Сравнение SNOW vs VERX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
SNOW имеет отрицательный P/E (-93,89), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — VERX прибылен с P/E 383,92. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) VERX оценён ниже: 2,46 против 22,76. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B VERX — 7,99, у SNOW — 58,85. SNOW работает в убыток — ROE -57,21%, тогда как VERX показывает рентабельность 1,41%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа SNOW (-23,79%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SNOW — 1,43, у VERX — 1,45. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности VERX ниже 1 (0,87), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SNOW | VERX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -93,89 | 383,92 | |
| P/B | 58,85 | 7,99 | |
| P/S | 22,76 | 2,46 | |
| PEG | -5,21 | -0,75 | |
| EV/EBITDA | -123,01 | 60,24 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -57,21% | 1,41% | |
| ROA | -13,99% | 0,30% | |
| Валовая маржа | 67,15% | 62,05% | |
| Операц. маржа | -26,11% | -0,18% | |
| Чистая маржа | -23,79% | 0,45% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,43 | 1,45 | |
| Текущая ликв. | 1,00 | 0,87 | |
| Быстрая ликв. | 1,00 | 0,87 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | -$3,47 | $0,02 | |
| Балансовая стоим. | $5,62 | $1,49 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу SNOW: скоринг 76/100 vs 36/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: SNOW — 80,7, VERX — 46,6. SNOW в зоне зона перекупленности, а VERX — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. SNOW торгуется выше SMA 50 (26,0%), тогда как VERX ниже этой средней (-3,6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. SNOW выше SMA 200 (+55,6%), VERX — ниже (-22,9%). Долгосрочный тренд в пользу SNOW. ADX: SNOW — 33,6 (выраженный тренд), VERX — 13,6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета VERX — 0,46, SNOW — 1,22. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VERX составляет 6,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SNOW | VERX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 80,74 | 46,59 | |
| Stochastic %K | 98,83 | 37,59 | |
| CCI (20) | 162,91 | -68,90 | |
| MFI | 77,46 | 43,22 | |
| Williams %R | -1,17 | -62,41 | |
| MACD гистограмма | 3,81 | -0,09 | |
| Momentum (10) | 62,43 | 0,07 | |
| Тренд | |||
| ADX | 33,65 | 13,61 | |
| Цена vs EMA 9 | +7,63% | -2,57% | |
| Цена vs EMA 20 | +14,08% | -3,38% | |
| Цена vs SMA 50 | +26,04% | -3,60% | |
| Цена vs SMA 200 | +55,58% | -22,93% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,14 | 0,01 | |
| Volume Ratio | 108,74 | 104,30 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,22 | 0,46 | |
| ATR % | 4,42% | 6,82% | |
| Sharpe (1г) | 0,95 | -1,17 | |
| RS Rating | 83,00 | 2,00 | |
| 52w от хая | -0,27 | -58,64 | |
| BB ширина | 28,99 | 22,68 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: SNOW генерирует 4,68 млрд $, VERX — 748,44 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: SNOW — +29,20%, VERX — +12,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. SNOW убыточен (чистая прибыль -1,33 млрд $), тогда как VERX генерирует прибыль (7,21 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): SNOW — 1,12 млрд $, VERX — 47,59 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SNOW | VERX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,68 млрд $ | 748,44 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +29.20% | +12.20% | |
| Чистая прибыль | -1,33 млрд $ | 7,21 млн $ | |
| EPS (TTM) | -$3,95 | $0,05 | |
| Операц. Cash Flow | 1,22 млрд $ | 165,54 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,12 млрд $ | 47,59 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | SNOW | VERX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет SNOW показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+14,33%), VERX — в октябре (+6,24%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: SNOW — март (-11,59%), VERX — январь (-4,58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SNOW: +16,87% против +0,83%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Snowflake Inc. или Vertex, Inc.?
У кого выше рентабельность — SNOW или VERX?
Какие дивиденды у Snowflake Inc. и Vertex, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Snowflake Inc. или Vertex, Inc.?
Какая акция лучше по технике — SNOW или VERX?
Что лучше купить — SNOW или VERX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией