Сравнение HST vs STWD

Тикер 1

Тикер 2

HST30

13STWD

Обе компании работают в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)»: Host Hotels & Resorts, Inc. (HST) и Starwood Property Trust, Inc. (STWD). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации HST крупнее в 2.4× (15,35 млрд $ vs 6,43 млрд $). Стоимостная оценка в пользу HST — P/E 15.27 vs 16.45 у STWD. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Рентабельность капитала HST составляет 15.16%, что превышает показатель STWD (5.25%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности STWD впереди: 17.69% против 16.40% у HST. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По дивидендной доходности STWD впереди: 11.20% годовых против 4.26% у HST. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу HST: скоринг 58/100 vs 18/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 30:13 в пользу HST. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Host Hotels & Resorts, Inc.

HSTNASDAQ

22,41 $+0,11 $ (+0,49%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 15,35 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

9.2

Качество

6.3

Рост

5.6

Техника

7.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Starwood Property Trust, Inc.

STWDNYSE

17,34 $+0,20 $ (+1,17%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 6,43 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

8.8

Качество

6.1

Рост

4.1

Техника

1.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

HSTSTWD

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E HST оценён рынком дешевле: 15.27 против 16.45 у STWD (разница составляет 7.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу HST: 2.48 vs 3.20 у STWD. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) STWD дешевле: 0.87 против 2.26. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HST оценён ниже: 9.10 vs 15.95. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HST демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.16% против 5.25% у STWD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: STWD — 17.69%, HST — 16.40%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. STWD несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.47, тогда как HST практически без долга (D/E 0.83). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности HST ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HSTSTWD

Показатель	HST	STWD
Мультипликаторы оценки
P/E	15.27	16.45
P/B	2.26	0.87
P/S	2.48	3.20
PEG	0.30	1.55
EV/EBITDA	9.10	15.95
Рентабельность
ROE	15.16%	5.25%
ROA	7.69%	0.57%
Валовая маржа	27.80%	79.18%
Операц. маржа	14.31%	72.72%
Чистая маржа	16.40%	17.69%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.83	3.47
Текущая ликв.	0.00	0.31
Быстрая ликв.	0.00	0.31
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.26%	11.20%
Коэфф. выплат	40.85%	240.97%
EPS	$1.46	$1.04
Балансовая стоим.	$10.13	$21.81

Технический анализ

По техническому скорингу HST сильнее: 58/100 против 18/100 у STWD. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HST составляет 66.8 (нейтральная зона), у STWD — 44.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: HST выше на 9.7%, STWD — ниже на -1.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. HST выше SMA 200 (+22.0%), STWD — ниже (-6.2%). Долгосрочный тренд в пользу HST. Сила тренда по ADX: HST — 33.6 (выраженный тренд), STWD — 34.1 (выраженный тренд). STWD менее волатилен — бета 0.40 против 0.91 у HST. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

HSTSTWD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HST	STWD
Осцилляторы
RSI (14)	66.80	44.65
Stochastic %K	94.25	31.55
CCI (20)	112.22	-63.95
MFI	56.93	29.21
Williams %R	-5.75	-68.45
MACD гистограмма	-0.01	-0.08
Momentum (10)	0.62	-0.71
Тренд
ADX	33.58	34.12
Цена vs EMA 9	+2.45%	+0.51%
Цена vs EMA 20	+4.03%	-0.90%
Цена vs SMA 50	+9.67%	-1.83%
Цена vs SMA 200	+22.04%	-6.15%
Объём
CMF	-0.10	-0.26
Volume Ratio	105.32	99.19
Волатильность и статистика
Beta	0.91	0.40
ATR %	2.26%	1.70%
Sharpe (1г)	1.32	-0.84
RS Rating	74.00	26.00
52w от хая	-0.40	-17.62
BB ширина	8.10	12.57

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HST — 6,11 млрд $, STWD — 1,88 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HST — 765 млн $, STWD — 411,54 млн $. HST генерирует больше чистой прибыли. FCF: HST генерирует 858 млн $, STWD — 708,81 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HST	STWD
Выручка	6,11 млрд $	1,88 млрд $
Чистая прибыль	765 млн $	411,54 млн $
EPS (TTM)	$1.10	$1.22
Операц. Cash Flow	1,50 млрд $	977,85 млн $
Free Cash Flow	858 млн $	708,81 млн $

Дивиденды

HST и STWD — дивидендные акции. Доходность: HST — 4.26%, STWD — 11.20%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HST платит дивиденды 14 лет подряд, STWD — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HST — 40.85%, STWD — 240.97%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	HST	STWD
Див. доходность	4.26%	11.20%
Годовые дивиденды	$1.12	$0.48
Коэфф. выплат	40.85%	240.97%
Лет выплат	14.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	41.14%	-24.21%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HST приходится на ноябре (+6.71%), а STWD — на ноябре (+4.60%). Слабые месяцы: для HST — июнь (-3.52%), для STWD — март (-4.84%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HST: +6.40% против +2.20%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HST

-0.1

+2.5

-2.4

+2.9

+0.3

-3.5

+1.2

+0.5

-1.3

-0.8

+6.7

+0.4

STWD

+1.4

-0.3

-4.8

+3.1

+1.6

+0.8

+3.0

+1.4

-4.6

-0.6

+4.6

-3.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Host Hotels & Resorts, Inc. или Starwood Property Trust, Inc.?

По P/E Host Hotels & Resorts, Inc. оценена ниже: 15.27 против 16.45. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — HST или STWD?

ROE HST — 15.16%, STWD — 5.25%. HST демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Host Hotels & Resorts, Inc. и Starwood Property Trust, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HST — 4.26%, STWD — 11.20%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Host Hotels & Resorts, Inc. или Starwood Property Trust, Inc.?

По объёму выручки: HST — 6,11 млрд $, STWD — 1,88 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HST или STWD?

Чистая маржа HST — 16.40%, STWD — 17.69%. STWD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HST или STWD?

Технический скоринг: HST — 58/100, STWD — 18/100. HST имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HST или STWD?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик HST выигрывает 30, STWD — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией