Сравнение PSA vs STWD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, STWD выглядит привлекательнее: 16.45 против 27.94. Премия к оценке PSA может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) STWD дешевле: 3.20 против 10.94. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B STWD — 0.87, у PSA — 5.76. STWD торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA STWD — 15.95, у PSA — 19.47. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует PSA (20.48% vs 5.25%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PSA — 39.16%, у STWD — 17.69%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у PSA — 1.05, у STWD — 3.47. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PSA ниже 1 (0.27), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | PSA | STWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 27.94 | 16.45 | |
| P/B | 5.76 | 0.87 | |
| P/S | 10.94 | 3.20 | |
| PEG | -7.23 | 1.55 | |
| EV/EBITDA | 19.47 | 15.95 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.48% | 5.25% | |
| ROA | 9.59% | 0.57% | |
| Валовая маржа | 60.63% | 79.18% | |
| Операц. маржа | 50.85% | 72.72% | |
| Чистая маржа | 39.16% | 17.69% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.05 | 3.47 | |
| Текущая ликв. | 0.27 | 0.31 | |
| Быстрая ликв. | 0.27 | 0.31 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.96% | 11.20% | |
| Коэфф. выплат | 151.56% | 240.97% | |
| EPS | $10.84 | $1.04 | |
| Балансовая стоим. | $53.10 | $21.81 | |
Технический анализ
PSA набирает 64 из 100 по техническому скорингу, STWD — 18 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): PSA — 52.3 (нейтральная зона), STWD — 44.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. PSA торгуется выше SMA 50 (3.3%), тогда как STWD ниже этой средней (-1.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. PSA выше SMA 200 (+5.7%), STWD — ниже (-6.2%). Долгосрочный тренд в пользу PSA. ADX: PSA — 17.4 (нет тренда), STWD — 34.1 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете STWD стабильнее (0.40 vs 0.52). Значение ниже 0.8 делает STWD защитной акцией.
| Индикатор | PSA | STWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.29 | 44.65 | |
| Stochastic %K | 57.13 | 31.55 | |
| CCI (20) | 4.39 | -63.95 | |
| MFI | 48.86 | 29.21 | |
| Williams %R | -42.87 | -68.45 | |
| MACD гистограмма | -1.39 | -0.08 | |
| Momentum (10) | -6.11 | -0.71 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.35 | 34.12 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.52% | +0.51% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.49% | -0.90% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.28% | -1.83% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.71% | -6.15% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.26 | |
| Volume Ratio | 82.00 | 99.19 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.52 | 0.40 | |
| ATR % | 2.36% | 1.70% | |
| Sharpe (1г) | -0.08 | -0.84 | |
| RS Rating | 38.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -3.39 | -17.62 | |
| BB ширина | 8.13 | 12.57 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): PSA — 4,82 млрд $, STWD — 1,88 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: PSA — 1,78 млрд $, STWD — 411,54 млн $. PSA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): PSA — 2,90 млрд $, STWD — 708,81 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | PSA | STWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,82 млрд $ | 1,88 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,78 млрд $ | 411,54 млн $ | |
| EPS (TTM) | $9.04 | $1.22 | |
| Операц. Cash Flow | 3,19 млрд $ | 977,85 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,90 млрд $ | 708,81 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность PSA — 3.96%, STWD — 11.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: PSA — 13 лет, STWD — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): PSA — 151.56%, STWD — 240.97%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | PSA | STWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.96% | 11.20% | |
| Годовые дивиденды | $6.00 | $0.48 | |
| Коэфф. выплат | 151.56% | 240.97% | |
| Лет выплат | 13.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -5.59% | -24.21% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для PSA — августе (+3.38%), для STWD — ноябре (+4.60%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: PSA — сентябрь (-2.58%), STWD — март (-4.84%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PSA: +4.97% против +2.20%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Public Storage или Starwood Property Trust, Inc.?
У кого выше рентабельность — PSA или STWD?
Какие дивиденды у Public Storage и Starwood Property Trust, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Public Storage или Starwood Property Trust, Inc.?
У кого выше маржинальность — PSA или STWD?
Какая акция лучше по технике — PSA или STWD?
Что лучше купить — PSA или STWD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией