Сравнение EBAY vs WSM

Тикер 1

Тикер 2

EBAY25

20WSM

eBay Inc. (EBAY) и Williams-Sonoma, Inc. (WSM) — прямые конкуренты в индустрии «Специализированная торговля», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации EBAY крупнее в 2.3× (52,01 млрд $ vs 22,60 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует WSM с P/E 19.73 (у EBAY — 26.12). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует WSM (51.45% vs 44.12%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа EBAY — 17.58%, у WSM — 13.94%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. WSM предлагает более высокую дивидендную доходность (1.52% vs 0.99%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу EBAY сильнее: 77/100 против 35/100 у WSM. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 25:20 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между EBAY и WSM зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

eBay Inc.

EBAYNASDAQ

117,13 $-1,83 $ (-1,54%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 52,01 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

3.2

Качество

7.4

Рост

5.9

Техника

10.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

4.5

Сезонность

7.0

Williams-Sonoma, Inc.

WSMNYSE

191,94 $+11,69 $ (+6,49%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 22,60 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

4.9

Качество

8.6

Рост

4.8

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

EBAYWSM

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, WSM выглядит привлекательнее: 19.73 против 26.12. Премия к оценке EBAY может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) WSM дешевле: 2.72 против 4.55. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA WSM — 13.99, у EBAY — 20.31. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE WSM — 51.45%, у EBAY — 44.12%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. EBAY удерживает чистую маржу на уровне 17.58%, опережая WSM (13.94%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у EBAY — 1.60, у WSM — 0.70. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

EBAYWSM

Показатель	EBAY	WSM
Мультипликаторы оценки
P/E	26.12	19.73
P/B	12.08	10.31
P/S	4.55	2.72
PEG	4.44	-16.32
EV/EBITDA	20.31	13.99
Рентабельность
ROE	44.12%	51.45%
ROA	11.40%	20.11%
Валовая маржа	72.01%	46.15%
Операц. маржа	19.58%	18.13%
Чистая маржа	17.58%	13.94%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.60	0.70
Текущая ликв.	1.22	1.39
Быстрая ликв.	1.22	0.64
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.99%	1.52%
Коэфф. выплат	26.27%	29.08%
EPS	$4.55	$9.14
Балансовая стоим.	$9.85	$17.48

Технический анализ

EBAY набирает 77 из 100 по техническому скорингу, WSM — 35 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): EBAY — 67.7 (нейтральная зона), WSM — 49.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. EBAY торгуется выше SMA 50 (16.4%), тогда как WSM ниже этой средней (-1.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. EBAY выше SMA 200 (+27.0%), WSM — ниже (-6.4%). Долгосрочный тренд в пользу EBAY. ADX: EBAY — 26.5 (выраженный тренд), WSM — 19.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете EBAY стабильнее (0.77 vs 1.38). Значение ниже 0.8 делает EBAY защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) WSM составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

EBAYWSM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	EBAY	WSM
Осцилляторы
RSI (14)	67.66	49.40
Stochastic %K	85.19	63.73
CCI (20)	128.02	-41.33
MFI	72.28	46.37
Williams %R	-14.81	-36.27
MACD гистограмма	0.58	-0.40
Momentum (10)	10.71	-6.22
Тренд
ADX	26.52	19.78
Цена vs EMA 9	+2.65%	+2.79%
Цена vs EMA 20	+6.50%	+0.68%
Цена vs SMA 50	+16.41%	-1.81%
Цена vs SMA 200	+27.03%	-6.42%
Объём
CMF	0.16	-0.07
Volume Ratio	65.47	247.88
Волатильность и статистика
Beta	0.77	1.38
ATR %	3.11%	3.65%
Sharpe (1г)	1.36	0.16
RS Rating	82.00	40.00
52w от хая	-1.83	-18.81
BB ширина	21.55	15.70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): EBAY — 11,10 млрд $, WSM — 7,81 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: EBAY — 2,03 млрд $, WSM — 1,09 млрд $. EBAY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): EBAY — 1,66 млрд $, WSM — 1,06 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	EBAY	WSM
Выручка	11,10 млрд $	7,81 млрд $
Чистая прибыль	2,03 млрд $	1,09 млрд $
EPS (TTM)	$4.44	$8.96
Операц. Cash Flow	2,19 млрд $	1,31 млрд $
Free Cash Flow	1,66 млрд $	1,06 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность EBAY — 0.99%, WSM — 1.52%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: EBAY — 8 лет, WSM — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): EBAY — 26.27%, WSM — 29.08%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	EBAY	WSM
Див. доходность	0.99%	1.52%
Годовые дивиденды	$0.62	$1.42
Коэфф. выплат	26.27%	29.08%
Лет выплат	8.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-2.95%	-10.11%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для EBAY — июле (+6.88%), для WSM — ноябре (+7.87%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: EBAY — октябрь (-5.65%), WSM — декабрь (-3.12%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у WSM: +25.97% против +12.53%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

EBAY

+3.2

-0.9

-0.2

+2.9

+1.8

+2.6

+6.9

+1.2

-1.8

-5.7

+1.5

+1.1

WSM

+4.1

-0.5

+1.0

+3.9

+3.3

+1.3

+5.3

+4.3

+1.2

-2.6

+7.9

-3.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — eBay Inc. или Williams-Sonoma, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Williams-Sonoma, Inc.: P/E 19.73 против 26.12. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — EBAY или WSM?

Рентабельность собственного капитала (ROE): EBAY — 44.12%, WSM — 51.45%. Преимущество у WSM.

Какие дивиденды у eBay Inc. и Williams-Sonoma, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность EBAY — 0.99%, WSM — 1.52%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — eBay Inc. или Williams-Sonoma, Inc.?

Выручка EBAY за TTM — 11,10 млрд $, WSM — 7,81 млрд $. EBAY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — EBAY или WSM?

Чистая маржа EBAY — 17.58%, WSM — 13.94%. EBAY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — EBAY или WSM?

Технический скоринг: EBAY — 77/100, WSM — 35/100. EBAY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — EBAY или WSM?

Однозначного ответа нет. Счёт 25:20 в пользу EBAY по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией