Сравнение HLT vs WH

Тикер 1

Тикер 2

HLT29

15WH

HLT против WH — два эмитента индустрии «Гостиницы и казино», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации HLT крупнее в 12.2× (73,48 млрд $ vs 6,04 млрд $). По мультипликатору P/E WH оценён рынком дешевле: 31.61 против 48.10 у HLT (разница составляет 34.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE HLT отрицательный (-29.63%), что говорит об убыточности. WH генерирует прибыль с ROE 37.33%. По этому критерию преимущество однозначно. Маржинальность: WH — 13.40%, HLT — 12.56%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность WH составляет 2.05%, у HLT — 0.19%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. HLT набирает 52 из 100 по техническому скорингу, WH — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 29:15 — убедительное преимущество HLT. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Hilton Worldwide Holdings Inc.

HLTNYSE

322,76 $-1,11 $ (-0,34%)

Потребительский сектор · Гостиницы и казино

Капитализация: 73,48 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

2.4

Качество

5.2

Рост

5.6

Техника

5.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Wyndham Hotels & Resorts, Inc.

WHNYSE

80,74 $-0,16 $ (-0,20%)

Потребительский сектор · Гостиницы и казино

Капитализация: 6,04 млрд $

ETP Rank3.4

Стоимость

4.9

Качество

4.6

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

HLTWH

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует WH с P/E 31.61 (у HLT — 48.10). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) WH оценён ниже: 4.21 против 6.00. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA WH оценён ниже: 20.22 vs 28.70. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE HLT отрицательный (-29.63%), что говорит об убыточности. WH генерирует прибыль с ROE 37.33%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности WH впереди: 13.40% против 12.56% у HLT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. WH несёт высокую долговую нагрузку — D/E 8.47, тогда как HLT практически без долга (D/E -2.21). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности WH ниже 1 (0.33), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

HLTWH

Показатель	HLT	WH
Мультипликаторы оценки
P/E	48.10	31.61
P/B	-12.56	13.65
P/S	6.00	4.21
PEG	16.25	-0.78
EV/EBITDA	28.70	20.22
Рентабельность
ROE	-29.63%	37.33%
ROA	9.41%	4.54%
Валовая маржа	44.29%	55.69%
Операц. маржа	23.08%	28.82%
Чистая маржа	12.56%	13.40%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-2.21	8.47
Текущая ликв.	0.61	0.33
Быстрая ликв.	0.61	0.33
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.19%	2.05%
Коэфф. выплат	9.14%	66.32%
EPS	$6.73	$2.56
Балансовая стоим.	$-25.62	$5.93

Технический анализ

Техническая картина в пользу HLT: скоринг 52/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: HLT — 55.0, WH — 46.5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: HLT выше на 3.0%, WH — ниже на -1.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: HLT — 15.5 (нет тренда), WH — 19.3 (нет тренда). Волатильность: бета WH — 0.80, HLT — 0.91. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) WH составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

HLTWH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	HLT	WH
Осцилляторы
RSI (14)	55.03	46.53
Stochastic %K	80.46	43.34
CCI (20)	11.48	-61.16
MFI	58.03	42.90
Williams %R	-19.54	-56.66
MACD гистограмма	-0.27	-0.31
Momentum (10)	2.36	-3.10
Тренд
ADX	15.46	19.32
Цена vs EMA 9	+1.84%	+0.45%
Цена vs EMA 20	+1.61%	-0.89%
Цена vs SMA 50	+3.00%	-1.43%
Цена vs SMA 200	+12.27%	+1.26%
Объём
CMF	-0.20	-0.28
Volume Ratio	76.65	104.84
Волатильность и статистика
Beta	0.91	0.80
ATR %	2.30%	3.28%
Sharpe (1г)	0.93	-0.22
RS Rating	66.00	30.00
52w от хая	-6.06	-12.89
BB ширина	8.86	11.07

Финансовая отчётность

По объёму выручки: HLT генерирует 12,04 млрд $, WH — 1,43 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: HLT — 1,46 млрд $, WH — 193 млн $. HLT генерирует больше чистой прибыли. FCF: HLT генерирует 2,03 млрд $, WH — 321 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	HLT	WH
Выручка	12,04 млрд $	1,43 млрд $
Чистая прибыль	1,46 млрд $	193 млн $
EPS (TTM)	$6.18	$2.49
Операц. Cash Flow	2,13 млрд $	367 млн $
Free Cash Flow	2,03 млрд $	321 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: HLT платит 0.19%, WH — 2.05%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. HLT платит дивиденды 11 лет подряд, WH — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HLT — 9.14%, WH — 66.32%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	HLT	WH
Див. доходность	0.19%	2.05%
Годовые дивиденды	$0.30	$0.86
Коэфф. выплат	9.14%	66.32%
Лет выплат	11.00%	9.00%
CAGR дивидендов (5л)	14.87%	-0.46%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет HLT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+7.75%), WH — в апреле (+5.27%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для HLT — март (-2.78%), для WH — март (-7.94%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у HLT: +23.85% против +8.36%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

HLT

+1.2

+4.0

-2.8

+3.4

+0.3

-0.5

+2.7

+2.5

+0.4

+1.9

+7.8

+3.1

+0.3

+1.7

-7.9

+5.3

+0.5

-3.8

+3.4

+1.1

-2.6

+3.1

+4.2

+3.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hilton Worldwide Holdings Inc. или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?

Мультипликатор P/E у Wyndham Hotels & Resorts, Inc. ниже (31.61 vs 48.10), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — HLT или WH?

ROE HLT — -29.63%, WH — 37.33%. WH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Hilton Worldwide Holdings Inc. и Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность HLT — 0.19%, WH — 2.05%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Hilton Worldwide Holdings Inc. или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?

По объёму выручки: HLT — 12,04 млрд $, WH — 1,43 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — HLT или WH?

Чистая маржа HLT — 12.56%, WH — 13.40%. WH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — HLT или WH?

Технический скоринг: HLT — 52/100, WH — 30/100. HLT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — HLT или WH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик HLT выигрывает 29, WH — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией