Сравнение INVH vs NSA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует INVH с P/E 30.34 (у NSA — 41.76). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу NSA: 4.38 vs 6.21 у INVH. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) INVH дешевле: 1.94 против 3.59. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA NSA оценён ниже: 14.12 vs 17.65. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NSA демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 8.20% против 6.15% у INVH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: INVH — 20.89%, NSA — 10.48%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. NSA несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.77, тогда как INVH практически без долга (D/E 0.97). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NSA ниже 1 (0.10), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | INVH | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.34 | 41.76 | |
| P/B | 1.94 | 3.59 | |
| P/S | 6.21 | 4.38 | |
| PEG | 1.39 | 1.45 | |
| EV/EBITDA | 17.65 | 14.12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 6.15% | 8.20% | |
| ROA | 3.12% | 1.56% | |
| Валовая маржа | 45.04% | 33.85% | |
| Операц. маржа | 31.17% | 37.60% | |
| Чистая маржа | 20.89% | 10.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.97 | 3.77 | |
| Текущая ликв. | 0.37 | 0.10 | |
| Быстрая ликв. | 0.37 | 0.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.05% | 5.36% | |
| Коэфф. выплат | 123.41% | 249.21% | |
| EPS | $0.96 | $1.02 | |
| Балансовая стоим. | $15.06 | $19.13 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 64/100 и 69/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у INVH составляет 63.3 (нейтральная зона), у NSA — 55.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: INVH на 8.5%, NSA на 5.3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: INVH — 37.9 (выраженный тренд), NSA — 18.8 (нет тренда). INVH имеет чётко выраженный тренд, в отличие от NSA. INVH менее волатилен — бета 0.29 против 0.89 у NSA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | INVH | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 63.26 | 55.77 | |
| Stochastic %K | 88.33 | 64.51 | |
| CCI (20) | 88.71 | -9.45 | |
| MFI | 73.32 | 25.69 | |
| Williams %R | -11.67 | -35.49 | |
| MACD гистограмма | -0.05 | -0.24 | |
| Momentum (10) | 0.06 | -0.55 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.90 | 18.84 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.09% | +0.98% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.55% | +1.25% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.50% | +5.28% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.29% | +27.90% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | 0.01 | |
| Volume Ratio | 88.49 | 53.02 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.29 | 0.89 | |
| ATR % | 1.92% | 2.39% | |
| Sharpe (1г) | -0.83 | 0.62 | |
| RS Rating | 24.00 | 57.00 | |
| 52w от хая | -16.05 | -2.81 | |
| BB ширина | 7.41 | 7.49 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): INVH — 2,73 млрд $, NSA — 752,93 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: INVH — 587,92 млн $, NSA — 73,78 млн $. INVH генерирует больше чистой прибыли. FCF: INVH генерирует 963,48 млн $, NSA — 299,81 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | INVH | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,73 млрд $ | 752,93 млн $ | |
| Чистая прибыль | 587,92 млн $ | 73,78 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.96 | $0.70 | |
| Операц. Cash Flow | 1,21 млрд $ | 338,50 млн $ | |
| Free Cash Flow | 963,48 млн $ | 299,81 млн $ |
Дивиденды
INVH и NSA — дивидендные акции. Доходность: INVH — 4.05%, NSA — 5.36%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. INVH платит дивиденды 10 лет подряд, NSA — 12. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): INVH — 123.41%, NSA — 249.21%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | INVH | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.05% | 5.36% | |
| Годовые дивиденды | $0.30 | $1.14 | |
| Коэфф. выплат | 123.41% | 249.21% | |
| Лет выплат | 10.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -15.10% | -6.44% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность INVH приходится на апреле (+4.46%), а NSA — на ноябре (+3.38%). Слабые месяцы: для INVH — сентябрь (-4.10%), для NSA — сентябрь (-3.79%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NSA: +13.10% против +6.23%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Invitation Homes Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше рентабельность — INVH или NSA?
Какие дивиденды у Invitation Homes Inc. и National Storage Affiliates Trust?
Какая компания крупнее по выручке — Invitation Homes Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше маржинальность — INVH или NSA?
Какая акция лучше по технике — INVH или NSA?
Что лучше купить — INVH или NSA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией