Сравнение AVB vs OHI

Тикер 1

Тикер 2

AVB20

24OHI

AVB против OHI — два эмитента индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации AVB крупнее в 1.8× (25,61 млрд $ vs 14,37 млрд $). Стоимостная оценка в пользу OHI — P/E 23.02 vs 22.86 у AVB. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. OHI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 12.40% против 9.67% у AVB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: OHI — 51.02%, AVB — 37.27%. У OHI маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность OHI составляет 5.47%, у AVB — 3.77%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. OHI набирает 76 из 100 по техническому скорингу, AVB — 59 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:24 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

AvalonBay Communities, Inc.

AVBNYSE

184,11 $-2,58 $ (-1,38%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 25,61 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

6.5

Качество

6.2

Рост

4.4

Техника

4.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Omega Healthcare Investors, Inc.

OHINYSE

48,26 $-0,73 $ (-1,49%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 14,37 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

6.9

Качество

7.7

Рост

7.7

Техника

10.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

AVBOHI

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E OHI оценён рынком дешевле: 23.02 против 22.86 у AVB. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) AVB оценён ниже: 8.48 против 11.78. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) AVB дешевле: 2.23 против 2.80. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA OHI оценён ниже: 15.65 vs 17.68. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала OHI составляет 12.40%, что превышает показатель AVB (9.67%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности OHI впереди: 51.02% против 37.27% у AVB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AVB — 0.80, OHI — 0.86. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности AVB ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AVBOHI

Показатель	AVB	OHI
Мультипликаторы оценки
P/E	22.86	23.02
P/B	2.23	2.80
P/S	8.48	11.78
PEG	61.28	0.76
EV/EBITDA	17.68	15.65
Рентабельность
ROE	9.67%	12.40%
ROA	5.16%	6.18%
Валовая маржа	67.92%	85.02%
Операц. маржа	29.15%	64.35%
Чистая маржа	37.27%	51.02%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.80	0.86
Текущая ликв.	0.35	3.04
Быстрая ликв.	0.35	3.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.77%	5.47%
Коэфф. выплат	87.41%	124.92%
EPS	$8.16	$2.13
Балансовая стоим.	$83.78	$18.36

Технический анализ

Техническая картина в пользу OHI: скоринг 76/100 vs 59/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AVB — 62.0, OHI — 59.4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: AVB на 7.4%, OHI на 4.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: AVB — 30.7 (выраженный тренд), OHI — 12.6 (нет тренда). AVB имеет чётко выраженный тренд, в отличие от OHI. Волатильность: бета OHI — -0.10, AVB — 0.40. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AVBOHI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVB	OHI
Осцилляторы
RSI (14)	62.05	59.37
Stochastic %K	83.20	73.21
CCI (20)	72.68	118.05
MFI	41.10	51.39
Williams %R	-16.80	-26.79
MACD гистограмма	-0.31	0.16
Momentum (10)	0.25	2.13
Тренд
ADX	30.73	12.63
Цена vs EMA 9	+1.02%	+0.48%
Цена vs EMA 20	+2.37%	+1.81%
Цена vs SMA 50	+7.40%	+4.12%
Цена vs SMA 200	+3.17%	+9.11%
Объём
CMF	0.03	0.11
Volume Ratio	86.65	81.17
Волатильность и статистика
Beta	0.40	-0.10
ATR %	1.79%	1.90%
Sharpe (1г)	-0.53	1.32
RS Rating	32.00	71.00
52w от хая	-11.04	-2.16
BB ширина	9.59	7.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AVB генерирует 3,04 млрд $, OHI — 1,20 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AVB — 1,05 млрд $, OHI — 590,11 млн $. AVB генерирует больше чистой прибыли. FCF: AVB генерирует 1,41 млрд $, OHI — 878,55 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AVB	OHI
Выручка	3,04 млрд $	1,20 млрд $
Чистая прибыль	1,05 млрд $	590,11 млн $
EPS (TTM)	$7.40	$2.02
Операц. Cash Flow	1,68 млрд $	878,55 млн $
Free Cash Flow	1,41 млрд $	878,55 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AVB платит 3.77%, OHI — 5.47%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. AVB платит дивиденды 14 лет подряд, OHI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AVB — 87.41%, OHI — 124.92%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	AVB	OHI
Див. доходность	3.77%	5.47%
Годовые дивиденды	$1.78	$1.34
Коэфф. выплат	87.41%	124.92%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-22.48%	-12.94%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AVB показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3.75%), OHI — в мае (+4.85%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AVB — сентябрь (-2.82%), для OHI — сентябрь (-2.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у OHI: +8.06% против +4.40%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVB

+1.4

+0.2

-1.2

+2.6

-0.1

+0.6

+1.3

+1.1

-2.8

-2.1

+3.8

-0.3

OHI

+1.1

-1.3

-0.4

-1.0

+4.8

+1.3

+2.1

+4.0

-2.2

-0.5

+1.0

-0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvalonBay Communities, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?

Мультипликатор P/E у обе компании ниже (23.02 vs 22.86), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AVB или OHI?

ROE AVB — 9.67%, OHI — 12.40%. OHI демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у AvalonBay Communities, Inc. и Omega Healthcare Investors, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AVB — 3.77%, OHI — 5.47%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — AvalonBay Communities, Inc. или Omega Healthcare Investors, Inc.?

По объёму выручки: AVB — 3,04 млрд $, OHI — 1,20 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AVB или OHI?

Чистая маржа AVB — 37.27%, OHI — 51.02%. OHI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVB или OHI?

Технический скоринг: AVB — 59/100, OHI — 76/100. OHI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVB или OHI?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик AVB выигрывает 20, OHI — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией