Сравнение BRX vs VICI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, VICI выглядит привлекательнее: 10,36 против 21,39. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/B (цена/балансовая стоимость) VICI дешевле: 1,00 против 3,09. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VICI оценён ниже: 12,90 vs 13,34. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BRX составляет 14,39%, что превышает показатель VICI (9,80%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VICI впереди: 67,35% против 30,83% у BRX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BRX — 1,76, VICI — 0,61. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VICI ниже 1 (0,40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BRX | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 21,39 | 10,36 | |
| P/B | 3,09 | 1,00 | |
| P/S | 6,64 | 7,17 | |
| PEG | 0,74 | -9,02 | |
| EV/EBITDA | 13,34 | 12,90 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14,39% | 9,80% | |
| ROA | 4,80% | 5,73% | |
| Валовая маржа | 60,16% | 99,39% | |
| Операц. маржа | 36,75% | 89,26% | |
| Чистая маржа | 30,83% | 67,35% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,76 | 0,61 | |
| Текущая ликв. | 1,07 | 0,40 | |
| Быстрая ликв. | 1,07 | 0,40 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,98% | 6,73% | |
| Коэфф. выплат | 85,03% | 68,71% | |
| EPS | $1,41 | $2,54 | |
| Балансовая стоим. | $9,80 | $27,15 | |
Технический анализ
VICI набирает 41 из 100 по техническому скорингу, BRX — 33 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BRX — 36,3 (нейтральная зона), VICI — 50,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: BRX на -3,5%, VICI на -0,9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. BRX выше SMA 200 (+5,1%), VICI — ниже (-5,5%). Долгосрочный тренд в пользу BRX. Сила тренда по ADX: BRX — 17,9 (нет тренда), VICI — 10,9 (нет тренда). По бете VICI стабильнее (-0,02 vs 0,09).
| Индикатор | BRX | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36,29 | 50,47 | |
| Stochastic %K | 15,02 | 49,44 | |
| CCI (20) | -176,30 | 4,49 | |
| MFI | 27,06 | 58,46 | |
| Williams %R | -84,98 | -50,56 | |
| MACD гистограмма | -0,23 | 0,03 | |
| Momentum (10) | -2,07 | 0,01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17,95 | 10,93 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,24% | +0,53% | |
| Цена vs EMA 20 | -3,28% | +0,36% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,47% | -0,86% | |
| Цена vs SMA 200 | +5,11% | -5,51% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,15 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 126,57 | 62,11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,09 | -0,02 | |
| ATR % | 1,95% | 1,97% | |
| Sharpe (1г) | 0,65 | -1,36 | |
| RS Rating | 53,00 | 17,00 | |
| 52w от хая | -7,58 | -21,16 | |
| BB ширина | 8,78 | 4,13 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BRX — 1,37 млрд $, VICI — 4,01 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. BRX растёт быстрее по выручке: +6,70% год к году против +4,10% у VICI. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: BRX — 386,23 млн $, VICI — 2,78 млрд $. VICI генерирует больше чистой прибыли. FCF: BRX генерирует 652,01 млн $, VICI — 2,51 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BRX | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,37 млрд $ | 4,01 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.70% | +4.10% | |
| Чистая прибыль | 386,23 млн $ | 2,78 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +13.80% | +3.60% | |
| EPS (TTM) | $1,26 | $2,61 | |
| Операц. Cash Flow | 652,01 млн $ | 2,51 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 652,01 млн $ | 2,51 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность BRX — 3,98%, VICI — 6,73%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. BRX платит дивиденды 13 лет подряд, VICI — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BRX — 85,03%, VICI — 68,71%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | BRX | VICI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,98% | 6,73% | |
| Годовые дивиденды | $1,23 | $0,90 | |
| Коэфф. выплат | 85,03% | 68,71% | |
| Лет выплат | 13 | 9 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 7,42% | -8,19% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BRX — ноябре (+5,25%), для VICI — апреле (+4,31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BRX — март (-4,65%), для VICI — март (-5,27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у BRX: +8,59% против +5,13%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Brixmor Property Group Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше рентабельность — BRX или VICI?
Какие дивиденды у Brixmor Property Group Inc. и VICI Properties Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Brixmor Property Group Inc. или VICI Properties Inc.?
У кого выше маржинальность — BRX или VICI?
Какая акция лучше по технике — BRX или VICI?
Что лучше купить — BRX или VICI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией