Сравнение EQR vs VTR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, EQR выглядит привлекательнее: 26.11 против 162.02. Премия к оценке VTR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B EQR — 2.33, у VTR — 3.21. EV/EBITDA EQR — 14.24, у VTR — 22.68. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE EQR — 8.71%, у VTR — 2.10%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. EQR удерживает чистую маржу на уровне 30.56%, опережая VTR (4.25%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EQR — 0.81, у VTR — 0.97. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности EQR ниже 1 (0.03), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EQR | VTR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 26.11 | 162.02 | |
| P/B | 2.33 | 3.21 | |
| P/S | 7.96 | 7.02 | |
| PEG | -5.32 | 2.32 | |
| EV/EBITDA | 14.24 | 22.68 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.71% | 2.10% | |
| ROA | 4.65% | 0.94% | |
| Валовая маржа | 46.32% | -4.26% | |
| Операц. маржа | 28.50% | 13.38% | |
| Чистая маржа | 30.56% | 4.25% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.81 | 0.97 | |
| Текущая ликв. | 0.03 | 0.15 | |
| Быстрая ликв. | 0.03 | 0.15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.19% | 2.21% | |
| Коэфф. выплат | 110.45% | 342.83% | |
| EPS | $2.54 | $0.55 | |
| Балансовая стоим. | $29.34 | $27.69 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VTR сильнее: 75/100 против 61/100 у EQR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EQR составляет 58.2 (нейтральная зона), у VTR — 58.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. EQR и VTR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+5.6% и +3.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: EQR — 26.9 (выраженный тренд), VTR — 13.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VTR менее волатилен — бета -0.02 против 0.36 у EQR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | EQR | VTR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.22 | 58.17 | |
| Stochastic %K | 61.36 | 58.93 | |
| CCI (20) | 12.69 | 77.87 | |
| MFI | 38.02 | 59.14 | |
| Williams %R | -38.64 | -41.07 | |
| MACD гистограмма | -0.12 | 0.01 | |
| Momentum (10) | -0.10 | 1.98 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.90 | 13.05 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.32% | +0.42% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.33% | +1.44% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.60% | +3.80% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.23% | +14.55% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.07 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 179.34 | 69.79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.36 | -0.02 | |
| ATR % | 1.97% | 2.02% | |
| Sharpe (1г) | -0.38 | 1.57 | |
| RS Rating | 35.00 | 73.00 | |
| 52w от хая | -7.34 | -2.62 | |
| BB ширина | 6.86 | 8.16 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EQR — 3,10 млрд $, VTR — 5,83 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: EQR — 1,12 млрд $, VTR — 251,38 млн $. EQR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EQR — 1,29 млрд $, VTR — 1,32 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | EQR | VTR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,10 млрд $ | 5,83 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,12 млрд $ | 251,38 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.97 | $0.55 | |
| Операц. Cash Flow | 1,65 млрд $ | 1,68 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,29 млрд $ | 1,32 млрд $ |
Дивиденды
EQR и VTR — дивидендные акции. Доходность: EQR — 4.19%, VTR — 2.21%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: EQR — 13 лет, VTR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EQR — 110.45%, VTR — 342.83%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | EQR | VTR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.19% | 2.21% | |
| Годовые дивиденды | $1.40 | $1.04 | |
| Коэфф. выплат | 110.45% | 342.83% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.37% | -10.39% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EQR приходится на ноябре (+4.62%), а VTR — на апреле (+4.80%). Наименее удачные месяцы: EQR — сентябрь (-3.55%), VTR — март (-3.35%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VTR: +12.11% против +3.64%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Equity Residential или Ventas, Inc.?
У кого выше рентабельность — EQR или VTR?
Какие дивиденды у Equity Residential и Ventas, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Equity Residential или Ventas, Inc.?
У кого выше маржинальность — EQR или VTR?
Какая акция лучше по технике — EQR или VTR?
Что лучше купить — EQR или VTR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией