Сравнение BXP vs EQR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E EQR оценён рынком дешевле: 28,56 против 36,99 у BXP. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) BXP дешевле: 3,14 против 7,89. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA EQR — 14,67, у BXP — 14,39. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует EQR (8,08% vs 5,80%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа EQR — 27,91%, у BXP — 8,44%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка BXP значительно выше: D/E 3,17 vs 0,81 у EQR. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности EQR ниже 1 (0,12), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BXP | EQR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36,99 | 28,56 | |
| P/B | 2,13 | 2,40 | |
| P/S | 3,14 | 7,89 | |
| PEG | 0,00 | -2,02 | |
| EV/EBITDA | 14,39 | 14,67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,80% | 8,08% | |
| ROA | 1,18% | 4,32% | |
| Валовая маржа | 46,81% | 45,96% | |
| Операц. маржа | 35,01% | 28,12% | |
| Чистая маржа | 8,44% | 27,91% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,17 | 0,81 | |
| Текущая ликв. | 0,94 | 0,12 | |
| Быстрая ликв. | 0,94 | 0,12 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,05% | 4,23% | |
| Коэфф. выплат | 183,51% | 120,33% | |
| EPS | $1,87 | $2,29 | |
| Балансовая стоим. | $48,61 | $28,47 | |
Технический анализ
BXP набирает 54 из 100 по техническому скорингу, EQR — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BXP — 52,4 (нейтральная зона), EQR — 44,3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. BXP торгуется выше SMA 50 (2,6%), тогда как EQR ниже этой средней (-2,3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: BXP — 21,6 (слабый тренд), EQR — 14,4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете EQR стабильнее (0,16 vs 0,68).
| Индикатор | BXP | EQR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52,38 | 44,28 | |
| Stochastic %K | 27,99 | 32,31 | |
| CCI (20) | -31,30 | -111,13 | |
| MFI | 44,92 | 41,18 | |
| Williams %R | -72,01 | -67,69 | |
| MACD гистограмма | -0,39 | -0,32 | |
| Momentum (10) | -2,49 | -1,15 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21,58 | 14,43 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,38% | -0,33% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,38% | -1,44% | |
| Цена vs SMA 50 | +2,62% | -2,28% | |
| Цена vs SMA 200 | +8,42% | +4,02% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,06 | -0,27 | |
| Volume Ratio | 73,38 | 161,72 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,68 | 0,16 | |
| ATR % | 2,52% | 2,03% | |
| Sharpe (1г) | 0,16 | 0,00 | |
| RS Rating | 44,00 | 39,00 | |
| 52w от хая | -12,79 | -7,73 | |
| BB ширина | 8,19 | 7,29 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BXP — 3,48 млрд $, EQR — 3,10 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. EQR растёт быстрее по выручке: +4,10% год к году против +2,20% у BXP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: BXP — 276,80 млн $, EQR — 1,12 млрд $. EQR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BXP — 689,66 млн $, EQR — 1,29 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BXP | EQR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,48 млрд $ | 3,10 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.20% | +4.10% | |
| Чистая прибыль | 276,80 млн $ | 1,12 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +1839.50% | +8.10% | |
| EPS (TTM) | $1,75 | $2,97 | |
| Операц. Cash Flow | 1,25 млрд $ | 1,65 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 689,66 млн $ | 1,29 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность BXP — 4,05%, EQR — 4,23%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: BXP — 13 лет, EQR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BXP — 183,51%, EQR — 120,33%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | BXP | EQR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,05% | 4,23% | |
| Годовые дивиденды | $1,40 | $2,10 | |
| Коэфф. выплат | 183,51% | 120,33% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18,61% | -2,75% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BXP — ноябре (+5,43%), для EQR — ноябре (+4,62%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: BXP — март (-3,82%), EQR — сентябрь (-3,55%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у EQR: +3,62% против +0,76%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BXP, Inc. или Equity Residential?
У кого выше рентабельность — BXP или EQR?
Какие дивиденды у BXP, Inc. и Equity Residential?
Какая компания крупнее по выручке — BXP, Inc. или Equity Residential?
У кого выше маржинальность — BXP или EQR?
Какая акция лучше по технике — BXP или EQR?
Что лучше купить — BXP или EQR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией