Сравнение LMND vs TRV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность LMND (P/E -28,17) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. TRV показывает P/E 9,91. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу TRV: 1,60 vs 4,35 у LMND. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TRV дешевле: 2,39 против 8,12. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE LMND отрицательный (-26,78%), что говорит об убыточности. TRV генерирует прибыль с ROE 25,62%. По этому критерию преимущество однозначно. LMND убыточен — чистая маржа -14,87%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LMND — 0,41, TRV — 0,27. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности TRV ниже 1 (0,20), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LMND | TRV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -28,17 | 9,91 | |
| P/B | 8,12 | 2,39 | |
| P/S | 4,35 | 1,60 | |
| PEG | -0,65 | 0,15 | |
| EV/EBITDA | -31,69 | 7,67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -26,78% | 25,62% | |
| ROA | -7,89% | 5,78% | |
| Валовая маржа | 47,85% | 34,73% | |
| Операц. маржа | -14,32% | 21,33% | |
| Чистая маржа | -14,87% | 16,95% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,41 | 0,27 | |
| Текущая ликв. | 0,68 | 0,20 | |
| Быстрая ликв. | 0,68 | 0,20 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 1,21% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 11,91% | |
| EPS | -$1,80 | $39,44 | |
| Балансовая стоим. | $3,14 | $157,34 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TRV сильнее: 70/100 против 13/100 у LMND. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LMND составляет 40,4 (нейтральная зона), у TRV — 58,1 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. TRV торгуется выше SMA 50 (11,0%), тогда как LMND ниже этой средней (-12,6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. TRV выше SMA 200 (+24,0%), LMND — ниже (-19,7%). Долгосрочный тренд в пользу TRV. Сила тренда по ADX: LMND — 26,3 (выраженный тренд), TRV — 34,8 (выраженный тренд). TRV менее волатилен — бета -0,06 против 2,84 у LMND. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) LMND составляет 7,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LMND | TRV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 40,37 | 58,11 | |
| Stochastic %K | 29,76 | 28,31 | |
| CCI (20) | -60,16 | 27,99 | |
| MFI | 36,24 | 56,20 | |
| Williams %R | -70,24 | -71,69 | |
| MACD гистограмма | -0,71 | -1,98 | |
| Momentum (10) | -9,31 | -14,73 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26,29 | 34,78 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,64% | -1,02% | |
| Цена vs EMA 20 | -7,40% | +1,25% | |
| Цена vs SMA 50 | -12,55% | +11,00% | |
| Цена vs SMA 200 | -19,70% | +24,01% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,23 | 0,27 | |
| Volume Ratio | 51,29 | 58,27 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2,84 | -0,06 | |
| ATR % | 7,12% | 2,35% | |
| Sharpe (1г) | 0,43 | 1,69 | |
| RS Rating | 48,00 | 78,00 | |
| 52w от хая | -47,27 | -5,79 | |
| BB ширина | 50,05 | 19,04 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LMND — 737,90 млн $, TRV — 48,83 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LMND: +40,20% г/г vs +5,20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: TRV зарабатывает 6,29 млрд $, а LMND фиксирует убыток (-165,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: LMND генерирует -25,90 млн $, TRV — 10,61 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | LMND | TRV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 737,90 млн $ | 48,83 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +40.20% | +5.20% | |
| Чистая прибыль | -165,50 млн $ | 6,29 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +25.80% | — |
| EPS (TTM) | -$2,30 | $27,84 | |
| Операц. Cash Flow | -16,50 млн $ | 10,61 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -25,90 млн $ | 10,61 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: TRV обеспечивает 1,21% годовой доходности, LMND реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. TRV выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как LMND не имеет дивидендной истории.
| Показатель | LMND | TRV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1,21% | |
| Годовые дивиденды | — | $3,60 | |
| Коэфф. выплат | — | 11,91% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 0,62% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LMND приходится на ноябре (+31,75%), а TRV — на ноябре (+4,16%). Слабые месяцы: для LMND — февраль (-11,55%), для TRV — март (-1,30%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, август, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LMND: +27,19% против +14,58%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lemonade, Inc. или The Travelers Companies, Inc.?
У кого выше рентабельность — LMND или TRV?
Какие дивиденды у Lemonade, Inc. и The Travelers Companies, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Lemonade, Inc. или The Travelers Companies, Inc.?
Какая акция лучше по технике — LMND или TRV?
Что лучше купить — LMND или TRV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией