Сравнение BR vs EXLS

Тикер 1

Тикер 2

BR23

16EXLS

Сравнение Broadridge Financial Solutions, Inc. (BR) и ExlService Holdings, Inc. (EXLS) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «IT-услуги». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации BR крупнее в 3.9× (17,35 млрд $ vs 4,47 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует BR с P/E 15.77 (у EXLS — 18.26). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует BR (40.06% vs 27.16%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа BR — 15.03%, у EXLS — 11.66%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. BR выплачивает дивиденды с доходностью 2.55% годовых, тогда как EXLS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу BR: скоринг 23/100 vs 17/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. В общем зачёте BR уверенно лидирует со счётом 23:16. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Broadridge Financial Solutions, Inc.

BRNYSE

150,02 $+0,82 $ (+0,55%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 17,35 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

7.1

Качество

7.0

Рост

7.6

Техника

1.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

8.5

Сезонность

9.0

ExlService Holdings, Inc.

EXLSNASDAQ

29,23 $-0,20 $ (-0,68%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 4,47 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.1

Качество

9.7

Рост

8.0

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

BREXLS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, BR выглядит привлекательнее: 15.77 против 18.26. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. EV/EBITDA EXLS — 10.24, у BR — 10.31. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE BR — 40.06%, у EXLS — 27.16%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. BR удерживает чистую маржу на уровне 15.03%, опережая EXLS (11.66%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BR — 1.21, у EXLS — 0.14. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BR ниже 1 (0.94), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BREXLS

Показатель	BR	EXLS
Мультипликаторы оценки
P/E	15.77	18.26
P/B	6.16	5.90
P/S	2.36	2.08
PEG	0.39	0.97
EV/EBITDA	10.31	10.24
Рентабельность
ROE	40.06%	27.16%
ROA	12.54%	15.00%
Валовая маржа	31.31%	38.47%
Операц. маржа	17.14%	15.17%
Чистая маржа	15.03%	11.66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.21	0.14
Текущая ликв.	0.94	2.66
Быстрая ликв.	0.94	2.66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.55%	0.00%
Коэфф. выплат	39.42%	0.00%
EPS	$9.46	$1.61
Балансовая стоим.	$24.24	$4.99

Технический анализ

По техническому скорингу BR сильнее: 23/100 против 17/100 у EXLS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BR составляет 41.6 (нейтральная зона), у EXLS — 44.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: BR на -6.7%, EXLS на -3.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: BR — 26.7 (выраженный тренд), EXLS — 15.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BR менее волатилен — бета 0.16 против 0.57 у EXLS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) EXLS составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BREXLS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BR	EXLS
Осцилляторы
RSI (14)	41.59	44.77
Stochastic %K	48.46	41.77
CCI (20)	-65.86	-58.32
MFI	61.45	29.75
Williams %R	-51.54	-58.23
MACD гистограмма	0.33	-0.10
Momentum (10)	-3.63	-2.11
Тренд
ADX	26.72	15.03
Цена vs EMA 9	+0.14%	+0.36%
Цена vs EMA 20	-1.69%	-1.56%
Цена vs SMA 50	-6.70%	-3.79%
Цена vs SMA 200	-28.51%	-22.10%
Объём
CMF	-0.01	-0.13
Volume Ratio	58.86	68.85
Волатильность и статистика
Beta	0.16	0.57
ATR %	3.43%	4.03%
Sharpe (1г)	-2.08	-1.28
RS Rating	11.00	12.00
52w от хая	-45.13	-39.78
BB ширина	11.83	19.73

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BR — 6,89 млрд $, EXLS — 2,09 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BR — 839,50 млн $, EXLS — 251,02 млн $. BR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BR — 1,06 млрд $, EXLS — 298,12 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BR	EXLS
Выручка	6,89 млрд $	2,09 млрд $
Чистая прибыль	839,50 млн $	251,02 млн $
EPS (TTM)	$7.17	$1.56
Операц. Cash Flow	1,17 млрд $	350,72 млн $
Free Cash Flow	1,06 млрд $	298,12 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: BR обеспечивает 2.55% годовой доходности, EXLS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BR выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как EXLS не имеет дивидендной истории.

Показатель	BR	EXLS
Див. доходность	2.55%	—
Годовые дивиденды	$0.97	—
Коэфф. выплат	39.42%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-16.69%	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BR приходится на мае (+4.83%), а EXLS — на ноябре (+4.00%). Наименее удачные месяцы: BR — сентябрь (-3.86%), EXLS — февраль (-2.00%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у EXLS: +16.48% против +12.99%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+0.1

-1.6

+0.3

+2.6

+4.8

+1.6

+3.4

+4.4

-3.9

-0.9

+2.3

-0.1

EXLS

-0.7

-2.0

-0.6

+2.8

+1.6

+2.3

+3.3

+2.8

-0.1

+1.9

+4.0

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Broadridge Financial Solutions, Inc. или ExlService Holdings, Inc.?

По P/E Broadridge Financial Solutions, Inc. оценена ниже: 15.77 против 18.26. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — BR или EXLS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BR — 40.06%, EXLS — 27.16%. Преимущество у BR.

Какие дивиденды у Broadridge Financial Solutions, Inc. и ExlService Holdings, Inc.?

Broadridge Financial Solutions, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 2.55%. ExlService Holdings, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Broadridge Financial Solutions, Inc. или ExlService Holdings, Inc.?

Выручка BR за TTM — 6,89 млрд $, EXLS — 2,09 млрд $. BR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BR или EXLS?

Чистая маржа BR — 15.03%, EXLS — 11.66%. BR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BR или EXLS?

Технический скоринг: BR — 23/100, EXLS — 17/100. BR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BR или EXLS?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:16 в пользу BR по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией