 20,89 у INTU. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) INTU оценён ниже: 4,52 против 6,30. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) ZM дешевле: 3,13 против 4,62. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ZM оценён ниже: 10,85 vs 13,75. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. INTU демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 23,29% против 21,79% у ZM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ZM — 41,99%, INTU — 21,91%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INTU — 0,33, ZM — 0,01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | INTU | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20,89 | 15,27 | |
| P/B | 4,62 | 3,13 | |
| P/S | 4,52 | 6,30 | |
| PEG | 0,62 | 0,15 | |
| EV/EBITDA | 13,75 | 10,85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23,29% | 21,79% | |
| ROA | 11,66% | 17,03% | |
| Валовая маржа | 81,03% | 77,40% | |
| Операц. маржа | 27,47% | 24,17% | |
| Чистая маржа | 21,91% | 41,99% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,33 | 0,01 | |
| Текущая ликв. | 1,45 | 4,22 | |
| Быстрая ликв. | 1,45 | 4,22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,39% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 28,71% | 0,00% | |
| EPS | $16,61 | $7,03 | |
| Балансовая стоим. | $74,74 | $33,87 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу ZM: скоринг 86/100 vs 75/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: INTU — 63,9, ZM — 63,6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: INTU на 17,8%, ZM на 13,7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. ZM выше SMA 200 (+18,9%), INTU — ниже (-24,4%). Долгосрочный тренд в пользу ZM. Сила тренда по ADX: INTU — 23,9 (слабый тренд), ZM — 28,9 (выраженный тренд). Волатильность: бета INTU — 0,39, ZM — 0,95. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) INTU составляет 4,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | INTU | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 63,91 | 63,60 | |
| Stochastic %K | 72,07 | 77,11 | |
| CCI (20) | 140,11 | 102,13 | |
| MFI | 67,83 | 77,37 | |
| Williams %R | -27,93 | -22,89 | |
| MACD гистограмма | 3,21 | 1,19 | |
| Momentum (10) | 29,59 | 9,89 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23,93 | 28,91 | |
| Цена vs EMA 9 | +3,03% | +1,74% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,50% | +6,31% | |
| Цена vs SMA 50 | +17,80% | +13,68% | |
| Цена vs SMA 200 | -24,35% | +18,86% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,22 | 0,31 | |
| Volume Ratio | 90,02 | 88,68 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,39 | 0,95 | |
| ATR % | 4,30% | 3,61% | |
| Sharpe (1г) | -1,44 | 0,99 | |
| RS Rating | 2,00 | 79,00 | |
| 52w от хая | -56,04 | -7,65 | |
| BB ширина | 25,54 | 31,65 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: INTU генерирует 18,83 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: INTU — +15,60%, ZM — +4,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: INTU — 3,87 млрд $, ZM — 1,90 млрд $. INTU генерирует больше чистой прибыли. FCF: INTU генерирует 6,08 млрд $, ZM — 1,92 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | INTU | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 18,83 млрд $ | 4,87 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.60% | +4.40% | |
| Чистая прибыль | 3,87 млрд $ | 1,90 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +30.60% | +88.10% | |
| EPS (TTM) | $13,82 | $6,32 | |
| Операц. Cash Flow | 6,21 млрд $ | 1,99 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 6,08 млрд $ | 1,92 млрд $ |
Дивиденды
INTU выплачивает дивиденды с доходностью 1,39% годовых, тогда как ZM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. INTU выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как ZM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | INTU | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,39% | — | |
| Годовые дивиденды | $3,60 | — | |
| Коэфф. выплат | 28,71% | — | |
| Лет выплат | 13 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 8,00% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет INTU показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6,02%), ZM — в мае (+7,38%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для INTU — сентябрь (-2,90%), для ZM — декабрь (-5,10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INTU: +16,16% против +3,58%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Intuit Inc. или Zoom Communications, Inc.?
У кого выше рентабельность — INTU или ZM?
Какие дивиденды у Intuit Inc. и Zoom Communications, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Intuit Inc. или Zoom Communications, Inc.?
У кого выше маржинальность — INTU или ZM?
Какая акция лучше по технике — INTU или ZM?
Что лучше купить — INTU или ZM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией