Сравнение AVB vs WELL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
AVB торгуется с P/E 25,73, тогда как WELL — с P/E 122,76. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) AVB оценён ниже: 8,69 против 13,54. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) AVB дешевле: 2,20 против 3,60. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AVB оценён ниже: 19,03 vs 62,48. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. AVB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 8,74% против 3,15% у WELL. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: AVB — 33,39%, WELL — 10,67%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AVB — 0,76, WELL — 0,42. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности AVB ниже 1 (0,07), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AVB | WELL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 25,73 | 122,76 | |
| P/B | 2,20 | 3,60 | |
| P/S | 8,69 | 13,54 | |
| PEG | -2,44 | 15,70 | |
| EV/EBITDA | 19,03 | 62,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8,74% | 3,15% | |
| ROA | 4,61% | 1,93% | |
| Валовая маржа | 52,69% | 38,82% | |
| Операц. маржа | 28,45% | 5,40% | |
| Чистая маржа | 33,39% | 10,67% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,76 | 0,42 | |
| Текущая ликв. | 0,07 | 0,84 | |
| Быстрая ликв. | 0,07 | 0,84 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,76% | 1,25% | |
| Коэфф. выплат | 97,06% | 152,41% | |
| EPS | $7,30 | $1,91 | |
| Балансовая стоим. | $86,82 | $67,31 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 42/100 и 41/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: AVB — 47,2, WELL — 52,1. Обе акции находятся в одной зоне. WELL торгуется выше SMA 50 (4,9%), тогда как AVB ниже этой средней (-0,3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: AVB — 11,2 (нет тренда), WELL — 23,5 (слабый тренд). Волатильность: бета WELL — -0,15, AVB — 0,19. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | AVB | WELL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,18 | 52,10 | |
| Stochastic %K | 32,07 | 36,35 | |
| CCI (20) | -110,13 | -42,51 | |
| MFI | 45,36 | 38,63 | |
| Williams %R | -67,93 | -63,65 | |
| MACD гистограмма | -0,52 | -1,80 | |
| Momentum (10) | -2,06 | -15,15 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11,17 | 23,51 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,50% | -0,11% | |
| Цена vs EMA 20 | -0,84% | -0,01% | |
| Цена vs SMA 50 | -0,30% | +4,92% | |
| Цена vs SMA 200 | +4,08% | +15,62% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,11 | 0,01 | |
| Volume Ratio | 96,25 | 131,82 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,19 | -0,15 | |
| ATR % | 1,94% | 2,37% | |
| Sharpe (1г) | -0,06 | 1,42 | |
| RS Rating | 34,00 | 76,00 | |
| 52w от хая | -5,58 | -7,16 | |
| BB ширина | 5,17 | 9,67 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: AVB генерирует 3,04 млрд $, WELL — 10,67 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: WELL — +35,80%, AVB — +4,30%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: AVB — 1,05 млрд $, WELL — 936,85 млн $. AVB генерирует больше чистой прибыли. FCF: AVB генерирует 1,41 млрд $, WELL — 2,85 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AVB | WELL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,04 млрд $ | 10,67 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +4.30% | +35.80% | |
| Чистая прибыль | 1,05 млрд $ | 936,85 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -2.70% | -1.60% | |
| EPS (TTM) | $7,40 | $1,41 | |
| Операц. Cash Flow | 1,68 млрд $ | 2,88 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,41 млрд $ | 2,85 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: AVB платит 3,76%, WELL — 1,25%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. AVB платит дивиденды 13 лет подряд, WELL — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AVB — 97,06%, WELL — 152,41%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | AVB | WELL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,76% | 1,25% | |
| Годовые дивиденды | $3,56 | $2,33 | |
| Коэфф. выплат | 97,06% | 152,41% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10,96% | -0,92% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет AVB показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3,75%), WELL — в ноябре (+4,28%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AVB — сентябрь (-2,82%), для WELL — сентябрь (-2,80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у WELL: +15,00% против +4,25%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvalonBay Communities, Inc. или Welltower Inc.?
У кого выше рентабельность — AVB или WELL?
Какие дивиденды у AvalonBay Communities, Inc. и Welltower Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AvalonBay Communities, Inc. или Welltower Inc.?
У кого выше маржинальность — AVB или WELL?
Какая акция лучше по технике — AVB или WELL?
Что лучше купить — AVB или WELL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией