Сравнение CHE vs OPCH

Тикер 1

Тикер 2

CHE27

15OPCH

Сравнение Chemed Corporation (CHE) и Option Care Health, Inc. (OPCH) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Клиники и госпитали». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации CHE крупнее в 1.7× (5,86 млрд $ vs 3,38 млрд $). OPCH торгуется с P/E 16.89, тогда как CHE — с P/E 23.25. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует CHE (25.33% vs 15.28%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CHE — 10.23%, у OPCH — 3.64%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. CHE выплачивает дивиденды с доходностью 0.52% годовых, тогда как OPCH дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу CHE: скоринг 68/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. В общем зачёте CHE уверенно лидирует со счётом 27:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Chemed Corporation

CHENYSE

441,55 $-0,06 $ (-0,01%)

Здравоохранение · Клиники и госпитали

Капитализация: 5,86 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

4.3

Качество

6.2

Рост

3.8

Техника

4.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

Option Care Health, Inc.

OPCHNASDAQ

21,52 $-0,71 $ (-3,19%)

Здравоохранение · Клиники и госпитали

Капитализация: 3,38 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

7.8

Качество

6.1

Рост

5.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CHEOPCH

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу OPCH — P/E 16.89 vs 23.25 у CHE. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу OPCH: 0.62 vs 2.31 у CHE. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B OPCH — 2.58, у CHE — 7.12. EV/EBITDA OPCH — 8.16, у CHE — 14.71. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CHE — 25.33%, у OPCH — 15.28%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CHE удерживает чистую маржу на уровне 10.23%, опережая OPCH (3.64%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CHE — 0.28, у OPCH — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CHE ниже 1 (0.85), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CHEOPCH

Показатель	CHE	OPCH
Мультипликаторы оценки
P/E	23.25	16.89
P/B	7.12	2.58
P/S	2.31	0.62
PEG	-2.06	10.72
EV/EBITDA	14.71	8.16
Рентабельность
ROE	25.33%	15.28%
ROA	16.91%	6.10%
Валовая маржа	30.32%	18.00%
Операц. маржа	12.91%	5.93%
Чистая маржа	10.23%	3.64%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.28	0.00
Текущая ликв.	0.85	1.64
Быстрая ликв.	0.83	1.07
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.52%	0.00%
Коэфф. выплат	12.53%	0.00%
EPS	$19.00	$1.32
Балансовая стоим.	$62.01	$8.62

Технический анализ

По техническому скорингу CHE сильнее: 68/100 против 43/100 у OPCH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CHE составляет 70.8 (зона перекупленности), у OPCH — 45.1 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. CHE торгуется выше SMA 50 (10.4%), тогда как OPCH ниже этой средней (-14.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CHE выше SMA 200 (+2.4%), OPCH — ниже (-24.1%). Долгосрочный тренд в пользу CHE. ADX: CHE — 32.5 (выраженный тренд), OPCH — 43.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. CHE менее волатилен — бета 0.31 против 0.40 у OPCH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) OPCH составляет 5.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CHEOPCH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CHE	OPCH
Осцилляторы
RSI (14)	70.84	45.09
Stochastic %K	87.65	99.48
CCI (20)	143.92	-12.52
MFI	39.28	57.58
Williams %R	-12.35	-0.52
MACD гистограмма	1.41	0.24
Momentum (10)	17.05	1.78
Тренд
ADX	32.52	43.60
Цена vs EMA 9	+2.05%	+6.80%
Цена vs EMA 20	+4.38%	+0.25%
Цена vs SMA 50	+10.37%	-14.42%
Цена vs SMA 200	+2.37%	-24.12%
Объём
CMF	0.16	0.10
Volume Ratio	61.88	107.29
Волатильность и статистика
Beta	0.31	0.40
ATR %	2.68%	5.07%
Sharpe (1г)	-0.82	-0.90
RS Rating	19.00	12.00
52w от хая	-24.38	-39.59
BB ширина	11.01	59.69

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CHE — 2,53 млрд $, OPCH — 5,65 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CHE — 265,24 млн $, OPCH — 207,59 млн $. CHE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CHE — 325,48 млн $, OPCH — 258,45 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CHE	OPCH
Выручка	2,53 млрд $	5,65 млрд $
Чистая прибыль	265,24 млн $	207,59 млн $
EPS (TTM)	$18.42	$1.28
Операц. Cash Flow	388,27 млн $	258,45 млн $
Free Cash Flow	325,48 млн $	258,45 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: CHE обеспечивает 0.52% годовой доходности, OPCH реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CHE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как OPCH не имеет дивидендной истории.

Показатель	CHE	OPCH
Див. доходность	0.52%	—
Годовые дивиденды	$1.20	—
Коэфф. выплат	12.53%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-3.04%	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CHE приходится на ноябре (+3.55%), а OPCH — на июне (+9.35%). Наименее удачные месяцы: CHE — июнь (-1.47%), OPCH — март (-8.43%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, август, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у OPCH: +26.30% против +9.99%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CHE

+1.1

-0.8

+1.2

+1.8

+1.5

-1.5

+0.7

+1.1

-1.2

+0.9

+3.5

+1.6

OPCH

+2.8

+2.9

-8.4

+7.7

+4.8

+9.3

+0.8

+7.0

+0.0

-5.9

+0.3

+4.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Chemed Corporation или Option Care Health, Inc.?

По P/E Option Care Health, Inc. оценена ниже: 16.89 против 23.25. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — CHE или OPCH?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CHE — 25.33%, OPCH — 15.28%. Преимущество у CHE.

Какие дивиденды у Chemed Corporation и Option Care Health, Inc.?

Chemed Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.52%. Option Care Health, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Chemed Corporation или Option Care Health, Inc.?

Выручка CHE за TTM — 2,53 млрд $, OPCH — 5,65 млрд $. OPCH генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CHE или OPCH?

Чистая маржа CHE — 10.23%, OPCH — 3.64%. CHE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CHE или OPCH?

Технический скоринг: CHE — 68/100, OPCH — 43/100. CHE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CHE или OPCH?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:15 в пользу CHE по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией