Сравнение HUBS vs NET
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у NET отрицательный (-541,37) — компания генерирует убытки. HUBS прибылен, P/E составляет 79,13. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) HUBS оценён ниже: 3,33 против 44,60. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HUBS дешевле: 6,84 против 69,04. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HUBS оценён ниже: 37,87 vs 2945,22. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NET работает в убыток — ROE -13,86%, тогда как HUBS показывает рентабельность 7,75%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа NET (-8,21%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. NET несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2,18, тогда как HUBS практически без долга (D/E 0,14). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | HUBS | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 79,13 | -541,37 | |
| P/B | 6,84 | 69,04 | |
| P/S | 3,33 | 44,60 | |
| PEG | 0,01 | 3,81 | |
| EV/EBITDA | 37,87 | 2945,22 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7,75% | -13,86% | |
| ROA | 4,19% | -3,19% | |
| Валовая маржа | 83,25% | 72,58% | |
| Операц. маржа | 3,83% | -14,11% | |
| Чистая маржа | 4,26% | -8,21% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,14 | 2,18 | |
| Текущая ликв. | 1,38 | 1,82 | |
| Быстрая ликв. | 1,38 | 1,82 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $2,90 | -$0,58 | |
| Балансовая стоим. | $32,76 | $4,57 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу NET: скоринг 81/100 vs 61/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: HUBS — 51,3, NET — 63,9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HUBS на 8,1%, NET на 20,0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. NET выше SMA 200 (+45,0%), HUBS — ниже (-19,9%). Долгосрочный тренд в пользу NET. Сила тренда по ADX: HUBS — 14,3 (нет тренда), NET — 32,7 (выраженный тренд). Волатильность: бета HUBS — 0,63, NET — 1,56. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) HUBS составляет 8,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HUBS | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51,26 | 63,93 | |
| Stochastic %K | 53,61 | 79,84 | |
| CCI (20) | 30,71 | 131,81 | |
| MFI | 55,71 | 67,02 | |
| Williams %R | -46,39 | -20,16 | |
| MACD гистограмма | -1,51 | 2,90 | |
| Momentum (10) | -13,22 | 36,80 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14,25 | 32,70 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,31% | +2,95% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,69% | +8,06% | |
| Цена vs SMA 50 | +8,14% | +20,02% | |
| Цена vs SMA 200 | -19,86% | +45,00% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,30 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 67,21 | 79,67 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,63 | 1,56 | |
| ATR % | 8,53% | 5,38% | |
| Sharpe (1г) | -0,70 | 1,02 | |
| RS Rating | 3,00 | 84,00 | |
| 52w от хая | -57,39 | -4,98 | |
| BB ширина | 30,57 | 27,99 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: HUBS генерирует 3,13 млрд $, NET — 2,17 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: NET — +29,80%, HUBS — +19,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. NET убыточен (чистая прибыль -102,27 млн $), тогда как HUBS генерирует прибыль (45,91 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: HUBS генерирует 707,55 млн $, NET — 324,32 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HUBS | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,13 млрд $ | 2,17 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +19.20% | +29.80% | |
| Чистая прибыль | 45,91 млн $ | -102,27 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +892.00% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,88 | -$0,29 | |
| Операц. Cash Flow | 760,72 млн $ | 666,87 млн $ | |
| Free Cash Flow | 707,55 млн $ | 324,32 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | HUBS | NET | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет HUBS показывает лучшую среднюю доходность в августе (+6,95%), NET — в октябре (+16,23%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для HUBS — март (-6,62%), для NET — апрель (-6,01%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у NET: +56,24% против +19,35%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — HubSpot, Inc. или Cloudflare, Inc.?
У кого выше рентабельность — HUBS или NET?
Какие дивиденды у HubSpot, Inc. и Cloudflare, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — HubSpot, Inc. или Cloudflare, Inc.?
Какая акция лучше по технике — HUBS или NET?
Что лучше купить — HUBS или NET?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией