Сравнение INVH vs REG

Тикер 1

Тикер 2

INVH20

24REG

Инвесторы часто выбирают между INVH и REG — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. Стоимостная оценка в пользу REG — P/E 22.66 vs 30.34 у INVH. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала REG составляет 9.51%, что превышает показатель INVH (6.15%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности REG впереди: 38.12% против 20.89% у INVH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. INVH предлагает более высокую дивидендную доходность (4.05% vs 3.76%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу INVH сильнее: 64/100 против 50/100 у REG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:24 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между INVH и REG зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Invitation Homes Inc.

INVHNYSE

29,03 $-0,14 $ (-0,48%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 17,25 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.3

Качество

5.4

Рост

6.2

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Regency Centers Corporation

REGNASDAQ

78,34 $+0,60 $ (+0,77%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 14,34 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.4

Качество

7.1

Рост

6.0

Техника

5.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

INVHREG

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E REG оценён рынком дешевле: 22.66 против 30.34 у INVH (разница составляет 25.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) INVH дешевле: 6.21 против 8.36. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA REG оценён ниже: 17.62 vs 17.65. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. REG демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 9.51% против 6.15% у INVH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: REG — 38.12%, INVH — 20.89%. У REG маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INVH — 0.97, REG — 0.81. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности INVH ниже 1 (0.37), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

INVHREG

Показатель	INVH	REG
Мультипликаторы оценки
P/E	30.34	22.66
P/B	1.94	2.13
P/S	6.21	8.36
PEG	1.39	0.36
EV/EBITDA	17.65	17.62
Рентабельность
ROE	6.15%	9.51%
ROA	3.12%	4.97%
Валовая маржа	45.04%	47.88%
Операц. маржа	31.17%	47.19%
Чистая маржа	20.89%	38.12%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.97	0.81
Текущая ликв.	0.37	1.53
Быстрая ликв.	0.37	1.53
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.05%	3.76%
Коэфф. выплат	123.41%	103.70%
EPS	$0.96	$3.43
Балансовая стоим.	$15.06	$37.90

Технический анализ

INVH набирает 64 из 100 по техническому скорингу, REG — 50 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INVH — 63.3 (нейтральная зона), REG — 48.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: INVH на 8.5%, REG на 0.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: INVH — 37.9 (выраженный тренд), REG — 21.3 (слабый тренд). По бете INVH стабильнее (0.29 vs 0.31). Значение ниже 0.8 делает INVH защитной акцией.

INVHREG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INVH	REG
Осцилляторы
RSI (14)	63.26	48.87
Stochastic %K	88.33	51.23
CCI (20)	88.71	-38.19
MFI	73.32	61.13
Williams %R	-11.67	-48.77
MACD гистограмма	-0.05	-0.17
Momentum (10)	0.06	-1.34
Тренд
ADX	37.90	21.29
Цена vs EMA 9	+1.09%	+1.15%
Цена vs EMA 20	+2.55%	+0.63%
Цена vs SMA 50	+8.50%	+0.90%
Цена vs SMA 200	+4.29%	+7.10%
Объём
CMF	0.01	-0.17
Volume Ratio	88.49	76.08
Волатильность и статистика
Beta	0.29	0.31
ATR %	1.92%	1.42%
Sharpe (1г)	-0.83	0.16
RS Rating	24.00	45.00
52w от хая	-16.05	-4.06
BB ширина	7.41	6.15

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): INVH — 2,73 млрд $, REG — 1,55 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: INVH — 587,92 млн $, REG — 527,46 млн $. INVH генерирует больше чистой прибыли. FCF: INVH генерирует 963,48 млн $, REG — 393,97 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	INVH	REG
Выручка	2,73 млрд $	1,55 млрд $
Чистая прибыль	587,92 млн $	527,46 млн $
EPS (TTM)	$0.96	$2.79
Операц. Cash Flow	1,21 млрд $	829,08 млн $
Free Cash Flow	963,48 млн $	393,97 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность INVH — 4.05%, REG — 3.76%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. INVH платит дивиденды 10 лет подряд, REG — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): INVH — 123.41%, REG — 103.70%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	INVH	REG
Див. доходность	4.05%	3.76%
Годовые дивиденды	$0.30	$1.51
Коэфф. выплат	123.41%	103.70%
Лет выплат	10.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-15.10%	-8.93%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INVH — апреле (+4.46%), для REG — ноябре (+4.36%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для INVH — сентябрь (-4.10%), для REG — март (-2.87%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INVH: +6.23% против +5.48%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INVH

+1.7

-0.5

+0.3

+4.5

+1.6

+0.5

+2.1

+1.0

-4.1

-3.0

+3.0

-0.6

REG

+1.8

+0.4

-2.9

+2.2

-0.3

+1.5

+1.9

-0.5

-2.4

-0.8

+4.4

+0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Invitation Homes Inc. или Regency Centers Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Regency Centers Corporation: P/E 22.66 против 30.34. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — INVH или REG?

ROE INVH — 6.15%, REG — 9.51%. REG демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Invitation Homes Inc. и Regency Centers Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность INVH — 4.05%, REG — 3.76%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Invitation Homes Inc. или Regency Centers Corporation?

По объёму выручки: INVH — 2,73 млрд $, REG — 1,55 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — INVH или REG?

Чистая маржа INVH — 20.89%, REG — 38.12%. REG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — INVH или REG?

Технический скоринг: INVH — 64/100, REG — 50/100. INVH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INVH или REG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик INVH выигрывает 20, REG — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией