Сравнение FRT vs HST

Тикер 1

Тикер 2

FRT20

21HST

FRT против HST — два эмитента индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует HST с P/E 15.27 (у FRT — 19.72). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. HST демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.16% против 15.55% у FRT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: FRT — 38.61%, HST — 16.40%. У FRT маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность HST составляет 4.26%, у FRT — 3.87%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. FRT набирает 71 из 100 по техническому скорингу, HST — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Federal Realty Investment Trust

FRTNYSE

118,61 $+2,55 $ (+2,20%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 10,25 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

7.4

Качество

6.7

Рост

6.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

6.5

Сезонность

4.0

Host Hotels & Resorts, Inc.

HSTNASDAQ

22,41 $+0,11 $ (+0,49%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 15,35 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

9.2

Качество

6.3

Рост

5.6

Техника

7.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

FRTHST

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, HST выглядит привлекательнее: 15.27 против 19.72. Премия к оценке FRT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) HST оценён ниже: 2.48 против 7.64. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HST дешевле: 2.26 против 3.02. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HST оценён ниже: 9.10 vs 13.65. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала HST составляет 15.16%, что превышает показатель FRT (15.55%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности FRT впереди: 38.61% против 16.40% у HST. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: FRT — 1.49, HST — 0.83. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности HST ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

FRTHST

Показатель	FRT	HST
Мультипликаторы оценки
P/E	19.72	15.27
P/B	3.02	2.26
P/S	7.64	2.48
PEG	0.30	0.30
EV/EBITDA	13.65	9.10
Рентабельность
ROE	15.55%	15.16%
ROA	5.57%	7.69%
Валовая маржа	53.60%	27.80%
Операц. маржа	41.58%	14.31%
Чистая маржа	38.61%	16.40%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.49	0.83
Текущая ликв.	1.45	0.00
Быстрая ликв.	1.45	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.87%	4.26%
Коэфф. выплат	77.25%	40.85%
EPS	$5.89	$1.46
Балансовая стоим.	$41.43	$10.13

Технический анализ

Техническая картина в пользу FRT: скоринг 71/100 vs 58/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: FRT — 69.7, HST — 66.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: FRT на 7.8%, HST на 9.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: FRT — 25.4 (выраженный тренд), HST — 33.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета FRT — 0.45, HST — 0.91. Оба значения в приемлемом диапазоне.

FRTHST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	FRT	HST
Осцилляторы
RSI (14)	69.69	66.80
Stochastic %K	97.86	94.25
CCI (20)	137.90	112.22
MFI	51.11	56.93
Williams %R	-2.14	-5.75
MACD гистограмма	0.03	-0.01
Momentum (10)	2.94	0.62
Тренд
ADX	25.39	33.58
Цена vs EMA 9	+2.65%	+2.45%
Цена vs EMA 20	+3.86%	+4.03%
Цена vs SMA 50	+7.85%	+9.67%
Цена vs SMA 200	+15.47%	+22.04%
Объём
CMF	0.17	-0.10
Volume Ratio	115.36	105.32
Волатильность и статистика
Beta	0.45	0.91
ATR %	1.57%	2.26%
Sharpe (1г)	1.15	1.32
RS Rating	61.00	74.00
52w от хая	-0.11	-0.40
BB ширина	7.34	8.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: FRT генерирует 1,28 млрд $, HST — 6,11 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: FRT — 411,08 млн $, HST — 765 млн $. HST генерирует больше чистой прибыли. FCF: FRT генерирует 331,04 млн $, HST — 858 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	FRT	HST
Выручка	1,28 млрд $	6,11 млрд $
Чистая прибыль	411,08 млн $	765 млн $
EPS (TTM)	$4.79	$1.10
Операц. Cash Flow	622,38 млн $	1,50 млрд $
Free Cash Flow	331,04 млн $	858 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: FRT платит 3.87%, HST — 4.26%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. FRT платит дивиденды 13 лет подряд, HST — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): FRT — 77.25%, HST — 40.85%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	FRT	HST
Див. доходность	3.87%	4.26%
Годовые дивиденды	$3.39	$1.12
Коэфф. выплат	77.25%	40.85%
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-4.47%	41.14%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет FRT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.69%), HST — в ноябре (+6.71%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для FRT — март (-4.37%), для HST — июнь (-3.52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HST: +6.40% против +1.38%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

FRT

+1.3

-0.1

-4.4

+1.8

-1.9

+0.9

+1.7

+0.6

-3.2

-1.0

+5.7

-0.1

HST

-0.1

+2.5

-2.4

+2.9

+0.3

-3.5

+1.2

+0.5

-1.3

-0.8

+6.7

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Federal Realty Investment Trust или Host Hotels & Resorts, Inc.?

Мультипликатор P/E у Host Hotels & Resorts, Inc. ниже (15.27 vs 19.72), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — FRT или HST?

ROE FRT — 15.55%, HST — 15.16%. Показатели сопоставимы.

Какие дивиденды у Federal Realty Investment Trust и Host Hotels & Resorts, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность FRT — 3.87%, HST — 4.26%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Federal Realty Investment Trust или Host Hotels & Resorts, Inc.?

По объёму выручки: FRT — 1,28 млрд $, HST — 6,11 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — FRT или HST?

Чистая маржа FRT — 38.61%, HST — 16.40%. FRT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — FRT или HST?

Технический скоринг: FRT — 71/100, HST — 58/100. FRT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — FRT или HST?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик FRT выигрывает 20, HST — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией