Сравнение RELY vs ZM

Тикер 1

Тикер 2

RELY9

26ZM

RELY против ZM — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ZM крупнее в 6.3× (28,52 млрд $ vs 4,54 млрд $). По мультипликатору P/E ZM оценён рынком дешевле: 15.51 против 43.11 у RELY (разница составляет 64.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала ZM составляет 20.57%, что превышает показатель RELY (12.66%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ZM впереди: 39.03% против 6.12% у RELY. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. ZM набирает 58 из 100 по техническому скорингу, RELY — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. ZM побеждает по числу метрик: 26 против 9 у RELY. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Remitly Global, Inc.

RELYNASDAQ

21,57 $-0,01 $ (-0,05%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,54 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

8.9

Качество

7.3

Рост

8.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Zoom Communications, Inc.

ZMNASDAQ

96,75 $-2,67 $ (-2,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 28,52 млрд $

ETP Rank7.3

Стоимость

9.7

Качество

7.3

Рост

8.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

RELYZM

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ZM с P/E 15.51 (у RELY — 43.11). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) RELY оценён ниже: 2.63 против 6.02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) ZM дешевле: 3.00 против 5.02. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ZM оценён ниже: 15.02 vs 26.63. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ZM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.57% против 12.66% у RELY. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ZM — 39.03%, RELY — 6.12%. У ZM маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: RELY — 0.04, ZM — 0.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

RELYZM

Показатель	RELY	ZM
Мультипликаторы оценки
P/E	43.11	15.51
P/B	5.02	3.00
P/S	2.63	6.02
PEG	0.01	0.17
EV/EBITDA	26.63	15.02
Рентабельность
ROE	12.66%	20.57%
ROA	7.62%	15.89%
Валовая маржа	59.18%	77.02%
Операц. маржа	7.57%	23.08%
Чистая маржа	6.12%	39.03%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	0.01
Текущая ликв.	2.84	4.33
Быстрая ликв.	2.84	4.33
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.50	$6.41
Балансовая стоим.	$4.30	$33.09

Технический анализ

Техническая картина в пользу ZM: скоринг 58/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: RELY — 50.8, ZM — 49.5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: RELY на 12.7%, ZM на 8.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: RELY — 33.6 (выраженный тренд), ZM — 33.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета ZM — 0.90, RELY — 1.16. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RELY составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

RELYZM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	RELY	ZM
Осцилляторы
RSI (14)	50.77	49.46
Stochastic %K	21.04	8.58
CCI (20)	-75.42	-42.97
MFI	34.48	39.56
Williams %R	-78.96	-91.42
MACD гистограмма	-0.47	-1.48
Momentum (10)	-2.15	-11.61
Тренд
ADX	33.57	33.62
Цена vs EMA 9	-3.23%	-2.92%
Цена vs EMA 20	-1.82%	-1.90%
Цена vs SMA 50	+12.71%	+8.50%
Цена vs SMA 200	+31.41%	+13.87%
Объём
CMF	0.06	0.07
Volume Ratio	57.64	177.18
Волатильность и статистика
Beta	1.16	0.90
ATR %	4.33%	4.13%
Sharpe (1г)	0.09	0.48
RS Rating	36.00	61.00
52w от хая	-13.40	-13.28
BB ширина	20.98	22.70

Финансовая отчётность

По объёму выручки: RELY генерирует 1,64 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: RELY — 67,93 млн $, ZM — 1,90 млрд $. ZM генерирует больше чистой прибыли. FCF: RELY генерирует 295,65 млн $, ZM — 1,92 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	RELY	ZM
Выручка	1,64 млрд $	4,87 млрд $
Чистая прибыль	67,93 млн $	1,90 млрд $
EPS (TTM)	$0.33	$6.32
Операц. Cash Flow	325,08 млн $	1,99 млрд $
Free Cash Flow	295,65 млн $	1,92 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	RELY	ZM
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет RELY показывает лучшую среднюю доходность в августе (+13.89%), ZM — в мае (+8.69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для RELY — ноябрь (-12.70%), для ZM — декабрь (-5.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

RELY

-7.5

+9.7

-1.5

+5.6

-5.2

-12.6

+4.9

+13.9

-7.1

+6.6

-12.7

+1.0

+3.0

-3.9

+1.6

+0.1

+8.7

+7.3

+0.6

-0.1

-5.0

+0.7

-0.1

-5.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Remitly Global, Inc. или Zoom Communications, Inc.?

Мультипликатор P/E у Zoom Communications, Inc. ниже (15.51 vs 43.11), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — RELY или ZM?

ROE RELY — 12.66%, ZM — 20.57%. ZM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Remitly Global, Inc. и Zoom Communications, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Remitly Global, Inc. или Zoom Communications, Inc.?

По объёму выручки: RELY — 1,64 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — RELY или ZM?

Чистая маржа RELY — 6.12%, ZM — 39.03%. ZM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — RELY или ZM?

Технический скоринг: RELY — 43/100, ZM — 58/100. ZM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — RELY или ZM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик RELY выигрывает 9, ZM — 26. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией