Сравнение CUZ vs PSA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PSA с P/E 30,74 (у CUZ — 705,60). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу CUZ: 4,61 vs 12,32 у PSA. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B CUZ — 1,06, у PSA — 6,17. EV/EBITDA CUZ — 15,01, у PSA — 20,75. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PSA — 22,12%, у CUZ — 0,14%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PSA удерживает чистую маржу на уровне 41,80%, опережая CUZ (0,64%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CUZ — 0,83, у PSA — 1,11. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности PSA ниже 1 (0,67), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CUZ | PSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 705,60 | 30,74 | |
| P/B | 1,06 | 6,17 | |
| P/S | 4,61 | 12,32 | |
| PEG | -5,48 | 2,14 | |
| EV/EBITDA | 15,01 | 20,75 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 0,14% | 22,12% | |
| ROA | 0,07% | 10,16% | |
| Валовая маржа | 65,90% | 60,36% | |
| Операц. маржа | 18,89% | 48,30% | |
| Чистая маржа | 0,64% | 41,80% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,83 | 1,11 | |
| Текущая ликв. | 1,73 | 0,67 | |
| Быстрая ликв. | 1,73 | 0,67 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,41% | 3,71% | |
| Коэфф. выплат | 3275,93% | 141,08% | |
| EPS | $0,04 | $11,64 | |
| Балансовая стоим. | $27,29 | $52,89 | |
Технический анализ
По техническому скорингу PSA сильнее: 64/100 против 37/100 у CUZ. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CUZ составляет 36,3 (нейтральная зона), у PSA — 49,7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: PSA выше на 0,3%, CUZ — ниже на -4,0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: CUZ — 26,6 (выраженный тренд), PSA — 10,1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. PSA менее волатилен — бета 0,33 против 0,57 у CUZ. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | CUZ | PSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36,29 | 49,71 | |
| Stochastic %K | 3,20 | 67,92 | |
| CCI (20) | -104,26 | 14,04 | |
| MFI | 12,92 | 49,29 | |
| Williams %R | -96,80 | -32,08 | |
| MACD гистограмма | -0,27 | -0,42 | |
| Momentum (10) | -1,91 | -3,39 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26,57 | 10,14 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,25% | -0,60% | |
| Цена vs EMA 20 | -3,85% | -0,33% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,97% | +0,34% | |
| Цена vs SMA 200 | +10,54% | +9,36% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,34 | 0,09 | |
| Volume Ratio | 80,48 | 59,49 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,57 | 0,33 | |
| ATR % | 2,32% | 2,11% | |
| Sharpe (1г) | 0,14 | 0,52 | |
| RS Rating | 44,00 | 53,00 | |
| 52w от хая | -11,99 | -3,71 | |
| BB ширина | 14,60 | 5,70 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CUZ — 993,82 млн $, PSA — 4,82 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу CUZ: +16,00% г/г vs +2,70%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: CUZ — 40,50 млн $, PSA — 1,78 млрд $. PSA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CUZ — 135,04 млн $, PSA — 2,90 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CUZ | PSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 993,82 млн $ | 4,82 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.00% | +2.70% | |
| Чистая прибыль | 40,50 млн $ | 1,78 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -11.90% | -13.90% | |
| EPS (TTM) | $0,24 | $9,04 | |
| Операц. Cash Flow | 402,27 млн $ | 3,19 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 135,04 млн $ | 2,90 млрд $ |
Дивиденды
CUZ и PSA — дивидендные акции. Доходность: CUZ — 4,41%, PSA — 3,71%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: CUZ — 13 лет, PSA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: CUZ — +0,64%, PSA — +2,38%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CUZ — 3275,93%, PSA — 141,08%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | CUZ | PSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,41% | 3,71% | |
| Годовые дивиденды | $0,96 | $9,00 | |
| Коэфф. выплат | 3275,93% | 141,08% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 0,64% | 2,38% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CUZ приходится на ноябре (+5,97%), а PSA — на августе (+3,38%). Наименее удачные месяцы: CUZ — сентябрь (-3,27%), PSA — сентябрь (-2,58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PSA: +5,65% против +5,36%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cousins Properties Incorporated или Public Storage?
У кого выше рентабельность — CUZ или PSA?
Какие дивиденды у Cousins Properties Incorporated и Public Storage?
Какая компания крупнее по выручке — Cousins Properties Incorporated или Public Storage?
У кого выше маржинальность — CUZ или PSA?
Какая акция лучше по технике — CUZ или PSA?
Что лучше купить — CUZ или PSA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией