Сравнение AVB vs UDR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу UDR — P/E 24,01 vs 25,25 у AVB. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу UDR: 7,10 vs 8,53 у AVB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B AVB — 2,16, у UDR — 4,20. EV/EBITDA UDR — 13,79, у AVB — 18,76. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует UDR (16,33% vs 8,74%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AVB — 33,39%, у UDR — 30,43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка UDR значительно выше: D/E 2,04 vs 0,76 у AVB. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности AVB ниже 1 (0,07), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AVB | UDR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 25,25 | 24,01 | |
| P/B | 2,16 | 4,20 | |
| P/S | 8,53 | 7,10 | |
| PEG | -2,39 | 0,08 | |
| EV/EBITDA | 18,76 | 13,79 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8,74% | 16,33% | |
| ROA | 4,61% | 5,09% | |
| Валовая маржа | 52,69% | 55,71% | |
| Операц. маржа | 28,45% | 28,23% | |
| Чистая маржа | 33,39% | 30,43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,76 | 2,04 | |
| Текущая ликв. | 0,07 | 0,15 | |
| Быстрая ликв. | 0,07 | 0,15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,84% | 3,80% | |
| Коэфф. выплат | 97,06% | 0,04% | |
| EPS | $7,30 | $1,61 | |
| Балансовая стоим. | $86,82 | $9,04 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 34/100 и 38/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у AVB составляет 44,5 (нейтральная зона), у UDR — 43,2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AVB на -2,1%, UDR на -3,0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: AVB — 13,0 (нет тренда), UDR — 19,1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. UDR менее волатилен — бета 0,15 против 0,22 у AVB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | AVB | UDR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44,53 | 43,22 | |
| Stochastic %K | 34,35 | 33,21 | |
| CCI (20) | -91,18 | -66,10 | |
| MFI | 61,39 | 35,99 | |
| Williams %R | -65,65 | -66,79 | |
| MACD гистограмма | -0,76 | -0,12 | |
| Momentum (10) | -1,55 | -0,22 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13,03 | 19,05 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,34% | -0,13% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,37% | -1,33% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,12% | -3,02% | |
| Цена vs SMA 200 | +2,19% | +3,02% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,22 | 0,02 | |
| Volume Ratio | 448,40 | 65,80 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,22 | 0,15 | |
| ATR % | 1,98% | 1,89% | |
| Sharpe (1г) | -0,22 | -0,26 | |
| RS Rating | 32,00 | 30,00 | |
| 52w от хая | -7,34 | -9,67 | |
| BB ширина | 7,21 | 8,21 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AVB — 3,04 млрд $, UDR — 1,71 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу AVB: +4,30% г/г vs +2,40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: AVB — 1,05 млрд $, UDR — 377,70 млн $. AVB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AVB — 1,41 млрд $, UDR — 613,95 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AVB | UDR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,04 млрд $ | 1,71 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +4.30% | +2.40% | |
| Чистая прибыль | 1,05 млрд $ | 377,70 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -2.70% | +321.60% | |
| EPS (TTM) | $7,40 | $1,13 | |
| Операц. Cash Flow | 1,68 млрд $ | 902,89 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,41 млрд $ | 613,95 млн $ |
Дивиденды
AVB и UDR — дивидендные акции. Доходность: AVB — 3,84%, UDR — 3,80%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: AVB — 13 лет, UDR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AVB — 97,06%, UDR — 0,04%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | AVB | UDR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,84% | 3,80% | |
| Годовые дивиденды | $3,56 | $1,30 | |
| Коэфф. выплат | 97,06% | 0,04% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10,96% | -2,13% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AVB приходится на ноябре (+3,75%), а UDR — на ноябре (+5,34%). Наименее удачные месяцы: AVB — сентябрь (-2,82%), UDR — сентябрь (-3,09%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у UDR: +4,64% против +4,25%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvalonBay Communities, Inc. или UDR, Inc.?
У кого выше рентабельность — AVB или UDR?
Какие дивиденды у AvalonBay Communities, Inc. и UDR, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AvalonBay Communities, Inc. или UDR, Inc.?
У кого выше маржинальность — AVB или UDR?
Какая акция лучше по технике — AVB или UDR?
Что лучше купить — AVB или UDR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией