Сравнение KVYO vs ZM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность KVYO (P/E -532.19) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. ZM показывает P/E 15.51. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу KVYO: 3.45 vs 6.02 у ZM. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ZM — 3.00, у KVYO — 3.99. KVYO работает в убыток — ROE -0.75%, тогда как ZM показывает рентабельность 20.57%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа KVYO (-0.66%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KVYO — 0.10, у ZM — 0.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | KVYO | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -532.19 | 15.51 | |
| P/B | 3.99 | 3.00 | |
| P/S | 3.45 | 6.02 | |
| PEG | -9.93 | 0.17 | |
| EV/EBITDA | -165.30 | 15.02 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.75% | 20.57% | |
| ROA | -0.57% | 15.89% | |
| Валовая маржа | 74.55% | 77.02% | |
| Операц. маржа | -3.22% | 23.08% | |
| Чистая маржа | -0.66% | 39.03% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.10 | 0.01 | |
| Текущая ликв. | 4.23 | 4.33 | |
| Быстрая ликв. | 4.23 | 4.33 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-0.03 | $6.41 | |
| Балансовая стоим. | $3.79 | $33.09 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ZM сильнее: 60/100 против 16/100 у KVYO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KVYO составляет 37.1 (нейтральная зона), у ZM — 54.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ZM выше на 12.0%, KVYO — ниже на -17.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ZM выше SMA 200 (+17.2%), KVYO — ниже (-39.8%). Долгосрочный тренд в пользу ZM. ADX: KVYO — 23.7 (слабый тренд), ZM — 35.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KVYO менее волатилен — бета 0.84 против 0.89 у ZM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KVYO составляет 8.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KVYO | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.06 | 54.00 | |
| Stochastic %K | 12.86 | 23.41 | |
| CCI (20) | -65.37 | -23.55 | |
| MFI | 50.06 | 49.17 | |
| Williams %R | -87.14 | -76.59 | |
| MACD гистограмма | -0.34 | -1.34 | |
| Momentum (10) | -1.00 | -5.71 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.70 | 35.36 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.00% | -0.97% | |
| Цена vs EMA 20 | -8.81% | +0.60% | |
| Цена vs SMA 50 | -17.23% | +12.01% | |
| Цена vs SMA 200 | -39.78% | +17.18% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | 0.12 | |
| Volume Ratio | 31.45 | 98.73 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.84 | 0.89 | |
| ATR % | 8.38% | 3.96% | |
| Sharpe (1г) | -1.00 | 0.53 | |
| RS Rating | 3.00 | 61.00 | |
| 52w от хая | -58.90 | -10.88 | |
| BB ширина | 69.90 | 24.38 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KVYO — 1,23 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. KVYO убыточен (чистая прибыль -31,77 млн $), тогда как ZM генерирует прибыль (1,90 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): KVYO — 189,54 млн $, ZM — 1,92 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KVYO | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,23 млрд $ | 4,87 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -31,77 млн $ | 1,90 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-0.11 | $6.32 | |
| Операц. Cash Flow | 218,01 млн $ | 1,99 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 189,54 млн $ | 1,92 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | KVYO | ZM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KVYO приходится на августе (+16.92%), а ZM — на мае (+8.69%). Наименее удачные месяцы: KVYO — февраль (-12.69%), ZM — декабрь (-5.10%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ZM: +7.90% против +4.73%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Klaviyo, Inc. или Zoom Communications, Inc.?
У кого выше рентабельность — KVYO или ZM?
Какие дивиденды у Klaviyo, Inc. и Zoom Communications, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Klaviyo, Inc. или Zoom Communications, Inc.?
Какая акция лучше по технике — KVYO или ZM?
Что лучше купить — KVYO или ZM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией