Сравнение MUSA vs TPR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, MUSA выглядит привлекательнее: 18.58 против 41.49. Премия к оценке TPR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу MUSA: 0.52 vs 3.49 у TPR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MUSA — 15.62, у TPR — 40.30. EV/EBITDA MUSA — 11.26, у TPR — 28.63. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TPR (106.44% vs 89.51%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TPR — 8.44%, у MUSA — 2.81%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MUSA — 4.08, у TPR — 5.75. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MUSA ниже 1 (0.83), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MUSA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 18.58 | 41.49 | |
| P/B | 15.62 | 40.30 | |
| P/S | 0.52 | 3.49 | |
| PEG | 0.86 | -2.65 | |
| EV/EBITDA | 11.26 | 28.63 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 89.51% | 106.44% | |
| ROA | 11.38% | 10.25% | |
| Валовая маржа | 5.51% | 76.18% | |
| Операц. маржа | 4.35% | 11.32% | |
| Чистая маржа | 2.81% | 8.44% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 4.08 | 5.75 | |
| Текущая ликв. | 0.83 | 1.84 | |
| Быстрая ликв. | 0.48 | 1.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.44% | 1.14% | |
| Коэфф. выплат | 7.84% | 48.04% | |
| EPS | $29.90 | $3.27 | |
| Балансовая стоим. | $35.57 | $3.37 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MUSA сильнее: 62/100 против 51/100 у TPR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MUSA составляет 51.9 (нейтральная зона), у TPR — 50.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MUSA торгуется выше SMA 50 (7.1%), тогда как TPR ниже этой средней (-2.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: MUSA — 21.2 (слабый тренд), TPR — 17.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MUSA менее волатилен — бета -0.17 против 1.53 у TPR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TPR составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MUSA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51.91 | 50.68 | |
| Stochastic %K | 0.39 | 51.31 | |
| CCI (20) | -6.72 | -0.60 | |
| MFI | 48.62 | 49.51 | |
| Williams %R | -99.61 | -48.69 | |
| MACD гистограмма | -5.28 | 0.21 | |
| Momentum (10) | -20.73 | 8.59 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21.23 | 17.47 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.21% | +3.25% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.68% | +1.35% | |
| Цена vs SMA 50 | +7.08% | -2.30% | |
| Цена vs SMA 200 | +30.87% | +11.02% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.11 | -0.16 | |
| Volume Ratio | 76.12 | 81.65 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.17 | 1.53 | |
| ATR % | 3.69% | 3.88% | |
| Sharpe (1г) | 0.58 | 1.35 | |
| RS Rating | 67.00 | 82.00 | |
| 52w от хая | -8.88 | -14.11 | |
| BB ширина | 19.06 | 18.11 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MUSA — 19,38 млрд $, TPR — 7,01 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: MUSA — 470,60 млн $, TPR — 183,20 млн $. MUSA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): MUSA — 374,30 млн $, TPR — 1,09 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MUSA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 19,38 млрд $ | 7,01 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 470,60 млн $ | 183,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $24.38 | $0.85 | |
| Операц. Cash Flow | 813,90 млн $ | 1,22 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 374,30 млн $ | 1,09 млрд $ |
Дивиденды
MUSA и TPR — дивидендные акции. Доходность: MUSA — 0.44%, TPR — 1.14%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: MUSA — 7 лет, TPR — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: MUSA — +4.08%, TPR — +9.86%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MUSA — 7.84%, TPR — 48.04%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | MUSA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.44% | 1.14% | |
| Годовые дивиденды | $1.27 | $0.80 | |
| Коэфф. выплат | 7.84% | 48.04% | |
| Лет выплат | 7.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 4.08% | 9.86% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MUSA приходится на июле (+5.95%), а TPR — на ноябре (+8.82%). Наименее удачные месяцы: MUSA — январь (-0.93%), TPR — март (-6.37%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MUSA: +25.31% против +21.63%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Murphy USA Inc. или Tapestry, Inc.?
У кого выше рентабельность — MUSA или TPR?
Какие дивиденды у Murphy USA Inc. и Tapestry, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Murphy USA Inc. или Tapestry, Inc.?
У кого выше маржинальность — MUSA или TPR?
Какая акция лучше по технике — MUSA или TPR?
Что лучше купить — MUSA или TPR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией