Сравнение OHI vs PSA

Тикер 1

Тикер 2

OHI27

15PSA

Omega Healthcare Investors, Inc. (OHI) и Public Storage (PSA) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PSA крупнее в 3.7× (53,54 млрд $ vs 14,37 млрд $). Если ориентироваться на P/E, OHI выглядит привлекательнее: 23.02 против 27.94. Премия к оценке PSA может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует PSA (20.48% vs 12.40%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа OHI — 51.02%, у PSA — 39.16%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность OHI составляет 5.47%, у PSA — 3.96%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. OHI набирает 76 из 100 по техническому скорингу, PSA — 64 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте OHI уверенно лидирует со счётом 27:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Omega Healthcare Investors, Inc.

OHINYSE

48,26 $-0,73 $ (-1,49%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 14,37 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

6.9

Качество

7.7

Рост

7.7

Техника

10.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Public Storage

PSANYSE

304,99 $+2,12 $ (+0,70%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 53,54 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

5.6

Качество

7.0

Рост

4.0

Техника

4.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

OHIPSA

Фундаментальный анализ

OHI торгуется с P/E 23.02, тогда как PSA — с P/E 27.94. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Балансовая оценка: P/B OHI — 2.80, у PSA — 5.76. EV/EBITDA OHI — 15.65, у PSA — 19.47. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PSA — 20.48%, у OHI — 12.40%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. OHI удерживает чистую маржу на уровне 51.02%, опережая PSA (39.16%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у OHI — 0.86, у PSA — 1.05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PSA ниже 1 (0.27), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

OHIPSA

Показатель	OHI	PSA
Мультипликаторы оценки
P/E	23.02	27.94
P/B	2.80	5.76
P/S	11.78	10.94
PEG	0.76	-7.23
EV/EBITDA	15.65	19.47
Рентабельность
ROE	12.40%	20.48%
ROA	6.18%	9.59%
Валовая маржа	85.02%	60.63%
Операц. маржа	64.35%	50.85%
Чистая маржа	51.02%	39.16%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.86	1.05
Текущая ликв.	3.04	0.27
Быстрая ликв.	3.04	0.27
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	5.47%	3.96%
Коэфф. выплат	124.92%	151.56%
EPS	$2.13	$10.84
Балансовая стоим.	$18.36	$53.10

Технический анализ

Техническая картина в пользу OHI: скоринг 76/100 vs 64/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: OHI — 59.4, PSA — 52.3. Обе акции находятся в одной зоне. OHI и PSA находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.1% и +3.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: OHI — 12.6 (нет тренда), PSA — 17.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета OHI — -0.10, PSA — 0.52. Оба значения в приемлемом диапазоне.

OHIPSA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	OHI	PSA
Осцилляторы
RSI (14)	59.37	52.29
Stochastic %K	73.21	57.13
CCI (20)	118.05	4.39
MFI	51.39	48.86
Williams %R	-26.79	-42.87
MACD гистограмма	0.16	-1.39
Momentum (10)	2.13	-6.11
Тренд
ADX	12.63	17.35
Цена vs EMA 9	+0.48%	+0.52%
Цена vs EMA 20	+1.81%	+0.49%
Цена vs SMA 50	+4.12%	+3.28%
Цена vs SMA 200	+9.11%	+5.71%
Объём
CMF	0.11	-0.05
Volume Ratio	81.17	82.00
Волатильность и статистика
Beta	-0.10	0.52
ATR %	1.90%	2.36%
Sharpe (1г)	1.32	-0.08
RS Rating	71.00	38.00
52w от хая	-2.16	-3.39
BB ширина	7.37	8.13

Финансовая отчётность

По объёму выручки: OHI генерирует 1,20 млрд $, PSA — 4,82 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: OHI — 590,11 млн $, PSA — 1,78 млрд $. PSA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): OHI — 878,55 млн $, PSA — 2,90 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	OHI	PSA
Выручка	1,20 млрд $	4,82 млрд $
Чистая прибыль	590,11 млн $	1,78 млрд $
EPS (TTM)	$2.02	$9.04
Операц. Cash Flow	878,55 млн $	3,19 млрд $
Free Cash Flow	878,55 млн $	2,90 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: OHI платит 5.47%, PSA — 3.96%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: OHI — 13 лет, PSA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): OHI — 124.92%, PSA — 151.56%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	OHI	PSA
Див. доходность	5.47%	3.96%
Годовые дивиденды	$1.34	$6.00
Коэфф. выплат	124.92%	151.56%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.94%	-5.59%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет OHI показывает лучшую среднюю доходность в мае (+4.85%), PSA — в августе (+3.38%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: OHI — сентябрь (-2.24%), PSA — сентябрь (-2.58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у OHI: +8.06% против +4.97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

OHI

+1.1

-1.3

-0.4

-1.0

+4.8

+1.3

+2.1

+4.0

-2.2

-0.5

+1.0

-0.8

PSA

+1.9

+1.3

+0.2

-1.6

+2.3

+0.0

-1.1

+3.4

-2.6

-1.1

+1.0

+1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Omega Healthcare Investors, Inc. или Public Storage?

Мультипликатор P/E у Omega Healthcare Investors, Inc. ниже (23.02 vs 27.94), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — OHI или PSA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): OHI — 12.40%, PSA — 20.48%. Преимущество у PSA.

Какие дивиденды у Omega Healthcare Investors, Inc. и Public Storage?

Обе компании платят дивиденды. Доходность OHI — 5.47%, PSA — 3.96%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Omega Healthcare Investors, Inc. или Public Storage?

Выручка OHI за TTM — 1,20 млрд $, PSA — 4,82 млрд $. PSA генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — OHI или PSA?

Чистая маржа OHI — 51.02%, PSA — 39.16%. OHI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — OHI или PSA?

Технический скоринг: OHI — 76/100, PSA — 64/100. OHI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — OHI или PSA?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:15 в пользу OHI по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией