Сравнение BAH vs HON

Тикер 1

Тикер 2

BAH15

26HON

Booz Allen Hamilton Holding Corporation (BAH) и Honeywell International Inc. (HON) представляют одну индустрию — «Бизнес-услуги». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации HON крупнее в 15.4× (141,81 млрд $ vs 9,21 млрд $). BAH торгуется с P/E 11.41, тогда как HON — с P/E 33.64. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE BAH — 81.85%, у HON — 23.56%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. HON удерживает чистую маржу на уровне 11.16%, опережая BAH (7.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность BAH составляет 2.89%, у HON — 2.16%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. HON набирает 55 из 100 по техническому скорингу, BAH — 45 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 26:15 — убедительное преимущество HON. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Booz Allen Hamilton Holding Corporation

BAHNYSE

76,35 $-1,10 $ (-1,42%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 9,21 млрд $

ETP Rank8.1

Стоимость

7.6

Качество

9.1

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

6.0

Сезонность

9.0

Honeywell International Inc.

HONNASDAQ

223,80 $+6,41 $ (+2,95%)

Промышленность · Бизнес-услуги

Капитализация: 141,81 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.5

Качество

6.2

Рост

4.1

Техника

7.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BAHHON

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу BAH — P/E 11.41 vs 33.64 у HON. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) BAH оценён ниже: 0.82 против 3.75. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B HON — 6.47, у BAH — 9.31. EV/EBITDA BAH — 7.71, у HON — 24.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует BAH (81.85% vs 23.56%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа HON — 11.16%, у BAH — 7.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BAH — 0.27, у HON — 1.58. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BAHHON

Показатель	BAH	HON
Мультипликаторы оценки
P/E	11.41	33.64
P/B	9.31	6.47
P/S	0.82	3.75
PEG	76.89	-1.75
EV/EBITDA	7.71	24.34
Рентабельность
ROE	81.85%	23.56%
ROA	11.87%	5.54%
Валовая маржа	52.65%	36.95%
Операц. маржа	9.16%	14.87%
Чистая маржа	7.33%	11.16%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.27	1.58
Текущая ликв.	1.81	1.39
Быстрая ликв.	1.81	1.10
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.89%	2.16%
Коэфф. выплат	32.81%	73.76%
EPS	$6.79	$6.46
Балансовая стоим.	$8.32	$33.58

Технический анализ

Техническая картина в пользу HON: скоринг 55/100 vs 45/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BAH — 48.5, HON — 57.0. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: HON выше на 0.4%, BAH — ниже на -2.7%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. HON выше SMA 200 (+6.0%), BAH — ниже (-14.2%). Долгосрочный тренд в пользу HON. ADX: BAH — 21.3 (слабый тренд), HON — 19.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BAH — 0.30, HON — 0.73. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BAH составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BAHHON

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BAH	HON
Осцилляторы
RSI (14)	48.47	57.01
Stochastic %K	67.57	91.00
CCI (20)	16.43	181.49
MFI	51.17	46.23
Williams %R	-32.43	-9.00
MACD гистограмма	0.27	1.25
Momentum (10)	-0.50	7.73
Тренд
ADX	21.26	19.09
Цена vs EMA 9	+0.79%	+2.68%
Цена vs EMA 20	-0.03%	+2.65%
Цена vs SMA 50	-2.68%	+0.40%
Цена vs SMA 200	-14.23%	+6.02%
Объём
CMF	-0.02	0.14
Volume Ratio	121.90	128.02
Волатильность и статистика
Beta	0.30	0.73
ATR %	3.73%	2.23%
Sharpe (1г)	-1.20	0.17
RS Rating	10.00	48.00
52w от хая	-41.04	-9.82
BB ширина	9.46	6.66

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BAH генерирует 11,98 млрд $, HON — 37,44 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BAH — 935 млн $, HON — 4,73 млрд $. HON генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BAH — 911 млн $, HON — 5,39 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BAH	HON
Выручка	11,98 млрд $	37,44 млрд $
Чистая прибыль	935 млн $	4,73 млрд $
EPS (TTM)	$7.28	$7.40
Операц. Cash Flow	1,01 млрд $	6,38 млрд $
Free Cash Flow	911 млн $	5,39 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: BAH платит 2.89%, HON — 2.16%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: BAH — 14 лет, HON — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BAH — 32.81%, HON — 73.76%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	BAH	HON
Див. доходность	2.89%	2.16%
Годовые дивиденды	$0.59	$2.38
Коэфф. выплат	32.81%	73.76%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-16.80%	-8.79%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BAH показывает лучшую среднюю доходность в мае (+4.94%), HON — в ноябре (+4.76%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BAH — декабрь (-3.27%), HON — сентябрь (-1.53%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HON: +9.95% против +6.92%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BAH

+0.3

-3.0

+1.6

+0.5

+4.9

+0.3

+2.9

+1.9

-2.2

+1.5

+1.4

-3.3

HON

+1.2

-0.8

-0.9

+1.6

+1.4

+0.2

+1.2

+1.0

-1.5

+1.2

+4.8

+0.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Booz Allen Hamilton Holding Corporation или Honeywell International Inc.?

Мультипликатор P/E у Booz Allen Hamilton Holding Corporation ниже (11.41 vs 33.64), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BAH или HON?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BAH — 81.85%, HON — 23.56%. Преимущество у BAH.

Какие дивиденды у Booz Allen Hamilton Holding Corporation и Honeywell International Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BAH — 2.89%, HON — 2.16%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Booz Allen Hamilton Holding Corporation или Honeywell International Inc.?

Выручка BAH за TTM — 11,98 млрд $, HON — 37,44 млрд $. HON генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BAH или HON?

Чистая маржа BAH — 7.33%, HON — 11.16%. HON оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BAH или HON?

Технический скоринг: BAH — 45/100, HON — 55/100. HON имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BAH или HON?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:26 в пользу HON по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией