Сравнение RH vs WSM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
WSM торгуется с P/E 19.73, тогда как RH — с P/E 20.05. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу RH: 0.73 vs 2.72 у WSM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) WSM дешевле: 10.31 против 41.28. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA RH оценён ниже: 12.83 vs 13.99. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE RH отрицательный (-569.01%), что говорит об убыточности. WSM генерирует прибыль с ROE 51.45%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности WSM впереди: 13.94% против 3.63% у RH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RH несёт высокую долговую нагрузку — D/E 65.50, тогда как WSM практически без долга (D/E 0.70). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | RH | WSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.05 | 19.73 | |
| P/B | 41.28 | 10.31 | |
| P/S | 0.73 | 2.72 | |
| PEG | 0.29 | -16.32 | |
| EV/EBITDA | 12.83 | 13.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -569.01% | 51.45% | |
| ROA | 2.58% | 20.11% | |
| Валовая маржа | 44.07% | 46.15% | |
| Операц. маржа | 11.35% | 18.13% | |
| Чистая маржа | 3.63% | 13.94% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 65.50 | 0.70 | |
| Текущая ликв. | 1.19 | 1.39 | |
| Быстрая ликв. | 0.31 | 0.64 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.52% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 29.08% | |
| EPS | $6.64 | $9.14 | |
| Балансовая стоим. | $3.23 | $17.48 | |
Технический анализ
По техническому скорингу RH сильнее: 47/100 против 35/100 у WSM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у RH составляет 53.0 (нейтральная зона), у WSM — 49.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: RH выше на 2.5%, WSM — ниже на -1.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: RH — 13.2 (нет тренда), WSM — 19.8 (нет тренда). WSM менее волатилен — бета 1.38 против 2.11 у RH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) RH составляет 5.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | RH | WSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.99 | 49.40 | |
| Stochastic %K | 85.23 | 63.73 | |
| CCI (20) | -14.17 | -41.33 | |
| MFI | 32.10 | 46.37 | |
| Williams %R | -14.77 | -36.27 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.40 | |
| Momentum (10) | 1.43 | -6.22 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.17 | 19.78 | |
| Цена vs EMA 9 | +4.44% | +2.79% | |
| Цена vs EMA 20 | +3.15% | +0.68% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.45% | -1.81% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.08% | -6.42% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.09 | -0.07 | |
| Volume Ratio | 187.58 | 247.88 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.11 | 1.38 | |
| ATR % | 5.66% | 3.65% | |
| Sharpe (1г) | -0.51 | 0.16 | |
| RS Rating | 10.00 | 40.00 | |
| 52w от хая | -48.19 | -18.81 | |
| BB ширина | 15.69 | 15.70 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): RH — 3,44 млрд $, WSM — 7,81 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: RH — 124,79 млн $, WSM — 1,09 млрд $. WSM генерирует больше чистой прибыли. FCF: RH генерирует 252,40 млн $, WSM — 1,06 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | RH | WSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,44 млрд $ | 7,81 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 124,79 млн $ | 1,09 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $6.65 | $8.96 | |
| Операц. Cash Flow | 452,24 млн $ | 1,31 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 252,40 млн $ | 1,06 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: WSM обеспечивает 1.52% годовой доходности, RH реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. WSM выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как RH не имеет дивидендной истории.
| Показатель | RH | WSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.52% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.42 | |
| Коэфф. выплат | — | 29.08% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -10.11% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность RH приходится на ноябре (+12.09%), а WSM — на ноябре (+7.87%). Слабые месяцы: для RH — февраль (-5.70%), для WSM — декабрь (-3.12%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у RH: +32.10% против +25.97%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Rh или Williams-Sonoma, Inc.?
У кого выше рентабельность — RH или WSM?
Какие дивиденды у Rh и Williams-Sonoma, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Rh или Williams-Sonoma, Inc.?
У кого выше маржинальность — RH или WSM?
Какая акция лучше по технике — RH или WSM?
Что лучше купить — RH или WSM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией