Сравнение CRM vs MDB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MDB имеет отрицательный P/E (-1159,03), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — CRM прибылен с P/E 22,78. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу CRM: 3,78 vs 12,88 у MDB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) CRM дешевле: 5,01 против 11,41. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CRM оценён ниже: 13,91 vs 1372,44. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MDB работает в убыток — ROE -0,99%, тогда как CRM показывает рентабельность 14,95%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MDB (-1,12%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CRM — 1,22, MDB — 0,01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности CRM ниже 1 (0,79), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CRM | MDB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22,78 | -1159,03 | |
| P/B | 5,01 | 11,41 | |
| P/S | 3,78 | 12,88 | |
| PEG | 0,67 | -11,68 | |
| EV/EBITDA | 13,91 | 1372,44 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14,95% | -0,99% | |
| ROA | 7,52% | -0,79% | |
| Валовая маржа | 77,64% | 71,97% | |
| Операц. маржа | 21,94% | -4,16% | |
| Чистая маржа | 18,73% | -1,12% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,22 | 0,01 | |
| Текущая ликв. | 0,79 | 4,95 | |
| Быстрая ликв. | 0,79 | 4,95 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,87% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 19,32% | 0,00% | |
| EPS | $9,24 | -$0,36 | |
| Балансовая стоим. | $39,44 | $36,52 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 75/100 и 78/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у CRM составляет 65,2 (нейтральная зона), у MDB — 73,1 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: CRM на 14,4%, MDB на 21,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. MDB выше SMA 200 (+24,3%), CRM — ниже (-2,9%). Долгосрочный тренд в пользу MDB. Сила тренда по ADX: CRM — 15,6 (нет тренда), MDB — 20,3 (слабый тренд). CRM менее волатилен — бета 0,38 против 1,65 у MDB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MDB составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CRM | MDB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 65,17 | 73,07 | |
| Stochastic %K | 98,43 | 94,96 | |
| CCI (20) | 121,90 | 189,76 | |
| MFI | 67,79 | 74,80 | |
| Williams %R | -1,57 | -5,04 | |
| MACD гистограмма | 2,13 | 10,27 | |
| Momentum (10) | 23,91 | 106,96 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15,61 | 20,28 | |
| Цена vs EMA 9 | +4,95% | +12,08% | |
| Цена vs EMA 20 | +9,13% | +18,33% | |
| Цена vs SMA 50 | +14,45% | +21,39% | |
| Цена vs SMA 200 | -2,89% | +24,27% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,17 | 0,16 | |
| Volume Ratio | 61,27 | 118,76 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,38 | 1,65 | |
| ATR % | 4,18% | 4,98% | |
| Sharpe (1г) | -0,39 | 1,21 | |
| RS Rating | 16,00 | 87,00 | |
| 52w от хая | -26,61 | -6,31 | |
| BB ширина | 25,52 | 39,86 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CRM — 41,52 млрд $, MDB — 2,46 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MDB: +22,80% г/г vs +9,60%. Обе компании растут, но с разной скоростью. MDB убыточен (чистая прибыль -71,15 млн $), тогда как CRM генерирует прибыль (7,46 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CRM генерирует 14,40 млрд $, MDB — 500,19 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CRM | MDB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 41,52 млрд $ | 2,46 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.60% | +22.80% | |
| Чистая прибыль | 7,46 млрд $ | -71,15 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +20.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $7,85 | -$0,88 | |
| Операц. Cash Flow | 15 млрд $ | 505,15 млн $ | |
| Free Cash Flow | 14,40 млрд $ | 500,19 млн $ |
Дивиденды
CRM выплачивает дивиденды с доходностью 0,87% годовых, тогда как MDB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. CRM выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как MDB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CRM | MDB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,87% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,88 | — | |
| Коэфф. выплат | 19,32% | — | |
| Лет выплат | 3 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CRM приходится на августе (+4,76%), а MDB — на августе (+13,79%). Слабые месяцы: для CRM — сентябрь (-2,80%), для MDB — сентябрь (-4,17%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MDB: +49,43% против +11,67%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Salesforce, Inc. или MongoDB, Inc.?
У кого выше рентабельность — CRM или MDB?
Какие дивиденды у Salesforce, Inc. и MongoDB, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Salesforce, Inc. или MongoDB, Inc.?
Какая акция лучше по технике — CRM или MDB?
Что лучше купить — CRM или MDB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией