Сравнение BR vs EPAM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, EPAM выглядит привлекательнее: 14.51 против 15.77. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) EPAM дешевле: 0.98 против 2.36. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) EPAM дешевле: 1.64 против 6.16. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EPAM оценён ниже: 6.93 vs 10.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. BR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 40.06% против 10.67% у EPAM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: BR — 15.03%, EPAM — 6.96%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BR — 1.21, EPAM — 0.08. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BR ниже 1 (0.94), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BR | EPAM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 15.77 | 14.51 | |
| P/B | 6.16 | 1.64 | |
| P/S | 2.36 | 0.98 | |
| PEG | 0.39 | -4.76 | |
| EV/EBITDA | 10.31 | 6.93 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 40.06% | 10.67% | |
| ROA | 12.54% | 8.22% | |
| Валовая маржа | 31.31% | 27.92% | |
| Операц. маржа | 17.14% | 9.91% | |
| Чистая маржа | 15.03% | 6.96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.21 | 0.08 | |
| Текущая ликв. | 0.94 | 2.67 | |
| Быстрая ликв. | 0.94 | 2.67 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.55% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 39.42% | 0.00% | |
| EPS | $9.46 | $7.19 | |
| Балансовая стоим. | $24.24 | $63.79 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 23/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): BR — 41.6 (нейтральная зона), EPAM — 42.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: BR на -6.7%, EPAM на -14.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: BR — 26.7 (выраженный тренд), EPAM — 40.5 (выраженный тренд). По бете BR стабильнее (0.16 vs 1.00). Значение ниже 0.8 делает BR защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) EPAM составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BR | EPAM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.59 | 42.43 | |
| Stochastic %K | 48.46 | 55.62 | |
| CCI (20) | -65.86 | -29.45 | |
| MFI | 61.45 | 31.59 | |
| Williams %R | -51.54 | -44.38 | |
| MACD гистограмма | 0.33 | 0.85 | |
| Momentum (10) | -3.63 | -2.67 | |
| Тренд | |||
| ADX | 26.72 | 40.51 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.14% | +4.34% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.69% | -1.38% | |
| Цена vs SMA 50 | -6.70% | -14.56% | |
| Цена vs SMA 200 | -28.51% | -35.49% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.01 | -0.19 | |
| Volume Ratio | 58.86 | 94.01 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.16 | 1.00 | |
| ATR % | 3.43% | 5.51% | |
| Sharpe (1г) | -2.08 | -1.22 | |
| RS Rating | 11.00 | 7.00 | |
| 52w от хая | -45.13 | -53.13 | |
| BB ширина | 11.83 | 35.17 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BR — 6,89 млрд $, EPAM — 5,46 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: BR — 839,50 млн $, EPAM — 377,68 млн $. BR генерирует больше чистой прибыли. FCF: BR генерирует 1,06 млрд $, EPAM — 612,69 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BR | EPAM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,89 млрд $ | 5,46 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 839,50 млн $ | 377,68 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.17 | $6.76 | |
| Операц. Cash Flow | 1,17 млрд $ | 654,93 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,06 млрд $ | 612,69 млн $ |
Дивиденды
BR выплачивает дивиденды с доходностью 2.55% годовых, тогда как EPAM дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. BR выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как EPAM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BR | EPAM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.55% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.97 | — | |
| Коэфф. выплат | 39.42% | — | |
| Лет выплат | 14.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16.69% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BR — мае (+4.83%), для EPAM — ноябре (+10.24%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BR — сентябрь (-3.86%), для EPAM — февраль (-9.40%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EPAM: +14.86% против +12.99%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Broadridge Financial Solutions, Inc. или EPAM Systems, Inc.?
У кого выше рентабельность — BR или EPAM?
Какие дивиденды у Broadridge Financial Solutions, Inc. и EPAM Systems, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Broadridge Financial Solutions, Inc. или EPAM Systems, Inc.?
У кого выше маржинальность — BR или EPAM?
Какая акция лучше по технике — BR или EPAM?
Что лучше купить — BR или EPAM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией