Сравнение HR vs KIM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
HR имеет отрицательный P/E (-76,13), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — KIM прибылен с P/E 27,48. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) HR оценён ниже: 6,12 против 7,54. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA KIM оценён ниже: 15,64 vs 16,79. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE HR отрицательный (-1,94%), что говорит об убыточности. KIM генерирует прибыль с ROE 5,84%. По этому критерию преимущество однозначно. HR убыточен — чистая маржа -7,59%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HR — 1,04, KIM — 0,85. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HR ниже 1 (0,11), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HR | KIM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -76,13 | 27,48 | |
| P/B | 1,62 | 1,60 | |
| P/S | 6,12 | 7,54 | |
| PEG | -0,47 | 3,80 | |
| EV/EBITDA | 16,79 | 15,64 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -1,94% | 5,84% | |
| ROA | -0,97% | 3,03% | |
| Валовая маржа | 16,57% | 54,85% | |
| Операц. маржа | 22,60% | 35,80% | |
| Чистая маржа | -7,59% | 27,73% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,04 | 0,85 | |
| Текущая ликв. | 0,11 | 5,23 | |
| Быстрая ликв. | 0,11 | 5,23 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,81% | 4,21% | |
| Коэфф. выплат | -385,78% | 119,71% | |
| EPS | -$0,25 | $0,90 | |
| Балансовая стоим. | $12,48 | $15,52 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 39/100 и 34/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: HR — 36,4, KIM — 36,0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: HR на -2,8%, KIM на -2,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: HR — 21,3 (слабый тренд), KIM — 17,6 (нет тренда). Волатильность: бета HR — 0,09, KIM — 0,16. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | HR | KIM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36,40 | 36,00 | |
| Stochastic %K | 1,43 | 11,54 | |
| CCI (20) | -152,60 | -160,05 | |
| MFI | 54,25 | 37,31 | |
| Williams %R | -98,57 | -88,46 | |
| MACD гистограмма | -0,20 | -0,21 | |
| Momentum (10) | -1,43 | -1,64 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21,25 | 17,62 | |
| Цена vs EMA 9 | -3,06% | -2,50% | |
| Цена vs EMA 20 | -3,97% | -3,42% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,80% | -2,81% | |
| Цена vs SMA 200 | +7,26% | +7,63% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,04 | -0,18 | |
| Volume Ratio | 87,71 | 70,28 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,09 | 0,16 | |
| ATR % | 2,04% | 2,07% | |
| Sharpe (1г) | 0,70 | 0,58 | |
| RS Rating | 57,00 | 49,00 | |
| 52w от хая | -9,39 | -8,20 | |
| BB ширина | 10,13 | 9,16 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: HR генерирует 1,18 млрд $, KIM — 2,14 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: KIM — +5,10%, HR — -6,90%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: KIM зарабатывает 584,10 млн $, а HR фиксирует убыток (-246,07 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: HR генерирует 126,94 млн $, KIM — 772,40 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HR | KIM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,18 млрд $ | 2,14 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -6.90% | +5.10% | |
| Чистая прибыль | -246,07 млн $ | 584,10 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +42.20% | — |
| EPS (TTM) | -$0,71 | $0,83 | |
| Операц. Cash Flow | 457,10 млн $ | 1,12 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 126,94 млн $ | 772,40 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: HR платит 4,81%, KIM — 4,21%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. HR платит дивиденды 9 лет подряд, KIM — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | HR | KIM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,81% | 4,21% | |
| Годовые дивиденды | $0,72 | $0,80 | |
| Коэфф. выплат | -385,78% | 119,71% | |
| Лет выплат | 9 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -22,01% | 3,30% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет HR показывает лучшую среднюю доходность в январе (+2,72%), KIM — в ноябре (+5,93%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для HR — февраль (-3,66%), для KIM — март (-4,62%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Healthcare Realty Trust Incorporated или Kimco Realty Corporation?
У кого выше рентабельность — HR или KIM?
Какие дивиденды у Healthcare Realty Trust Incorporated и Kimco Realty Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Healthcare Realty Trust Incorporated или Kimco Realty Corporation?
Какая акция лучше по технике — HR или KIM?
Что лучше купить — HR или KIM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией