Сравнение STUB vs VERX

Тикер 1

Тикер 2

STUB25

11VERX

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: StubHub Holdings, Inc. (STUB) и Vertex, Inc. (VERX). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации STUB крупнее в 1.6× (3,45 млрд $ vs 2,13 млрд $). Ни STUB (P/E -1.96), ни VERX (P/E -367.91) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. STUB убыточен — чистая маржа -102.35%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Техническая картина в пользу STUB: скоринг 78/100 vs 64/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итоговый счёт 25:11 в пользу STUB. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

StubHub Holdings, Inc.

STUBNYSE

9,84 $-0,16 $ (-1,60%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,45 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

10.0

Качество

3.9

Рост

2.8

Техника

8.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Vertex, Inc.

VERXNASDAQ

13,17 $-0,34 $ (-2,52%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,13 млрд $

ETP Rank3.9

Стоимость

7.4

Качество

3.1

Рост

6.1

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

STUBVERX

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E STUB — -1.96, VERX — -367.91. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Мультипликатор P/S также в пользу STUB: 1.96 vs 2.85 у VERX. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) STUB дешевле: 1.78 против 9.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: STUB — 0.74, VERX — 1.42. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VERX ниже 1 (0.86), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

STUBVERX

Показатель	STUB	VERX
Мультипликаторы оценки
P/E	-1.96	-367.91
P/B	1.78	9.60
P/S	1.96	2.85
PEG	-0.01	1.66
EV/EBITDA	-2.60	28.53
Рентабельность
ROE	-94.27%	-2.53%
ROA	-34.29%	-0.53%
Валовая маржа	81.15%	62.30%
Операц. маржа	-71.69%	-0.11%
Чистая маржа	-102.35%	-0.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.74	1.42
Текущая ликв.	1.10	0.86
Быстрая ликв.	1.10	0.86
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-5.11	$-0.04
Балансовая стоим.	$5.62	$1.41

Технический анализ

По техническому скорингу STUB сильнее: 78/100 против 64/100 у VERX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у STUB составляет 79.0 (зона перекупленности), у VERX — 54.0 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Обе акции торгуются выше SMA 50: STUB на 38.3%, VERX на 7.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: STUB — 25.0 (слабый тренд), VERX — 13.8 (нет тренда). VERX менее волатилен — бета 0.77 против 3.59 у STUB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VERX составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

STUBVERX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	STUB	VERX
Осцилляторы
RSI (14)	79.05	54.00
Stochastic %K	94.23	43.56
CCI (20)	194.12	13.45
MFI	72.03	59.92
Williams %R	-5.77	-56.44
MACD гистограмма	0.27	-0.02
Momentum (10)	2.40	0.85
Тренд
ADX	24.96	13.84
Цена vs EMA 9	+13.76%	+2.14%
Цена vs EMA 20	+22.89%	+3.31%
Цена vs SMA 50	+38.30%	+7.10%
Цена vs SMA 200	—	-28.75%
Объём
CMF	0.12	0.01
Volume Ratio	141.18	87.74
Волатильность и статистика
Beta	3.59	0.77
ATR %	6.16%	6.23%
Sharpe (1г)	—	-1.69
RS Rating	—	1.00
52w от хая	-64.14	-68.17
BB ширина	43.21	23.86

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): STUB — 1,75 млрд $, VERX — 748,44 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: VERX зарабатывает 7,21 млн $, а STUB фиксирует убыток (-1,91 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: STUB генерирует 191,18 млн $, VERX — 69,31 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	STUB	VERX
Выручка	1,75 млрд $	748,44 млн $
Чистая прибыль	-1,91 млрд $	7,21 млн $
EPS (TTM)	$-5.76	$0.05
Операц. Cash Flow	192,57 млн $	165,54 млн $
Free Cash Flow	191,18 млн $	69,31 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	STUB	VERX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность STUB приходится на декабре (+22.11%), а VERX — на октябре (+6.24%). Слабые месяцы: для STUB — март (-36.71%), для VERX — январь (-4.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: октябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

STUB

-1.2

-26.9

-36.7

+19.5

+0.0

-23.4

+11.9

-34.5

+22.1

VERX

-4.6

-4.2

-0.2

-3.5

-2.0

-0.3

+0.8

+4.7

+0.1

+6.2

+5.2

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — StubHub Holdings, Inc. или Vertex, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — STUB или VERX?

ROE STUB — -94.27%, VERX — -2.53%. VERX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у StubHub Holdings, Inc. и Vertex, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — StubHub Holdings, Inc. или Vertex, Inc.?

По объёму выручки: STUB — 1,75 млрд $, VERX — 748,44 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — STUB или VERX?

Технический скоринг: STUB — 78/100, VERX — 64/100. STUB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — STUB или VERX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 40 метрик STUB выигрывает 25, VERX — 11. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией