Сравнение BABA vs TPR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу BABA — P/E 2.73 vs 41.49 у TPR. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) BABA дешевле: 2.15 против 3.49. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B BABA — 0.27, у TPR — 40.30. BABA торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA BABA — 18.88, у TPR — 28.63. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TPR (106.44% vs 9.98%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа BABA — 10.12%, у TPR — 8.44%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка TPR значительно выше: D/E 5.75 vs 0.25 у BABA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | BABA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.73 | 41.49 | |
| P/B | 0.27 | 40.30 | |
| P/S | 2.15 | 3.49 | |
| PEG | 0.02 | -2.65 | |
| EV/EBITDA | 18.88 | 28.63 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.98% | 106.44% | |
| ROA | 5.43% | 10.25% | |
| Валовая маржа | 39.57% | 76.18% | |
| Операц. маржа | 5.83% | 11.32% | |
| Чистая маржа | 10.12% | 8.44% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.25 | 5.75 | |
| Текущая ликв. | 1.28 | 1.84 | |
| Быстрая ликв. | 1.28 | 1.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.49% | 1.14% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 48.04% | |
| EPS | $41.93 | $3.27 | |
| Балансовая стоим. | $455.33 | $3.37 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 35/100 и 32/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): BABA — 49.1 (нейтральная зона), TPR — 46.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. BABA торгуется выше SMA 50 (1.9%), тогда как TPR ниже этой средней (-4.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. TPR выше SMA 200 (+8.5%), BABA — ниже (-10.0%). Долгосрочный тренд в пользу TPR. ADX: BABA — 13.2 (нет тренда), TPR — 18.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете BABA стабильнее (1.27 vs 1.52). Дневная волатильность (ATR%) TPR составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BABA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.08 | 46.28 | |
| Stochastic %K | 24.85 | 35.47 | |
| CCI (20) | -19.82 | -43.37 | |
| MFI | 68.87 | 45.30 | |
| Williams %R | -75.15 | -64.53 | |
| MACD гистограмма | -0.38 | -0.38 | |
| Momentum (10) | -6.97 | -13.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.20 | 18.38 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.18% | +1.62% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.81% | -0.93% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.90% | -4.72% | |
| Цена vs SMA 200 | -9.99% | +8.50% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.00 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 57.39 | 136.73 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.27 | 1.52 | |
| ATR % | 3.71% | 3.94% | |
| Sharpe (1г) | 0.27 | 1.29 | |
| RS Rating | 54.00 | 82.00 | |
| 52w от хая | -30.22 | -16.16 | |
| BB ширина | 12.51 | 18.88 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BABA — 144,12 млрд $, TPR — 7,01 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: BABA — 14,58 млрд $, TPR — 183,20 млн $. BABA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BABA — 78,16 млрд $, TPR — 1,09 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BABA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 144,12 млрд $ | 7,01 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 14,58 млрд $ | 183,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $44.16 | $0.85 | |
| Операц. Cash Flow | 164,82 млрд $ | 1,22 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 78,16 млрд $ | 1,09 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность BABA — 1.49%, TPR — 1.14%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: BABA — 4 лет, TPR — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | BABA | TPR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.49% | 1.14% | |
| Годовые дивиденды | $1.05 | $0.80 | |
| Коэфф. выплат | — | 48.04% | |
| Лет выплат | 4.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 9.86% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BABA — январе (+7.97%), для TPR — ноябре (+8.82%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: BABA — декабрь (-3.15%), TPR — март (-6.37%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TPR: +21.63% против +9.55%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alibaba Group Holding Limited или Tapestry, Inc.?
У кого выше рентабельность — BABA или TPR?
Какие дивиденды у Alibaba Group Holding Limited и Tapestry, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Alibaba Group Holding Limited или Tapestry, Inc.?
У кого выше маржинальность — BABA или TPR?
Какая акция лучше по технике — BABA или TPR?
Что лучше купить — BABA или TPR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией