Сравнение MARA vs SCHW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность MARA (P/E -0,98) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. SCHW показывает P/E 20,13. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу MARA: 4,36 vs 6,43 у SCHW. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MARA — 2,11, у SCHW — 3,86. MARA работает в убыток — ROE -110,39%, тогда как SCHW показывает рентабельность 20,40%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MARA (-429,71%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у MARA — 1,49, у SCHW — 0,74. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MARA ниже 1 (0,89), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MARA | SCHW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -0,98 | 20,13 | |
| P/B | 2,11 | 3,86 | |
| P/S | 4,36 | 6,43 | |
| PEG | 0,01 | 0,42 | |
| EV/EBITDA | -4,00 | 12,41 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -110,39% | 20,40% | |
| ROA | -79,46% | 1,95% | |
| Валовая маржа | -42,12% | 86,67% | |
| Операц. маржа | -97,69% | 43,49% | |
| Чистая маржа | -429,71% | 33,62% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,49 | 0,74 | |
| Текущая ликв. | 0,89 | 15,17 | |
| Быстрая ликв. | 0,89 | 15,17 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 1,11% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 23,78% | |
| EPS | -$9,06 | $5,82 | |
| Балансовая стоим. | $4,61 | $28,75 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SCHW сильнее: 78/100 против 31/100 у MARA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у MARA составляет 34,3 (нейтральная зона), у SCHW — 75,8 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: SCHW выше на 12,0%, MARA — ниже на -25,6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. SCHW выше SMA 200 (+15,5%), MARA — ниже (-19,9%). Долгосрочный тренд в пользу SCHW. ADX: MARA — 18,4 (нет тренда), SCHW — 43,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. SCHW менее волатилен — бета 0,54 против 3,35 у MARA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MARA составляет 10,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MARA | SCHW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 34,26 | 75,79 | |
| Stochastic %K | 6,51 | 98,89 | |
| CCI (20) | -140,27 | 135,21 | |
| MFI | 40,54 | 74,18 | |
| Williams %R | -93,49 | -1,11 | |
| MACD гистограмма | -0,17 | 0,15 | |
| Momentum (10) | -2,12 | 5,85 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18,39 | 43,47 | |
| Цена vs EMA 9 | -7,67% | +2,41% | |
| Цена vs EMA 20 | -14,47% | +4,79% | |
| Цена vs SMA 50 | -25,61% | +12,02% | |
| Цена vs SMA 200 | -19,85% | +15,53% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,20 | 0,27 | |
| Volume Ratio | 75,94 | 76,30 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3,35 | 0,54 | |
| ATR % | 9,96% | 1,87% | |
| Sharpe (1г) | -0,30 | 0,50 | |
| RS Rating | 5,00 | 51,00 | |
| 52w от хая | -60,77 | -0,08 | |
| BB ширина | 40,58 | 11,59 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): MARA — 907,09 млн $, SCHW — 27,68 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MARA: +38,20% г/г vs +6,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. MARA убыточен (чистая прибыль -1,31 млрд $), тогда как SCHW генерирует прибыль (8,85 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): MARA — -312,35 млн $, SCHW — 8,76 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | MARA | SCHW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 907,09 млн $ | 27,68 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +38.20% | +6.40% | |
| Чистая прибыль | -1,31 млрд $ | 8,85 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +49.00% | — |
| EPS (TTM) | -$3,69 | $4,68 | |
| Операц. Cash Flow | 94,72 млн $ | 9,31 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -312,35 млн $ | 8,76 млрд $ |
Дивиденды
SCHW выплачивает дивиденды с доходностью 1,11% годовых, тогда как MARA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. SCHW выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как MARA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | MARA | SCHW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1,11% | |
| Годовые дивиденды | — | $0,96 | |
| Коэфф. выплат | — | 23,78% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 5,92% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность MARA приходится на ноябре (+31,31%), а SCHW — на ноябре (+9,59%). Наименее удачные месяцы: MARA — март (-12,27%), SCHW — март (-3,82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MARA: +58,67% против +13,96%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Marathon Digital Holdings, Inc. или The Charles Schwab Corporation?
У кого выше рентабельность — MARA или SCHW?
Какие дивиденды у Marathon Digital Holdings, Inc. и The Charles Schwab Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Marathon Digital Holdings, Inc. или The Charles Schwab Corporation?
Какая акция лучше по технике — MARA или SCHW?
Что лучше купить — MARA или SCHW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией