Сравнение ETSY vs ULTA

Тикер 1

Тикер 2

ETSY23

17ULTA

ETSY против ULTA — два эмитента индустрии «Специализированная торговля», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ULTA крупнее в 3.8× (22,05 млрд $ vs 5,76 млрд $). Стоимостная оценка в пользу ULTA — P/E 19.17 vs 20.58 у ETSY. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE ETSY отрицательный (-25.47%), что говорит об убыточности. ULTA генерирует прибыль с ROE 44.07%. По этому критерию преимущество однозначно. Маржинальность: ETSY — 9.94%, ULTA — 9.31%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. ETSY набирает 38 из 100 по техническому скорингу, ULTA — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 23:17 — убедительное преимущество ETSY. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Etsy, Inc.

ETSYNYSE

60,74 $-0,15 $ (-0,25%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 5,76 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

6.8

Качество

6.3

Рост

3.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Ulta Beauty, Inc.

ULTANASDAQ

504,05 $+10,93 $ (+2,22%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 22,05 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

5.7

Качество

8.6

Рост

5.2

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ETSYULTA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E ULTA оценён рынком дешевле: 19.17 против 20.58 у ETSY (разница составляет 6.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По EV/EBITDA ETSY оценён ниже: 10.30 vs 12.66. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE ETSY отрицательный (-25.47%), что говорит об убыточности. ULTA генерирует прибыль с ROE 44.07%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности ETSY впереди: 9.94% против 9.31% у ULTA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ETSY — -0.65, ULTA — 0.78. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ETSYULTA

Показатель	ETSY	ULTA
Мультипликаторы оценки
P/E	20.58	19.17
P/B	-5.15	7.89
P/S	2.02	1.74
PEG	0.27	21.25
EV/EBITDA	10.30	12.66
Рентабельность
ROE	-25.47%	44.07%
ROA	10.62%	16.48%
Валовая маржа	72.01%	39.10%
Операц. маржа	14.26%	12.50%
Чистая маржа	9.94%	9.31%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-0.65	0.78
Текущая ликв.	1.69	1.41
Быстрая ликв.	1.69	0.43
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.96	$25.72
Балансовая стоим.	$-11.81	$62.52

Технический анализ

Техническая картина в пользу ETSY: скоринг 38/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ETSY — 51.7, ULTA — 37.1. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ETSY выше на 5.7%, ULTA — ниже на -7.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ETSY выше SMA 200 (+3.3%), ULTA — ниже (-13.1%). Долгосрочный тренд в пользу ETSY. Сила тренда по ADX: ETSY — 21.9 (слабый тренд), ULTA — 34.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета ULTA — 0.66, ETSY — 1.32. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ETSY составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ETSYULTA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ETSY	ULTA
Осцилляторы
RSI (14)	51.74	37.13
Stochastic %K	43.67	32.50
CCI (20)	-31.53	-106.51
MFI	50.15	26.55
Williams %R	-56.33	-67.50
MACD гистограмма	-0.57	-2.94
Momentum (10)	-3.28	-41.98
Тренд
ADX	21.89	34.58
Цена vs EMA 9	+1.55%	-0.96%
Цена vs EMA 20	+0.80%	-3.90%
Цена vs SMA 50	+5.66%	-7.25%
Цена vs SMA 200	+3.25%	-13.06%
Объём
CMF	-0.15	-0.19
Volume Ratio	78.95	93.40
Волатильность и статистика
Beta	1.32	0.66
ATR %	4.40%	3.31%
Sharpe (1г)	0.67	0.53
RS Rating	64.00	61.00
52w от хая	-20.62	-31.03
BB ширина	21.07	18.19

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ETSY генерирует 2,88 млрд $, ULTA — 12,39 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ETSY — 162,98 млн $, ULTA — 1,15 млрд $. ULTA генерирует больше чистой прибыли. FCF: ETSY генерирует 638,75 млн $, ULTA — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ETSY	ULTA
Выручка	2,88 млрд $	12,39 млрд $
Чистая прибыль	162,98 млн $	1,15 млрд $
EPS (TTM)	$1.68	$25.72
Операц. Cash Flow	693,41 млн $	1,50 млрд $
Free Cash Flow	638,75 млн $	1,07 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ULTA выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как ETSY не имеет дивидендной истории.

Показатель	ETSY	ULTA
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$1.00
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	1.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ETSY показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+11.55%), ULTA — в ноябре (+9.16%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ETSY — март (-7.75%), для ULTA — октябрь (-4.34%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ETSY: +30.85% против +14.72%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ETSY

+0.4

+6.7

-7.8

+6.9

+3.1

+7.7

+8.0

-0.9

+2.5

-6.2

+11.6

-1.2

ULTA

+2.3

+0.2

-1.7

+4.9

+3.6

-0.9

-0.7

-0.6

-0.2

-4.3

+9.2

+2.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Etsy, Inc. или Ulta Beauty, Inc.?

Мультипликатор P/E у Ulta Beauty, Inc. ниже (19.17 vs 20.58), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ETSY или ULTA?

ROE ETSY — -25.47%, ULTA — 44.07%. ULTA демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Etsy, Inc. и Ulta Beauty, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Etsy, Inc. или Ulta Beauty, Inc.?

По объёму выручки: ETSY — 2,88 млрд $, ULTA — 12,39 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ETSY или ULTA?

Чистая маржа ETSY — 9.94%, ULTA — 9.31%. ETSY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ETSY или ULTA?

Технический скоринг: ETSY — 38/100, ULTA — 19/100. ETSY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ETSY или ULTA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ETSY выигрывает 23, ULTA — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией