Сравнение AVB vs HR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность HR (P/E -35.34) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. AVB показывает P/E 22.86. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) HR дешевле: 6.19 против 8.48. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) HR дешевле: 1.60 против 2.23. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AVB оценён ниже: 17.68 vs 21.21. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HR работает в убыток — ROE -4.34%, тогда как AVB показывает рентабельность 9.67%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа HR (-17.34%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: AVB — 0.80, HR — 0.98. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности AVB ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AVB | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.86 | -35.34 | |
| P/B | 2.23 | 1.60 | |
| P/S | 8.48 | 6.19 | |
| PEG | 61.28 | -0.59 | |
| EV/EBITDA | 17.68 | 21.21 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.67% | -4.34% | |
| ROA | 5.16% | -2.20% | |
| Валовая маржа | 67.92% | -8.58% | |
| Операц. маржа | 29.15% | 9.31% | |
| Чистая маржа | 37.27% | -17.34% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.80 | 0.98 | |
| Текущая ликв. | 0.35 | 0.99 | |
| Быстрая ликв. | 0.35 | 0.99 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.77% | 4.69% | |
| Коэфф. выплат | 87.41% | -179.88% | |
| EPS | $8.16 | $-0.58 | |
| Балансовая стоим. | $83.78 | $12.93 | |
Технический анализ
HR набирает 73 из 100 по техническому скорингу, AVB — 59 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AVB — 62.0 (нейтральная зона), HR — 70.4 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: AVB на 7.4%, HR на 10.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: AVB — 30.7 (выраженный тренд), HR — 36.3 (выраженный тренд). По бете HR стабильнее (0.25 vs 0.40). Значение ниже 0.8 делает HR защитной акцией.
| Индикатор | AVB | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 62.05 | 70.39 | |
| Stochastic %K | 83.20 | 92.92 | |
| CCI (20) | 72.68 | 71.74 | |
| MFI | 41.10 | 75.41 | |
| Williams %R | -16.80 | -7.08 | |
| MACD гистограмма | -0.31 | 0.01 | |
| Momentum (10) | 0.25 | 0.23 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.73 | 36.29 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.02% | +0.81% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.37% | +3.33% | |
| Цена vs SMA 50 | +7.40% | +10.16% | |
| Цена vs SMA 200 | +3.17% | +14.22% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | 0.24 | |
| Volume Ratio | 86.65 | 60.26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.40 | 0.25 | |
| ATR % | 1.79% | 1.87% | |
| Sharpe (1г) | -0.53 | 1.37 | |
| RS Rating | 32.00 | 73.00 | |
| 52w от хая | -11.04 | -1.09 | |
| BB ширина | 9.59 | 15.35 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AVB — 3,04 млрд $, HR — 1,18 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. HR убыточен (чистая прибыль -246,07 млн $), тогда как AVB генерирует прибыль (1,05 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: AVB генерирует 1,41 млрд $, HR — 126,94 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AVB | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,04 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,05 млрд $ | -246,07 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.40 | $-0.71 | |
| Операц. Cash Flow | 1,68 млрд $ | 457,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,41 млрд $ | 126,94 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AVB — 3.77%, HR — 4.69%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AVB платит дивиденды 14 лет подряд, HR — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | AVB | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.77% | 4.69% | |
| Годовые дивиденды | $1.78 | $0.48 | |
| Коэфф. выплат | 87.41% | -179.88% | |
| Лет выплат | 14.00% | 9.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -22.48% | -28.08% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AVB — ноябре (+3.75%), для HR — январе (+2.72%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AVB — сентябрь (-2.82%), для HR — февраль (-3.66%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AvalonBay Communities, Inc. или Healthcare Realty Trust Incorporated?
У кого выше рентабельность — AVB или HR?
Какие дивиденды у AvalonBay Communities, Inc. и Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — AvalonBay Communities, Inc. или Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая акция лучше по технике — AVB или HR?
Что лучше купить — AVB или HR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией