Сравнение CUBE vs EXR

Тикер 1

Тикер 2

CUBE9

31EXR

CubeSmart (CUBE) и Extra Space Storage Inc. (EXR) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации EXR крупнее в 3.3× (30,40 млрд $ vs 9,13 млрд $). Если ориентироваться на P/E, CUBE выглядит привлекательнее: 27.57 против 31.78. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. ROE CUBE — 11.95%, у EXR — 6.97%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. EXR удерживает чистую маржу на уровне 27.82%, опережая CUBE (28.93%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность CUBE составляет 5.30%, у EXR — 4.56%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. EXR набирает 70 из 100 по техническому скорингу, CUBE — 59 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 31:9 — убедительное преимущество EXR. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

CubeSmart

CUBENYSE

40,11 $+0,48 $ (+1,21%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 9,13 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

6.4

Качество

6.1

Рост

3.9

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

Extra Space Storage Inc.

EXRNYSE

143,91 $+1,66 $ (+1,17%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 30,40 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.4

Качество

5.5

Рост

6.2

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

CUBEEXR

Фундаментальный анализ

CUBE торгуется с P/E 27.57, тогда как EXR — с P/E 31.78. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Балансовая оценка: P/B EXR — 2.25, у CUBE — 3.41. EV/EBITDA EXR — 13.74, у CUBE — 17.70. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CUBE (11.95% vs 6.97%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа EXR — 27.82%, у CUBE — 28.93%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CUBE — 1.32, у EXR — 1.05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CUBE ниже 1 (0.15), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CUBEEXR

Показатель	CUBE	EXR
Мультипликаторы оценки
P/E	27.57	31.78
P/B	3.41	2.25
P/S	7.97	8.86
PEG	-1.63	12.57
EV/EBITDA	17.70	13.74
Рентабельность
ROE	11.95%	6.97%
ROA	4.96%	3.24%
Валовая маржа	11.86%	27.87%
Операц. маржа	39.51%	43.25%
Чистая маржа	28.93%	27.82%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.32	1.05
Текущая ликв.	0.15	0.37
Быстрая ликв.	0.15	0.37
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	5.30%	4.56%
Коэфф. выплат	146.07%	145.41%
EPS	$1.44	$4.48
Балансовая стоим.	$11.87	$67.39

Технический анализ

Техническая картина в пользу EXR: скоринг 70/100 vs 59/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CUBE — 51.5, EXR — 55.8. Обе акции находятся в одной зоне. CUBE и EXR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2.4% и +3.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CUBE — 16.0 (нет тренда), EXR — 13.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CUBE — 0.53, EXR — 0.55. Оба значения в приемлемом диапазоне.

CUBEEXR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CUBE	EXR
Осцилляторы
RSI (14)	51.54	55.80
Stochastic %K	48.43	81.02
CCI (20)	-36.41	42.04
MFI	53.93	62.07
Williams %R	-51.57	-18.98
MACD гистограмма	-0.16	-0.13
Momentum (10)	-0.65	0.64
Тренд
ADX	16.02	13.63
Цена vs EMA 9	+0.36%	+1.51%
Цена vs EMA 20	+0.28%	+1.68%
Цена vs SMA 50	+2.37%	+3.68%
Цена vs SMA 200	+2.17%	+3.20%
Объём
CMF	0.03	0.11
Volume Ratio	77.89	160.78
Волатильность и статистика
Beta	0.53	0.55
ATR %	2.28%	2.29%
Sharpe (1г)	-0.53	-0.12
RS Rating	32.00	34.00
52w от хая	-10.20	-7.27
BB ширина	6.73	5.75

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CUBE генерирует 1,12 млрд $, EXR — 3,38 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CUBE — 333,78 млн $, EXR — 974 млн $. EXR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CUBE — 566,89 млн $, EXR — 1,83 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CUBE	EXR
Выручка	1,12 млрд $	3,38 млрд $
Чистая прибыль	333,78 млн $	974 млн $
EPS (TTM)	$1.46	$4.59
Операц. Cash Flow	611,67 млн $	1,85 млрд $
Free Cash Flow	566,89 млн $	1,83 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CUBE платит 5.30%, EXR — 4.56%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CUBE — 14 лет, EXR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CUBE — 146.07%, EXR — 145.41%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CUBE	EXR
Див. доходность	5.30%	4.56%
Годовые дивиденды	$1.06	$3.24
Коэфф. выплат	146.07%	145.41%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.07%	-6.36%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CUBE показывает лучшую среднюю доходность в мае (+3.59%), EXR — в мае (+2.95%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CUBE — сентябрь (-2.91%), EXR — сентябрь (-3.82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у EXR: +8.74% против +7.76%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CUBE

+1.7

+1.1

-0.0

-1.6

+3.6

+0.1

+1.0

+2.4

-2.9

-0.9

+2.1

+1.1

EXR

+1.2

+1.0

+0.2

-1.0

+3.0

+0.9

+0.6

+2.1

-3.8

-0.3

+2.7

+2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CubeSmart или Extra Space Storage Inc.?

Мультипликатор P/E у CubeSmart ниже (27.57 vs 31.78), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CUBE или EXR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CUBE — 11.95%, EXR — 6.97%. Преимущество у CUBE.

Какие дивиденды у CubeSmart и Extra Space Storage Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CUBE — 5.30%, EXR — 4.56%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — CubeSmart или Extra Space Storage Inc.?

Выручка CUBE за TTM — 1,12 млрд $, EXR — 3,38 млрд $. EXR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CUBE или EXR?

Чистая маржа CUBE — 28.93%, EXR — 27.82%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — CUBE или EXR?

Технический скоринг: CUBE — 59/100, EXR — 70/100. EXR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CUBE или EXR?

Однозначного ответа нет. Счёт 9:31 в пользу EXR по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией