Сравнение FOUR vs NOW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, NOW выглядит привлекательнее: 74,22 против 73,58. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) FOUR дешевле: 0,89 против 8,39. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B FOUR — 2,29, у NOW — 9,86. EV/EBITDA FOUR — 9,27, у NOW — 37,11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует NOW (13,77% vs 5,65%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа NOW — 11,34%, у FOUR — 1,88%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка FOUR значительно выше: D/E 2,82 vs 0,68 у NOW. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности NOW ниже 1 (0,70), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | FOUR | NOW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 73,58 | 74,22 | |
| P/B | 2,29 | 9,86 | |
| P/S | 0,89 | 8,39 | |
| PEG | -0,93 | 118,75 | |
| EV/EBITDA | 9,27 | 37,11 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,65% | 13,77% | |
| ROA | 1,04% | 5,27% | |
| Валовая маржа | 35,91% | 74,77% | |
| Операц. маржа | 8,11% | 11,40% | |
| Чистая маржа | 1,88% | 11,34% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,82 | 0,68 | |
| Текущая ликв. | 1,21 | 0,70 | |
| Быстрая ликв. | 1,21 | 0,70 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 51,05% | 0,00% | |
| EPS | $1,14 | $1,62 | |
| Балансовая стоим. | $21,96 | $12,12 | |
Технический анализ
NOW набирает 71 из 100 по техническому скорингу, FOUR — 30 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): FOUR — 48,7 (нейтральная зона), NOW — 55,3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: NOW выше на 10,9%, FOUR — ниже на -0,0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: FOUR — 20,2 (слабый тренд), NOW — 17,0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете NOW стабильнее (0,67 vs 1,44). Дневная волатильность (ATR%) FOUR составляет 7,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | FOUR | NOW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,67 | 55,27 | |
| Stochastic %K | 41,52 | 56,10 | |
| CCI (20) | -31,52 | 41,30 | |
| MFI | 39,16 | 66,25 | |
| Williams %R | -58,48 | -43,90 | |
| MACD гистограмма | -0,57 | 0,01 | |
| Momentum (10) | -8,91 | 1,35 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20,20 | 16,97 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,45% | -1,34% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,27% | +2,02% | |
| Цена vs SMA 50 | -0,03% | +10,89% | |
| Цена vs SMA 200 | -12,20% | -1,37% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,01 | 0,06 | |
| Volume Ratio | 102,75 | 63,04 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,44 | 0,67 | |
| ATR % | 7,44% | 5,26% | |
| Sharpe (1г) | -0,82 | -0,55 | |
| RS Rating | 3,00 | 9,00 | |
| 52w от хая | -49,67 | -38,64 | |
| BB ширина | 40,11 | 35,75 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): FOUR — 4,18 млрд $, NOW — 13,28 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. FOUR растёт быстрее по выручке: +25,50% год к году против +20,90% у NOW. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: FOUR — 119 млн $, NOW — 1,75 млрд $. NOW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): FOUR — 499 млн $, NOW — 4,58 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | FOUR | NOW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,18 млрд $ | 13,28 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +25.50% | +20.90% | |
| Чистая прибыль | 119 млн $ | 1,75 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -48.20% | +22.70% | |
| EPS (TTM) | $1,15 | $1,69 | |
| Операц. Cash Flow | 634 млн $ | 5,44 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 499 млн $ | 4,58 млрд $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | FOUR | NOW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | 51,05% | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для FOUR — ноябре (+14,92%), для NOW — мае (+7,28%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: FOUR — октябрь (-6,99%), NOW — февраль (-3,38%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у NOW: +21,94% против +17,34%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Shift4 Payments, Inc. или ServiceNow, Inc.?
У кого выше рентабельность — FOUR или NOW?
Какие дивиденды у Shift4 Payments, Inc. и ServiceNow, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Shift4 Payments, Inc. или ServiceNow, Inc.?
У кого выше маржинальность — FOUR или NOW?
Какая акция лучше по технике — FOUR или NOW?
Что лучше купить — FOUR или NOW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией