Сравнение STWD vs VICI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E VICI оценён рынком дешевле: 9.77 против 16.45 у STWD (разница составляет 40.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу STWD: 3.20 vs 7.55 у VICI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA VICI оценён ниже: 11.96 vs 15.95. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VICI составляет 11.22%, что превышает показатель STWD (5.25%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VICI впереди: 76.69% против 17.69% у STWD. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. STWD несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.47, тогда как VICI практически без долга (D/E 0.63). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности STWD ниже 1 (0.31), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | STWD | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 16.45 | 9.77 | |
| P/B | 0.87 | 1.08 | |
| P/S | 3.20 | 7.55 | |
| PEG | 1.55 | 0.58 | |
| EV/EBITDA | 15.95 | 11.96 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.25% | 11.22% | |
| ROA | 0.57% | 6.59% | |
| Валовая маржа | 79.18% | 99.22% | |
| Операц. маржа | 72.72% | 98.67% | |
| Чистая маржа | 17.69% | 76.69% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3.47 | 0.63 | |
| Текущая ликв. | 0.31 | 33.27 | |
| Быстрая ликв. | 0.31 | 33.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 11.20% | 6.28% | |
| Коэфф. выплат | 240.97% | 60.43% | |
| EPS | $1.04 | $2.91 | |
| Балансовая стоим. | $21.81 | $26.79 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VICI сильнее: 49/100 против 18/100 у STWD. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у STWD составляет 44.6 (нейтральная зона), у VICI — 50.1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. VICI торгуется выше SMA 50 (0.9%), тогда как STWD ниже этой средней (-1.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: STWD — 34.1 (выраженный тренд), VICI — 13.7 (нет тренда). STWD имеет чётко выраженный тренд, в отличие от VICI. VICI менее волатилен — бета 0.23 против 0.40 у STWD. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | STWD | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.65 | 50.14 | |
| Stochastic %K | 31.55 | 45.45 | |
| CCI (20) | -63.95 | -40.25 | |
| MFI | 29.21 | 40.80 | |
| Williams %R | -68.45 | -54.55 | |
| MACD гистограмма | -0.08 | -0.04 | |
| Momentum (10) | -0.71 | -0.25 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.12 | 13.70 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.51% | +0.12% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.90% | +0.01% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.83% | +0.91% | |
| Цена vs SMA 200 | -6.15% | -4.60% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.26 | 0.00 | |
| Volume Ratio | 99.19 | 66.66 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.40 | 0.23 | |
| ATR % | 1.70% | 1.72% | |
| Sharpe (1г) | -0.84 | -0.95 | |
| RS Rating | 26.00 | 31.00 | |
| 52w от хая | -17.62 | -16.50 | |
| BB ширина | 12.57 | 4.46 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): STWD — 1,88 млрд $, VICI — 4,01 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: STWD — 411,54 млн $, VICI — 2,78 млрд $. VICI генерирует больше чистой прибыли. FCF: STWD генерирует 708,81 млн $, VICI — 2,51 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | STWD | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,88 млрд $ | 4,01 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 411,54 млн $ | 2,78 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.22 | $2.61 | |
| Операц. Cash Flow | 977,85 млн $ | 2,51 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 708,81 млн $ | 2,51 млрд $ |
Дивиденды
STWD и VICI — дивидендные акции. Доходность: STWD — 11.20%, VICI — 6.28%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. STWD платит дивиденды 14 лет подряд, VICI — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): STWD — 240.97%, VICI — 60.43%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | STWD | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 11.20% | 6.28% | |
| Годовые дивиденды | $0.48 | $0.45 | |
| Коэфф. выплат | 240.97% | 60.43% | |
| Лет выплат | 14.00% | 9.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -24.21% | -20.08% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность STWD приходится на ноябре (+4.60%), а VICI — на апреле (+4.31%). Слабые месяцы: для STWD — март (-4.84%), для VICI — март (-5.27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у VICI: +6.24% против +2.20%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Starwood Property Trust, Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше рентабельность — STWD или VICI?
Какие дивиденды у Starwood Property Trust, Inc. и VICI Properties Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Starwood Property Trust, Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше маржинальность — STWD или VICI?
Какая акция лучше по технике — STWD или VICI?
Что лучше купить — STWD или VICI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией