Сравнение BK vs BX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, BK выглядит привлекательнее: 15.90 против 29.97. Премия к оценке BX может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) BK оценён ниже: 2.32 против 9.36. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) BK дешевле: 2.12 против 10.93. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. Рентабельность капитала BX составляет 36.16%, что превышает показатель BK (13.48%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности BX впереди: 20.38% против 14.66% у BK. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BK — 1.19, BX — 1.69. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BX ниже 1 (0.14), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BK | BX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 15.90 | 29.97 | |
| P/B | 2.12 | 10.93 | |
| P/S | 2.32 | 9.36 | |
| PEG | 0.51 | 1.69 | |
| EV/EBITDA | -4.42 | 20.63 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 13.48% | 36.16% | |
| ROA | 1.06% | 6.32% | |
| Валовая маржа | 50.52% | 87.51% | |
| Операц. маржа | 18.58% | 48.83% | |
| Чистая маржа | 14.66% | 20.38% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.19 | 1.69 | |
| Текущая ликв. | 0.57 | 0.14 | |
| Быстрая ликв. | 0.57 | 0.14 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.55% | 4.25% | |
| Коэфф. выплат | 28.60% | 198.84% | |
| EPS | $8.62 | $3.90 | |
| Балансовая стоим. | $65.57 | $27.34 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу BK: скоринг 70/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BK — 64.5, BX — 43.9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: BK выше на 7.7%, BX — ниже на -0.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. BK выше SMA 200 (+19.0%), BX — ниже (-19.4%). Долгосрочный тренд в пользу BK. Сила тренда по ADX: BK — 31.0 (выраженный тренд), BX — 14.5 (нет тренда). BK имеет чётко выраженный тренд, в отличие от BX. Волатильность: бета BK — 0.83, BX — 1.47. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BX составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BK | BX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64.55 | 43.94 | |
| Stochastic %K | 82.94 | 26.58 | |
| CCI (20) | 146.50 | -179.76 | |
| MFI | 69.93 | 26.95 | |
| Williams %R | -17.06 | -73.42 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | -1.09 | |
| Momentum (10) | 3.52 | -7.86 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.99 | 14.53 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.39% | -1.68% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.59% | -2.94% | |
| Цена vs SMA 50 | +7.69% | -0.89% | |
| Цена vs SMA 200 | +18.98% | -19.44% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.07 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 75.01 | 70.81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.83 | 1.47 | |
| ATR % | 2.02% | 3.55% | |
| Sharpe (1г) | 2.20 | -0.66 | |
| RS Rating | 81.00 | 19.00 | |
| 52w от хая | -1.41 | -38.54 | |
| BB ширина | 5.45 | 9.82 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: BK генерирует 40,44 млрд $, BX — 13,83 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BK — 5,55 млрд $, BX — 3,02 млрд $. BK генерирует больше чистой прибыли. FCF: BK генерирует 5,18 млрд $, BX — 1,74 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BK | BX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 40,44 млрд $ | 13,83 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 5,55 млрд $ | 3,02 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $7.46 | $3.88 | |
| Операц. Cash Flow | 6,73 млрд $ | 1,86 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 5,18 млрд $ | 1,74 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: BK платит 1.55%, BX — 4.25%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. BK платит дивиденды 13 лет подряд, BX — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BK — 28.60%, BX — 198.84%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | BK | BX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.55% | 4.25% | |
| Годовые дивиденды | $1.06 | $2.65 | |
| Коэфф. выплат | 28.60% | 198.84% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.00% | -5.79% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет BK показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.29%), BX — в июле (+8.25%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BK — март (-3.40%), для BX — февраль (-5.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у BX: +18.48% против +13.29%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Bank of New York Mellon Corporation или Blackstone Inc.?
У кого выше рентабельность — BK или BX?
Какие дивиденды у The Bank of New York Mellon Corporation и Blackstone Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — The Bank of New York Mellon Corporation или Blackstone Inc.?
У кого выше маржинальность — BK или BX?
Какая акция лучше по технике — BK или BX?
Что лучше купить — BK или BX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией