Сравнение HLT vs PENN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
PENN имеет отрицательный P/E (-2,94), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — HLT прибылен с P/E 47,40. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу PENN: 0,35 vs 5,88 у HLT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Отрицательная чистая маржа PENN (-12,66%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. PENN несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3,66, тогда как HLT практически без долга (D/E -2,22). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности HLT ниже 1 (0,65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HLT | PENN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 47,40 | -2,94 | |
| P/B | -11,75 | 1,34 | |
| P/S | 5,88 | 0,35 | |
| PEG | 10,40 | 0,00 | |
| EV/EBITDA | 27,94 | -145,17 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -28,13% | -48,48% | |
| ROA | 9,36% | -6,45% | |
| Валовая маржа | 44,06% | 24,13% | |
| Операц. маржа | 23,35% | -6,40% | |
| Чистая маржа | 12,69% | -12,66% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -2,22 | 3,66 | |
| Текущая ликв. | 0,65 | 0,89 | |
| Быстрая ликв. | 0,65 | 0,89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,18% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 8,78% | 0,00% | |
| EPS | $6,98 | -$6,78 | |
| Балансовая стоим. | -$27,62 | $13,87 | |
Технический анализ
По техническому скорингу HLT сильнее: 54/100 против 34/100 у PENN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у HLT составляет 53,4 (нейтральная зона), у PENN — 37,3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: HLT на -1,2%, PENN на -8,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: HLT — 21,5 (слабый тренд), PENN — 20,8 (слабый тренд). HLT менее волатилен — бета 0,64 против 0,94 у PENN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PENN составляет 4,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | HLT | PENN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,44 | 37,32 | |
| Stochastic %K | 91,99 | 4,33 | |
| CCI (20) | 91,81 | -133,69 | |
| MFI | 53,51 | 27,78 | |
| Williams %R | -8,01 | -95,67 | |
| MACD гистограмма | 1,01 | -0,19 | |
| Momentum (10) | 6,72 | -1,74 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21,48 | 20,79 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,03% | -3,01% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,62% | -5,48% | |
| Цена vs SMA 50 | -1,16% | -8,84% | |
| Цена vs SMA 200 | +6,51% | +14,65% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,02 | -0,29 | |
| Volume Ratio | 89,71 | 67,66 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,64 | 0,94 | |
| ATR % | 2,37% | 3,95% | |
| Sharpe (1г) | 0,87 | 0,24 | |
| RS Rating | 62,00 | 41,00 | |
| 52w от хая | -8,60 | -15,97 | |
| BB ширина | 6,06 | 16,54 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HLT — 12,04 млрд $, PENN — 6,96 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу HLT: +7,70% г/г vs +5,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. PENN убыточен (чистая прибыль -843,10 млн $), тогда как HLT генерирует прибыль (1,46 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: HLT генерирует 1,94 млрд $, PENN — -139,50 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HLT | PENN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,04 млрд $ | 6,96 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.70% | +5.80% | |
| Чистая прибыль | 1,46 млрд $ | -843,10 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -5.10% | — | — |
| EPS (TTM) | $6,18 | -$5,83 | |
| Операц. Cash Flow | 2,13 млрд $ | 508,20 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,94 млрд $ | -139,50 млн $ |
Дивиденды
HLT выплачивает дивиденды с доходностью 0,18% годовых, тогда как PENN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. HLT платит дивиденды 11 лет подряд, PENN — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | HLT | PENN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,18% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,45 | $1,24 | |
| Коэфф. выплат | 8,78% | — | |
| Лет выплат | 11 | 2 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 24,57% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HLT приходится на ноябре (+7,75%), а PENN — на мае (+7,39%). Слабые месяцы: для HLT — март (-2,78%), для PENN — март (-8,16%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у HLT: +23,52% против +22,95%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Hilton Worldwide Holdings Inc. или PENN Entertainment, Inc.?
У кого выше рентабельность — HLT или PENN?
Какие дивиденды у Hilton Worldwide Holdings Inc. и PENN Entertainment, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Hilton Worldwide Holdings Inc. или PENN Entertainment, Inc.?
Какая акция лучше по технике — HLT или PENN?
Что лучше купить — HLT или PENN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией