Сравнение ARE vs ESS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у ARE отрицательный (-8.81) — компания генерирует убытки. ESS прибылен, P/E составляет 30.80. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) ARE дешевле: 2.88 против 9.27. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ARE дешевле: 0.57 против 3.26. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ESS оценён ниже: 16.95 vs 51.27. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE ARE отрицательный (-6.29%), что говорит об убыточности. ESS генерирует прибыль с ROE 10.35%. По этому критерию преимущество однозначно. ARE убыточен — чистая маржа -35.30%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ARE — 0.82, ESS — 1.26. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ARE ниже 1 (0.29), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ARE | ESS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -8.81 | 30.80 | |
| P/B | 0.57 | 3.26 | |
| P/S | 2.88 | 9.27 | |
| PEG | 0.01 | -2.07 | |
| EV/EBITDA | 51.27 | 16.95 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -6.29% | 10.35% | |
| ROA | -2.99% | 4.40% | |
| Валовая маржа | 68.25% | 69.44% | |
| Операц. маржа | -42.76% | 38.38% | |
| Чистая маржа | -35.30% | 30.17% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.82 | 1.26 | |
| Текущая ликв. | 0.29 | 0.45 | |
| Быстрая ликв. | 0.29 | 0.45 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.53% | 3.75% | |
| Коэфф. выплат | -78.69% | 115.05% | |
| EPS | $-5.43 | $8.93 | |
| Балансовая стоим. | $102.79 | $87.30 | |
Технический анализ
ESS набирает 73 из 100 по техническому скорингу, ARE — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ARE — 56.9 (нейтральная зона), ESS — 67.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ARE на 4.0%, ESS на 7.3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. ESS выше SMA 200 (+6.2%), ARE — ниже (-19.0%). Долгосрочный тренд в пользу ESS. Сила тренда по ADX: ARE — 16.1 (нет тренда), ESS — 32.0 (выраженный тренд). ESS демонстрирует выраженный тренд, а ARE — нет. По бете ESS стабильнее (0.37 vs 1.05). Значение ниже 0.8 делает ESS защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ARE составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ARE | ESS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.92 | 67.38 | |
| Stochastic %K | 96.06 | 96.95 | |
| CCI (20) | 79.27 | 143.27 | |
| MFI | 74.62 | 47.66 | |
| Williams %R | -3.94 | -3.05 | |
| MACD гистограмма | 0.41 | 0.37 | |
| Momentum (10) | 2.01 | 7.77 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.05 | 31.96 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.60% | +1.30% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.71% | +2.92% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.03% | +7.29% | |
| Цена vs SMA 200 | -18.99% | +6.19% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.07 | 0.13 | |
| Volume Ratio | 53.78 | 119.11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.05 | 0.37 | |
| ATR % | 3.93% | 1.87% | |
| Sharpe (1г) | -0.85 | -0.34 | |
| RS Rating | 11.00 | 38.00 | |
| 52w от хая | -45.77 | -6.90 | |
| BB ширина | 21.63 | 8.03 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ARE — 2,97 млрд $, ESS — 1,90 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: ESS зарабатывает 672,49 млн $, а ARE фиксирует убыток (-1,43 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: ARE генерирует 1,41 млрд $, ESS — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ARE | ESS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,97 млрд $ | 1,90 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -1,43 млрд $ | 672,49 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-8.44 | $10.41 | |
| Операц. Cash Flow | 1,41 млрд $ | 1,07 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,41 млрд $ | 1,07 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ARE — 8.53%, ESS — 3.75%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ARE платит дивиденды 14 лет подряд, ESS — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | ARE | ESS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.53% | 3.75% | |
| Годовые дивиденды | $0.72 | $7.75 | |
| Коэфф. выплат | -78.69% | 115.05% | |
| Лет выплат | 14.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -30.62% | -1.50% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ARE — июле (+5.34%), для ESS — ноябре (+2.75%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ARE — октябрь (-3.27%), для ESS — сентябрь (-3.55%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Essex Property Trust, Inc.?
У кого выше рентабельность — ARE или ESS?
Какие дивиденды у Alexandria Real Estate Equities, Inc. и Essex Property Trust, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Essex Property Trust, Inc.?
Какая акция лучше по технике — ARE или ESS?
Что лучше купить — ARE или ESS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией