Сравнение HIW vs INVH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, INVH выглядит привлекательнее: 30.34 против 29.97. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу HIW: 3.42 vs 6.21 у INVH. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) HIW дешевле: 1.18 против 1.94. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HIW оценён ниже: 12.19 vs 17.65. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. INVH демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 6.15% против 3.94% у HIW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: INVH — 20.89%, HIW — 11.40%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: HIW — 1.56, INVH — 0.97. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности INVH ниже 1 (0.37), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | HIW | INVH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 29.97 | 30.34 | |
| P/B | 1.18 | 1.94 | |
| P/S | 3.42 | 6.21 | |
| PEG | -0.63 | 1.39 | |
| EV/EBITDA | 12.19 | 17.65 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3.94% | 6.15% | |
| ROA | 1.42% | 3.12% | |
| Валовая маржа | 67.37% | 45.04% | |
| Операц. маржа | 25.61% | 31.17% | |
| Чистая маржа | 11.40% | 20.89% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.56 | 0.97 | |
| Текущая ликв. | 1.73 | 0.37 | |
| Быстрая ликв. | 1.73 | 0.37 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7.86% | 4.05% | |
| Коэфф. выплат | 235.54% | 123.41% | |
| EPS | $0.85 | $0.96 | |
| Балансовая стоим. | $23.76 | $15.06 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 61/100 и 64/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у HIW составляет 58.2 (нейтральная зона), у INVH — 63.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: HIW на 9.8%, INVH на 8.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. INVH выше SMA 200 (+4.3%), HIW — ниже (-4.6%). Долгосрочный тренд в пользу INVH. Сила тренда по ADX: HIW — 35.5 (выраженный тренд), INVH — 37.9 (выраженный тренд). INVH менее волатилен — бета 0.29 против 0.80 у HIW. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | HIW | INVH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.23 | 63.26 | |
| Stochastic %K | 46.84 | 88.33 | |
| CCI (20) | 30.42 | 88.71 | |
| MFI | 57.79 | 73.32 | |
| Williams %R | -53.16 | -11.67 | |
| MACD гистограмма | -0.07 | -0.05 | |
| Momentum (10) | -0.36 | 0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 35.48 | 37.90 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.02% | +1.09% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.95% | +2.55% | |
| Цена vs SMA 50 | +9.81% | +8.50% | |
| Цена vs SMA 200 | -4.61% | +4.29% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | 0.01 | |
| Volume Ratio | 68.04 | 88.49 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.80 | 0.29 | |
| ATR % | 2.62% | 1.92% | |
| Sharpe (1г) | -0.66 | -0.83 | |
| RS Rating | 26.00 | 24.00 | |
| 52w от хая | -22.28 | -16.05 | |
| BB ширина | 12.12 | 7.41 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): HIW — 806,11 млн $, INVH — 2,73 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: HIW — 159,61 млн $, INVH — 587,92 млн $. INVH генерирует больше чистой прибыли. FCF: HIW генерирует 166,56 млн $, INVH — 963,48 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | HIW | INVH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 806,11 млн $ | 2,73 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 159,61 млн $ | 587,92 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.45 | $0.96 | |
| Операц. Cash Flow | 367,31 млн $ | 1,21 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 166,56 млн $ | 963,48 млн $ |
Дивиденды
HIW и INVH — дивидендные акции. Доходность: HIW — 7.86%, INVH — 4.05%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. HIW платит дивиденды 13 лет подряд, INVH — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): HIW — 235.54%, INVH — 123.41%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | HIW | INVH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7.86% | 4.05% | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $0.30 | |
| Коэфф. выплат | 235.54% | 123.41% | |
| Лет выплат | 13.00% | 10.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12.59% | -15.10% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность HIW приходится на июле (+3.20%), а INVH — на апреле (+4.46%). Слабые месяцы: для HIW — октябрь (-3.90%), для INVH — сентябрь (-4.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Highwoods Properties, Inc. или Invitation Homes Inc.?
У кого выше рентабельность — HIW или INVH?
Какие дивиденды у Highwoods Properties, Inc. и Invitation Homes Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Highwoods Properties, Inc. или Invitation Homes Inc.?
У кого выше маржинальность — HIW или INVH?
Какая акция лучше по технике — HIW или INVH?
Что лучше купить — HIW или INVH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией