Сравнение CCI vs VICI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E VICI оценён рынком дешевле: 10,30 против 30,33 у CCI. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. EV/EBITDA VICI — 12,85, у CCI — 20,30. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CCI работает в убыток — ROE -51,70%, тогда как VICI показывает рентабельность 9,80%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Чистая маржа VICI — 67,35%, у CCI — 25,83%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CCI — -7,16, у VICI — 0,61. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности VICI ниже 1 (0,40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CCI | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30,33 | 10,30 | |
| P/B | -9,92 | 0,99 | |
| P/S | 7,87 | 7,12 | |
| PEG | 0,07 | -8,96 | |
| EV/EBITDA | 20,30 | 12,85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -51,70% | 9,80% | |
| ROA | 5,00% | 5,73% | |
| Валовая маржа | 63,19% | 99,39% | |
| Операц. маржа | 47,74% | 89,26% | |
| Чистая маржа | 25,83% | 67,35% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -7,16 | 0,61 | |
| Текущая ликв. | 0,50 | 0,40 | |
| Быстрая ликв. | 0,43 | 0,40 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 5,67% | 6,78% | |
| Коэфф. выплат | 172,93% | 68,71% | |
| EPS | $2,48 | $2,54 | |
| Балансовая стоим. | -$7,55 | $27,15 | |
Технический анализ
VICI набирает 35 из 100 по техническому скорингу, CCI — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CCI — 42,4 (нейтральная зона), VICI — 47,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CCI на -8,7%, VICI на -1,6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CCI — 26,1 (выраженный тренд), VICI — 11,4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VICI стабильнее (-0,02 vs 0,07). Дневная волатильность (ATR%) CCI составляет 4,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CCI | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42,35 | 47,48 | |
| Stochastic %K | 50,83 | 38,33 | |
| CCI (20) | -97,72 | -26,09 | |
| MFI | 34,73 | 53,74 | |
| Williams %R | -49,17 | -61,67 | |
| MACD гистограмма | 0,18 | 0,02 | |
| Momentum (10) | 0,35 | 0,22 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26,09 | 11,37 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,41% | +0,01% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,80% | -0,26% | |
| Цена vs SMA 50 | -8,72% | -1,64% | |
| Цена vs SMA 200 | -13,53% | -6,20% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,06 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 127,22 | 85,01 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,07 | -0,02 | |
| ATR % | 4,07% | 2,05% | |
| Sharpe (1г) | -1,17 | -1,41 | |
| RS Rating | 10,00 | 16,00 | |
| 52w от хая | -29,77 | -21,67 | |
| BB ширина | 10,06 | 4,57 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CCI — 4,26 млрд $, VICI — 4,01 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. VICI растёт быстрее по выручке: +4,10% год к году против -35,10% у CCI. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: CCI — 444 млн $, VICI — 2,78 млрд $. VICI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CCI — 2,88 млрд $, VICI — 2,51 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CCI | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,26 млрд $ | 4,01 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -35.10% | +4.10% | |
| Чистая прибыль | 444 млн $ | 2,78 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +3.60% | — |
| EPS (TTM) | $1,02 | $2,61 | |
| Операц. Cash Flow | 3,06 млрд $ | 2,51 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,88 млрд $ | 2,51 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CCI — 5,67%, VICI — 6,78%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CCI — 13 лет, VICI — 9 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CCI — 172,93%, VICI — 68,71%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | CCI | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 5,67% | 6,78% | |
| Годовые дивиденды | $2,13 | $0,90 | |
| Коэфф. выплат | 172,93% | 68,71% | |
| Лет выплат | 13 | 9 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -17,20% | -8,19% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CCI — ноябре (+4,33%), для VICI — апреле (+4,31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CCI — сентябрь (-4,54%), VICI — март (-5,27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VICI: +5,13% против +2,34%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Crown Castle Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше рентабельность — CCI или VICI?
Какие дивиденды у Crown Castle Inc. и VICI Properties Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Crown Castle Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше маржинальность — CCI или VICI?
Какая акция лучше по технике — CCI или VICI?
Что лучше купить — CCI или VICI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией