Сравнение EPD vs VLO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует EPD с P/E 14.63 (у VLO — 17.98). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) VLO дешевле: 0.60 против 1.65. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA VLO — 8.91, у EPD — 11.80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE EPD — 20.04%, у VLO — 17.63%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. EPD удерживает чистую маржу на уровне 11.42%, опережая VLO (3.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EPD — 1.17, у VLO — 0.48. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности EPD ниже 1 (0.91), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | EPD | VLO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 14.63 | 17.98 | |
| P/B | 2.92 | 3.17 | |
| P/S | 1.65 | 0.60 | |
| PEG | 9.73 | 0.05 | |
| EV/EBITDA | 11.80 | 8.91 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20.04% | 17.63% | |
| ROA | 7.30% | 6.77% | |
| Валовая маржа | 14.18% | 7.24% | |
| Операц. маржа | 13.86% | 4.61% | |
| Чистая маржа | 11.42% | 3.33% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.17 | 0.48 | |
| Текущая ликв. | 0.91 | 1.58 | |
| Быстрая ликв. | 0.61 | 1.15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5.56% | 1.81% | |
| Коэфф. выплат | 79.93% | 33.48% | |
| EPS | $2.69 | $14.11 | |
| Балансовая стоим. | $13.88 | $90.38 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 73/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): EPD — 60.8 (нейтральная зона), VLO — 56.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. EPD торгуется выше SMA 50 (3.7%), тогда как VLO ниже этой средней (-0.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: EPD — 16.7 (нет тренда), VLO — 15.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VLO стабильнее (-0.05 vs -0.02). Значение ниже 0.8 делает VLO защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) VLO составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | EPD | VLO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.80 | 56.56 | |
| Stochastic %K | 74.38 | 72.62 | |
| CCI (20) | 133.60 | 114.29 | |
| MFI | 68.19 | 59.35 | |
| Williams %R | -25.62 | -27.38 | |
| MACD гистограмма | 0.15 | 1.09 | |
| Momentum (10) | 1.83 | 17.08 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.74 | 15.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.04% | -4.17% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.23% | -2.47% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.69% | -0.34% | |
| Цена vs SMA 200 | +16.23% | +27.96% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | 0.39 | |
| Volume Ratio | 74.76 | 112.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.02 | -0.05 | |
| ATR % | 1.94% | 3.66% | |
| Sharpe (1г) | 1.04 | 1.85 | |
| RS Rating | 66.00 | 90.00 | |
| 52w от хая | -1.93 | -8.59 | |
| BB ширина | 7.09 | 12.76 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): EPD — 52,60 млрд $, VLO — 122,69 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EPD — 5,81 млрд $, VLO — 2,35 млрд $. EPD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EPD — 2,96 млрд $, VLO — 5,03 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | EPD | VLO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 52,60 млрд $ | 122,69 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 5,81 млрд $ | 2,35 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.66 | $7.57 | |
| Операц. Cash Flow | 8,59 млрд $ | 5,83 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,96 млрд $ | 5,03 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EPD — 5.56%, VLO — 1.81%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: EPD — 13 лет, VLO — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EPD — 79.93%, VLO — 33.48%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | EPD | VLO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5.56% | 1.81% | |
| Годовые дивиденды | $1.10 | $2.40 | |
| Коэфф. выплат | 79.93% | 33.48% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -9.38% | -9.35% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EPD — ноябре (+4.12%), для VLO — январе (+4.38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: EPD — октябрь (-2.40%), VLO — июнь (-1.06%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VLO: +19.15% против +4.70%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Enterprise Products Partners L.P. или Valero Energy Corporation?
У кого выше рентабельность — EPD или VLO?
Какие дивиденды у Enterprise Products Partners L.P. и Valero Energy Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Enterprise Products Partners L.P. или Valero Energy Corporation?
У кого выше маржинальность — EPD или VLO?
Какая акция лучше по технике — EPD или VLO?
Что лучше купить — EPD или VLO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией