Сравнение EQR vs NLY
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NLY торгуется с P/E 7.13, тогда как EQR — с P/E 26.11. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Мультипликатор P/S также в пользу NLY: 2.31 vs 7.96 у EQR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) NLY дешевле: 0.96 против 2.33. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EQR оценён ниже: 14.24 vs 18.14. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. NLY демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 14.41% против 8.71% у EQR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NLY — 31.96%, EQR — 30.56%. У NLY маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. NLY несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7.18, тогда как EQR практически без долга (D/E 0.81). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NLY ниже 1 (0.03), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EQR | NLY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 26.11 | 7.13 | |
| P/B | 2.33 | 0.96 | |
| P/S | 7.96 | 2.31 | |
| PEG | -5.32 | 0.03 | |
| EV/EBITDA | 14.24 | 18.14 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.71% | 14.41% | |
| ROA | 4.65% | 1.58% | |
| Валовая маржа | 46.32% | 99.22% | |
| Операц. маржа | 28.50% | 105.21% | |
| Чистая маржа | 30.56% | 31.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.81 | 7.18 | |
| Текущая ликв. | 0.03 | 0.03 | |
| Быстрая ликв. | 0.03 | 0.03 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.19% | 12.99% | |
| Коэфф. выплат | 110.45% | 91.72% | |
| EPS | $2.54 | $3.02 | |
| Балансовая стоим. | $29.34 | $22.59 | |
Технический анализ
По техническому скорингу EQR сильнее: 61/100 против 25/100 у NLY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у EQR составляет 58.2 (нейтральная зона), у NLY — 41.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: EQR выше на 5.6%, NLY — ниже на -1.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. EQR выше SMA 200 (+5.2%), NLY — ниже (-1.9%). Долгосрочный тренд в пользу EQR. Сила тренда по ADX: EQR — 26.9 (выраженный тренд), NLY — 24.3 (слабый тренд). EQR менее волатилен — бета 0.36 против 0.66 у NLY. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | EQR | NLY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.22 | 40.96 | |
| Stochastic %K | 61.36 | 30.17 | |
| CCI (20) | 12.69 | -128.80 | |
| MFI | 38.02 | 26.71 | |
| Williams %R | -38.64 | -69.83 | |
| MACD гистограмма | -0.12 | -0.12 | |
| Momentum (10) | -0.10 | -0.75 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.90 | 24.33 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.32% | -0.78% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.33% | -1.89% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.60% | -1.68% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.23% | -1.86% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.07 | -0.23 | |
| Volume Ratio | 179.34 | 79.65 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.36 | 0.66 | |
| ATR % | 1.97% | 1.77% | |
| Sharpe (1г) | -0.38 | 0.58 | |
| RS Rating | 35.00 | 51.00 | |
| 52w от хая | -7.34 | -11.79 | |
| BB ширина | 6.86 | 8.72 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): EQR — 3,10 млрд $, NLY — 6,70 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: EQR — 1,12 млрд $, NLY — 2,03 млрд $. NLY генерирует больше чистой прибыли. FCF: EQR генерирует 1,29 млрд $, NLY — -222,16 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | EQR | NLY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,10 млрд $ | 6,70 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,12 млрд $ | 2,03 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.97 | $2.92 | |
| Операц. Cash Flow | 1,65 млрд $ | 692,91 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,29 млрд $ | -222,16 млн $ |
Дивиденды
EQR и NLY — дивидендные акции. Доходность: EQR — 4.19%, NLY — 12.99%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. EQR платит дивиденды 13 лет подряд, NLY — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EQR — 110.45%, NLY — 91.72%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | EQR | NLY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.19% | 12.99% | |
| Годовые дивиденды | $1.40 | $0.70 | |
| Коэфф. выплат | 110.45% | 91.72% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.37% | -4.47% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность EQR приходится на ноябре (+4.62%), а NLY — на ноябре (+5.11%). Слабые месяцы: для EQR — сентябрь (-3.55%), для NLY — сентябрь (-5.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, май, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Equity Residential или Annaly Capital Management, Inc.?
У кого выше рентабельность — EQR или NLY?
Какие дивиденды у Equity Residential и Annaly Capital Management, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Equity Residential или Annaly Capital Management, Inc.?
У кого выше маржинальность — EQR или NLY?
Какая акция лучше по технике — EQR или NLY?
Что лучше купить — EQR или NLY?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией