Сравнение KEX vs MATX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MATX с P/E 13.36 (у KEX — 22.18). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу MATX: 1.72 vs 2.32 у KEX. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA MATX — 8.05, у KEX — 11.62. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE MATX — 15.90%, у KEX — 10.63%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. MATX удерживает чистую маржу на уровне 12.92%, опережая KEX (10.51%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KEX — 0.35, у MATX — 0.26. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности MATX ниже 1 (0.82), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KEX | MATX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.18 | 13.36 | |
| P/B | 2.34 | 2.10 | |
| P/S | 2.32 | 1.72 | |
| PEG | 0.77 | -1.22 | |
| EV/EBITDA | 11.62 | 8.05 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.63% | 15.90% | |
| ROA | 5.88% | 9.36% | |
| Валовая маржа | 26.04% | 22.42% | |
| Операц. маржа | 14.38% | 13.50% | |
| Чистая маржа | 10.51% | 12.92% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.35 | 0.26 | |
| Текущая ликв. | 1.59 | 0.82 | |
| Быстрая ликв. | 1.01 | 0.82 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.76% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 10.39% | |
| EPS | $6.70 | $14.12 | |
| Балансовая стоим. | $63.67 | $89.81 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MATX сильнее: 71/100 против 60/100 у KEX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KEX составляет 59.7 (нейтральная зона), у MATX — 62.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. KEX и MATX находятся выше 50-дневной скользящей средней (+6.0% и +10.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: KEX — 14.6 (нет тренда), MATX — 19.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KEX менее волатилен — бета 0.71 против 1.35 у MATX. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MATX составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KEX | MATX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.69 | 62.75 | |
| Stochastic %K | 86.32 | 99.96 | |
| CCI (20) | 35.62 | 130.84 | |
| MFI | 39.27 | 59.04 | |
| Williams %R | -13.68 | -0.04 | |
| MACD гистограмма | -0.23 | 0.13 | |
| Momentum (10) | 6.14 | 4.89 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.59 | 19.37 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.51% | +3.40% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.15% | +5.17% | |
| Цена vs SMA 50 | +6.00% | +10.91% | |
| Цена vs SMA 200 | +29.41% | +41.24% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | 0.16 | |
| Volume Ratio | 76.03 | 139.96 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 1.35 | |
| ATR % | 2.55% | 3.26% | |
| Sharpe (1г) | 0.90 | 1.40 | |
| RS Rating | 73.00 | 81.00 | |
| 52w от хая | -4.59 | -0.01 | |
| BB ширина | 9.07 | 11.62 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KEX — 3,36 млрд $, MATX — 3,34 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: KEX — 354,57 млн $, MATX — 444,80 млн $. MATX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KEX — 405,73 млн $, MATX — 153,70 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KEX | MATX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,36 млрд $ | 3,34 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 354,57 млн $ | 444,80 млн $ | |
| EPS (TTM) | $6.37 | $14.04 | |
| Операц. Cash Flow | 670,20 млн $ | 547,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 405,73 млн $ | 153,70 млн $ |
Дивиденды
MATX выплачивает дивиденды с доходностью 0.76% годовых, тогда как KEX дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: KEX — 2 лет, MATX — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | KEX | MATX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.76% | |
| Годовые дивиденды | $0.10 | $0.72 | |
| Коэфф. выплат | — | 10.39% | |
| Лет выплат | 2.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -7.44% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KEX приходится на апреле (+7.13%), а MATX — на июле (+7.03%). Наименее удачные месяцы: KEX — июль (-4.52%), MATX — март (-3.22%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MATX: +16.73% против +14.11%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Kirby Corporation или Matson, Inc.?
У кого выше рентабельность — KEX или MATX?
Какие дивиденды у Kirby Corporation и Matson, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Kirby Corporation или Matson, Inc.?
У кого выше маржинальность — KEX или MATX?
Какая акция лучше по технике — KEX или MATX?
Что лучше купить — KEX или MATX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией