Сравнение MCHP vs MRVL

Тикер 1

Тикер 2

MCHP11

31MRVL

Инвесторы часто выбирают между MCHP и MRVL — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Полупроводники». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации MRVL крупнее в 3.4× (166,96 млрд $ vs 49,30 млрд $). Стоимостная оценка в пользу MRVL — P/E 59.33 vs 251.79 у MCHP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. MRVL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 19.38% против 3.05% у MCHP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MRVL — 32.58%, MCHP — 4.29%. У MRVL маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. MCHP предлагает более высокую дивидендную доходность (1.94% vs 0.13%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу MRVL сильнее: 80/100 против 61/100 у MCHP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте MRVL уверенно лидирует со счётом 31:11. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Microchip Technology Incorporated

MCHPNASDAQ

91,11 $-2,91 $ (-3,10%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 49,30 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

4.7

Качество

5.1

Рост

7.7

Техника

7.0

Дивиденды

6.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Marvell Technology, Inc.

MRVLNASDAQ

190,69 $+3,89 $ (+2,08%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 166,96 млрд $

ETP Rank7.8

Стоимость

7.3

Качество

7.2

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

MCHPMRVL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E MRVL оценён рынком дешевле: 59.33 против 251.79 у MCHP (разница составляет 76.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) MCHP дешевле: 10.79 против 19.96. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) MCHP дешевле: 7.91 против 11.07. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MRVL оценён ниже: 36.49 vs 55.15. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала MRVL составляет 19.38%, что превышает показатель MCHP (3.05%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRVL впереди: 32.58% против 4.29% у MCHP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MCHP — 0.85, MRVL — 0.31. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

MCHPMRVL

Показатель	MCHP	MRVL
Мультипликаторы оценки
P/E	251.79	59.33
P/B	7.91	11.07
P/S	10.79	19.96
PEG	0.00	0.01
EV/EBITDA	55.15	36.49
Рентабельность
ROE	3.05%	19.38%
ROA	1.41%	11.98%
Валовая маржа	57.73%	50.10%
Операц. маржа	10.53%	16.26%
Чистая маржа	4.29%	32.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.85	0.31
Текущая ликв.	2.09	2.01
Быстрая ликв.	1.18	1.58
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.94%	0.13%
Коэфф. выплат	525.67%	7.68%
EPS	$0.37	$3.15
Балансовая стоим.	$11.88	$16.87

Технический анализ

MRVL набирает 80 из 100 по техническому скорингу, MCHP — 61 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): MCHP — 58.8 (нейтральная зона), MRVL — 67.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: MCHP на 19.2%, MRVL на 40.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MCHP — 45.8 (выраженный тренд), MRVL — 44.9 (выраженный тренд). По бете MCHP стабильнее (1.57 vs 2.26). Дневная волатильность (ATR%) MRVL составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MCHPMRVL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	MCHP	MRVL
Осцилляторы
RSI (14)	58.77	67.52
Stochastic %K	25.27	81.56
CCI (20)	-13.93	189.22
MFI	43.77	72.10
Williams %R	-74.73	-18.44
MACD гистограмма	-1.38	-0.76
Momentum (10)	-8.90	14.65
Тренд
ADX	45.77	44.92
Цена vs EMA 9	-0.58%	+6.63%
Цена vs EMA 20	+2.08%	+12.70%
Цена vs SMA 50	+19.19%	+40.11%
Цена vs SMA 200	+35.34%	+97.35%
Объём
CMF	0.20	0.18
Volume Ratio	99.08	118.94
Волатильность и статистика
Beta	1.57	2.26
ATR %	3.95%	6.16%
Sharpe (1г)	1.12	2.01
RS Rating	80.00	95.00
52w от хая	-11.23	-3.37
BB ширина	19.57	20.00

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): MCHP — 4,71 млрд $, MRVL — 8,19 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: MCHP — 202,20 млн $, MRVL — 2,67 млрд $. MRVL генерирует больше чистой прибыли. FCF: MCHP генерирует 772,10 млн $, MRVL — 1,40 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	MCHP	MRVL
Выручка	4,71 млрд $	8,19 млрд $
Чистая прибыль	202,20 млн $	2,67 млрд $
EPS (TTM)	$0.27	$3.10
Операц. Cash Flow	898,10 млн $	1,75 млрд $
Free Cash Flow	772,10 млн $	1,40 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность MCHP — 1.94%, MRVL — 0.13%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. MCHP платит дивиденды 13 лет подряд, MRVL — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MCHP — 525.67%, MRVL — 7.68%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	MCHP	MRVL
Див. доходность	1.94%	0.13%
Годовые дивиденды	$0.91	$0.12
Коэфф. выплат	525.67%	7.68%
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-9.17%	-7.79%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для MCHP — мае (+7.59%), для MRVL — мае (+10.48%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для MCHP — март (-3.60%), для MRVL — февраль (-1.64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRVL: +37.93% против +18.26%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

MCHP

+2.0

+0.1

-3.6

+5.7

+7.6

+0.7

+3.4

-0.4

-1.3

-3.5

+6.5

+1.0

MRVL

+2.4

-1.6

-1.4

+4.7

+10.5

+1.9

+7.6

-0.8

+2.4

-0.4

+10.0

+2.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Microchip Technology Incorporated или Marvell Technology, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Marvell Technology, Inc.: P/E 59.33 против 251.79. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — MCHP или MRVL?

ROE MCHP — 3.05%, MRVL — 19.38%. MRVL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Microchip Technology Incorporated и Marvell Technology, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность MCHP — 1.94%, MRVL — 0.13%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Microchip Technology Incorporated или Marvell Technology, Inc.?

По объёму выручки: MCHP — 4,71 млрд $, MRVL — 8,19 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — MCHP или MRVL?

Чистая маржа MCHP — 4.29%, MRVL — 32.58%. MRVL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — MCHP или MRVL?

Технический скоринг: MCHP — 61/100, MRVL — 80/100. MRVL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — MCHP или MRVL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик MCHP выигрывает 11, MRVL — 31. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией