Сравнение INTA vs VERX

Тикер 1

Тикер 2

INTA10

25VERX

Инвесторы часто выбирают между INTA и VERX — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. Ни INTA (P/E -42.68), ни VERX (P/E -367.91) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. INTA убыточен — чистая маржа -6.99%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу VERX сильнее: 64/100 против 15/100 у INTA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте VERX уверенно лидирует со счётом 25:10. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Intapp, Inc.

INTANASDAQ

20,32 $-0,64 $ (-3,05%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 1,57 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

9.8

Качество

4.1

Рост

4.4

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Vertex, Inc.

VERXNASDAQ

13,17 $-0,34 $ (-2,52%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,13 млрд $

ETP Rank3.9

Стоимость

7.4

Качество

3.1

Рост

6.1

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

INTAVERX

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E INTA — -42.68, VERX — -367.91. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/B (цена/балансовая стоимость) INTA дешевле: 5.16 против 9.60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: INTA — 0.04, VERX — 1.42. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности INTA ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

INTAVERX

Показатель	INTA	VERX
Мультипликаторы оценки
P/E	-42.68	-367.91
P/B	5.16	9.60
P/S	2.91	2.85
PEG	0.60	1.66
EV/EBITDA	-49.09	28.53
Рентабельность
ROE	-8.92%	-2.53%
ROA	-5.46%	-0.53%
Валовая маржа	75.02%	62.30%
Операц. маржа	-7.49%	-0.11%
Чистая маржа	-6.99%	-0.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.04	1.42
Текущая ликв.	0.76	0.86
Быстрая ликв.	0.76	0.86
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.49	$-0.04
Балансовая стоим.	$4.06	$1.41

Технический анализ

VERX набирает 64 из 100 по техническому скорингу, INTA — 15 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): INTA — 40.4 (нейтральная зона), VERX — 54.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. VERX торгуется выше SMA 50 (7.1%), тогда как INTA ниже этой средней (-13.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: INTA — 18.6 (нет тренда), VERX — 13.8 (нет тренда). По бете VERX стабильнее (0.77 vs 0.82). Значение ниже 0.8 делает VERX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) INTA составляет 7.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

INTAVERX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	INTA	VERX
Осцилляторы
RSI (14)	40.39	54.00
Stochastic %K	24.76	43.56
CCI (20)	-132.63	13.45
MFI	33.07	59.92
Williams %R	-75.24	-56.44
MACD гистограмма	-0.23	-0.02
Momentum (10)	-2.11	0.85
Тренд
ADX	18.56	13.84
Цена vs EMA 9	-5.75%	+2.14%
Цена vs EMA 20	-8.66%	+3.31%
Цена vs SMA 50	-13.28%	+7.10%
Цена vs SMA 200	-41.83%	-28.75%
Объём
CMF	-0.26	0.01
Volume Ratio	112.69	87.74
Волатильность и статистика
Beta	0.82	0.77
ATR %	7.49%	6.23%
Sharpe (1г)	-1.77	-1.69
RS Rating	1.00	1.00
52w от хая	-65.44	-68.17
BB ширина	22.15	23.86

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): INTA — 504,12 млн $, VERX — 748,44 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: VERX зарабатывает 7,21 млн $, а INTA фиксирует убыток (-18,22 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: INTA генерирует 121,86 млн $, VERX — 69,31 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	INTA	VERX
Выручка	504,12 млн $	748,44 млн $
Чистая прибыль	-18,22 млн $	7,21 млн $
EPS (TTM)	$-0.23	$0.05
Операц. Cash Flow	123,53 млн $	165,54 млн $
Free Cash Flow	121,86 млн $	69,31 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	INTA	VERX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для INTA — ноябре (+10.56%), для VERX — октябре (+6.24%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для INTA — апрель (-6.57%), для VERX — январь (-4.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, февраль, апрель, май, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: август, октябрь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у INTA: +15.54% против +3.79%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

INTA

-0.0

-0.3

+1.7

-6.6

-0.7

-5.0

+1.8

+8.4

-1.6

+5.6

+10.6

+1.9

VERX

-4.6

-4.2

-0.2

-3.5

-2.0

-0.3

+0.8

+4.7

+0.1

+6.2

+5.2

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Intapp, Inc. или Vertex, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — INTA или VERX?

ROE INTA — -8.92%, VERX — -2.53%. VERX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Intapp, Inc. и Vertex, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Intapp, Inc. или Vertex, Inc.?

По объёму выручки: INTA — 504,12 млн $, VERX — 748,44 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — INTA или VERX?

Технический скоринг: INTA — 15/100, VERX — 64/100. VERX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — INTA или VERX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик INTA выигрывает 10, VERX — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией