Сравнение BOX vs NOW

Тикер 1

Тикер 2

BOX23

16NOW

BOX против NOW — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации NOW крупнее в 29.2× (102,81 млрд $ vs 3,52 млрд $). BOX торгуется с P/E 36.35, тогда как NOW — с P/E 60.86. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 115.65% против 14.98% у NOW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NOW — 12.59%, BOX — 8.61%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. BOX набирает 80 из 100 по техническому скорингу, NOW — 65 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 23:16 — убедительное преимущество BOX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Box, Inc.

BOXNYSE

25,40 $-0,34 $ (-1,32%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.1

Качество

7.6

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

ServiceNow, Inc.

NOWNYSE

99,69 $-3,61 $ (-3,49%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 102,81 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

5.9

Качество

5.9

Рост

9.3

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

BOXNOW

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу BOX — P/E 36.35 vs 60.86 у NOW. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) BOX оценён ниже: 3.03 против 7.63. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA BOX оценён ниже: 29.97 vs 34.76. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BOX составляет 115.65%, что превышает показатель NOW (14.98%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности NOW впереди: 12.59% против 8.61% у BOX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BOX — -3.42, NOW — 0.21. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NOW ниже 1 (0.85), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BOXNOW

Показатель	BOX	NOW
Мультипликаторы оценки
P/E	36.35	60.86
P/B	-12.31	9.12
P/S	3.03	7.63
PEG	-0.62	4.29
EV/EBITDA	29.97	34.76
Рентабельность
ROE	115.65%	14.98%
ROA	6.55%	7.21%
Валовая маржа	79.22%	76.56%
Операц. маржа	7.07%	13.44%
Чистая маржа	8.61%	12.59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-3.42	0.21
Текущая ликв.	1.05	0.85
Быстрая ликв.	1.05	0.85
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	14.81%	0.00%
EPS	$0.71	$1.70
Балансовая стоим.	$-2.09	$11.36

Технический анализ

Техническая картина в пользу BOX: скоринг 80/100 vs 65/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BOX — 58.8, NOW — 55.0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BOX на 6.5%, NOW на 1.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BOX — 11.8 (нет тренда), NOW — 20.1 (слабый тренд). Волатильность: бета BOX — 0.40, NOW — 0.68. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) NOW составляет 5.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BOXNOW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BOX	NOW
Осцилляторы
RSI (14)	58.79	55.03
Stochastic %K	74.69	56.17
CCI (20)	85.87	119.15
MFI	63.71	59.55
Williams %R	-25.31	-43.83
MACD гистограмма	0.09	1.82
Momentum (10)	1.50	6.10
Тренд
ADX	11.81	20.11
Цена vs EMA 9	+2.59%	+2.29%
Цена vs EMA 20	+4.03%	+4.43%
Цена vs SMA 50	+6.53%	+1.39%
Цена vs SMA 200	-9.28%	-30.36%
Объём
CMF	0.15	0.00
Volume Ratio	72.41	77.85
Волатильность и статистика
Beta	0.40	0.68
ATR %	3.69%	5.78%
Sharpe (1г)	-0.57	-1.48
RS Rating	24.00	5.00
52w от хая	-33.66	-52.86
BB ширина	11.51	21.22

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BOX генерирует 1,18 млрд $, NOW — 13,28 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, NOW — 1,75 млрд $. NOW генерирует больше чистой прибыли. FCF: BOX генерирует 350,38 млн $, NOW — 4,58 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BOX	NOW
Выручка	1,18 млрд $	13,28 млрд $
Чистая прибыль	101,31 млн $	1,75 млрд $
EPS (TTM)	$0.60	$1.69
Операц. Cash Flow	356,45 млн $	5,44 млрд $
Free Cash Flow	350,38 млн $	4,58 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. BOX выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как NOW не имеет дивидендной истории.

Показатель	BOX	NOW
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$1.13	—
Коэфф. выплат	14.81%	—
Лет выплат	3.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BOX показывает лучшую среднюю доходность в мае (+6.52%), NOW — в мае (+4.37%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BOX — июнь (-4.01%), для NOW — февраль (-3.38%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NOW: +21.59% против +5.14%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BOX

-0.6

+0.9

+0.3

+2.7

+6.5

-4.0

-0.2

+2.3

-1.1

+2.7

-3.3

NOW

+4.3

-3.4

-2.8

+4.1

+4.4

+4.3

+2.2

+2.9

-1.4

+4.2

+3.0

-0.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или ServiceNow, Inc.?

Мультипликатор P/E у Box, Inc. ниже (36.35 vs 60.86), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BOX или NOW?

ROE BOX — 115.65%, NOW — 14.98%. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Box, Inc. и ServiceNow, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или ServiceNow, Inc.?

По объёму выручки: BOX — 1,18 млрд $, NOW — 13,28 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BOX или NOW?

Чистая маржа BOX — 8.61%, NOW — 12.59%. NOW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BOX или NOW?

Технический скоринг: BOX — 80/100, NOW — 65/100. BOX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BOX или NOW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик BOX выигрывает 23, NOW — 16. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией